财务数据和关键指标变化 - 二季度报告和调整后净收入为2840万美元，摊薄后每股收益1.69美元，ROAA为1.44%，ROAE为13.97%，处于同行高位 [26] - 二季度贷款年化增长12.2%，净增长1.89亿美元；总存款增长1.05亿美元，核心存款增长3.39亿美元，经纪存款减少2.34亿美元 [26][43][44] - 二季度非利息收入增加670万美元，增幅26%；资本市场收入为2250万美元，超过年化指导范围；财富管理收入为380万美元，与一季度持平 [47][49] - 二季度净利息收入调整后为5950万美元，较一季度减少240万美元；调整后NIM为3.28%，较上一季度下降19个基点 [70] - 二季度非利息支出为4970万美元，较一季度增加90万美元，处于4800 - 5100万美元的指导范围内 [73] - 二季度信贷损失拨备为360万美元，贷款投资准备金率为1.41%，处于同行较高水平 [51] - 二季度有效税率为12.2%，高于一季度的9.3% [52] - 总风险加权资本比率下降2个基点至14.66%，有形普通股权益与有形资产比率升至8.28%，有形账面价值每股增加1.28美元，年化增长13.2% [75] 各条业务线数据和关键指标变化 - 低息住房税收抵免贷款业务推动贷款增长，该业务是公司非利息收入的重要组成部分，相关资产证券化将有助于管理流动性和资本 [26][30][31] - 资本市场业务收入受益于供应链和建筑成本的稳定，公司将未来12个月的资本市场收入指导提高到4500 - 5500万美元 [47][48] - 财富管理业务新增148个客户和4.55亿美元资产管理规模 [49] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于增加核心存款，以较低加权平均利率替换到期的2.9亿美元经纪定期存单 [2][14] - 增加低息住房税收抵免贷款证券化规模，预计在四季度初完成交易，未来还将进行更多证券化操作 [41][125] - 公司认为低息住房税收抵免贷款业务具有较高价值，应获得比传统银行业更高的估值倍数，且该业务具有反周期性，在未来衰退环境中具有韧性 [67] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对市场的经济韧性和客户的财务健康状况持谨慎乐观态度，未看到业务范围内有明显的疲软迹象 [65] - 尽管经济逆风仍是风险，但二季度贷款增长强劲，公司将全年剩余时间的贷款增长指导提高到年化9% - 12%，扣除证券化后为年化0% - 3% [42] - 预计三季度调整后NIM TEY在持平至下降10个基点的范围内，随着存款结构调整放缓和二季度末贷款增长的推动，利差压力将减轻 [71] - 公司对实现资本市场收入指导有信心，认为该业务长期基础稳固，但存在一定的季度间波动 [97] 其他重要信息 - 公司将部分低息住房税收抵免贷款归类为待售资产，为首次证券化做准备 [69] - 公司的核心存款具有较强的多元化，商业客户存款占55%，平均余额为21.4万美元；消费者存款占35%，平均余额为2.1万美元；代理银行存款占10%，平均余额为230万美元 [45] - 公司的资产质量优异，非 performing资产与总资产比率略有上升，但仍接近历史低点 [64] - 公司预计2023年剩余时间的有效税率在11% - 14%之间 [77] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 资本市场收入展望及管道情况 - 公司认为目前管道仍然强劲，将未来12个月的资本市场收入指导提高到4500 - 5500万美元，虽业务存在季度间波动，但长期基础稳固 [48][97] 问题2: 利差指导及公允价值增值预期 - 三季度和四季度公允价值增值预计约为50万美元/季度，利差指导的零至10个基点收缩基于328的基数 [82] 问题3: 信贷质量中不良贷款小幅上升的原因 - 不良贷款小幅上升主要是少数来自小公司的设备贷款受到压力，并非集中在一笔大交易上 [99] 问题4: 三季度盈利资产规模预期 - 预计盈利资产环比增加1.5 - 2亿美元 [87][88] 问题5: 核心存款管道情况 - 核心存款管道仍然强劲，公司在二季度成功将大量经纪定期存单转换为核心存款，对客户基础有信心 [90] 问题6: 利率展望及公司在降息环境中的表现 - 不确定9月美联储是否加息或暂停，对三季度利差指导有信心，四季度利差也较为乐观；公司认为目前接近存款峰值beta，未来降息时利差有望提升 [95][110][111] 问题7: 核心存款替换成本范围 - 预计以5.06%或略低的利率替换2.9亿美元到期的经纪定期存单，二季度在吸引存款方面取得了一些成果，有来自现有客户的新资金在5% - 5.5%和4% - 4.5%的利率区间 [107] 问题8: 费用指导与资本市场收入的关系 - 费用指导考虑了资本市场收入的影响，资本市场收入超出部分约20%会增加非利息支出，公司会谨慎控制费用增长 [120][130] 问题9: 二季度净利息利差和存款成本的6月平均值或即期利率 - 二季度利差大幅收缩主要在4月和5月，6月利差稳定在3.26%，这是对三季度利差有信心的原因之一 [121] 问题10: 低息住房税收抵免贷款组合中在建和多户住宅的规模 - 约有8亿美元的低息住房税收抵免贷款已稳定运营，可随时进行证券化；另有超过8亿美元的在建项目，将成为未来可证券化资产的管道 [123] 问题11: 低息住房税收抵免贷款的服务收入、收益及目标买家 - 目标买家为各类机构投资者，如保险公司、银行、基金等 [129] 问题12: 低息住房税收抵免贷款借款人的存贷关系及存款情况 - 目前从该业务板块获得约1.5亿美元存款，公司正在推进一项新计划以增加该领域的存款，存款类型包括有息和无息账户 [144] 问题13: 低息住房税收抵免贷款组合规模上限及2024年净贷款增长预期 - 目前低息住房税收抵免贷款总额约16亿美元，四季度将证券化近3亿美元；预计该贷款组合在资产负债表上的余额将以约5%的速度适度增长，以保持与资本的相对稳定比例 [145] 问题14: 低息住房税收抵免贷款的收益率 - 建设部分的税收等效收益率在7% - 8%之间，永久贷款也是浮动利率，收益率相近 [137][139]