财务数据和关键指标变化 - 第一季度营收9710万美元，高于指引上限，同比增长9%，环比增长2% [23] - 第一季度末积压订单约4700万美元，7月31日增至创纪录的约6700万美元，约75%与超大规模客户相关，约2500万美元积压订单因供应受限无法发货 [24][25] - 年度经常性收入（ARR）环比增长11%至820万美元 [27] - 订阅合同客户累计数量增至超450个，同比增长200%，环比增长29% [28] - 总合同价值（TCV）环比增长16%至1600万美元 [28] - 第一季度毛利率35%，上一季度为38%，预计本季度为低点 [29][31] - GAAP运营费用第一季度为4110万美元，上一季度为4180万美元；非GAAP运营费用第一季度降至3630万美元，上一季度为3720万美元 [32] - 非GAAP调整后净亏损第一季度为370万美元，合每股0.04美元，上一季度调整后净亏损为280万美元，合每股0.05美元 [34] - 调整后EBITDA第一季度略高于指引中点，为30万美元，上一季度为40万美元 [35] - 季度末现金及现金等价物为2680万美元，上一季度为550万美元；第一季度末未偿还定期债务降至7840万美元，上一季度末为9870万美元；第一季度末循环信贷额度未偿还余额为1730万美元，上一季度为1770万美元 [37][38] - 第一季度利息支出降至210万美元，上一季度为250万美元，去年同期为390万美元 [39] - 预计第二季度营收在9100 - 9900万美元之间，非GAAP调整后净亏损预计为50 - 250万美元，调整后净亏损每股0.02美元上下浮动0.02美元，调整后EBITDA预计为150 - 350万美元 [46] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第一季度二级存储收入环比增长1%，主要受超大规模客户持续强劲需求推动，但被备份和数据保护产品的下降所抵消 [26] - 第一季度一级存储系统连续第二个季度表现良好，环比增长9%，主要受视频监控解决方案出货量显著增加推动 [26] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 推动向经常性软件订阅模式转型，扩大软件产品供应和客户对服务技术的采用 [14][27] - 控制PPV、管理折扣和调整定价，以提高毛利率和EBITDA [21] - 继续扩大客户基础，增加订阅客户数量，提高经常性收入 [10][22] - 加强与客户的连接，通过服务交付平台实现服务货币化 [16] - 招聘人才，填补销售团队在特定地区和垂直领域的空缺，以平衡业务组合 [112][114] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 需求依然强劲，积压订单处于创纪录水平，对增长前景充满信心 [9][22] - 预计第二季度毛利率和EBITDA将环比改善 [21] - 随着成本降低、产品提价和供应链举措的实施，预计2023财年下半年EBITDA将实现积极增长 [36] - 认为第一季度毛利率是低点，后续有望逐步改善 [31] - 欧洲市场目前未出现广泛的技术支出放缓，但客户决策过程更加谨慎 [77] - 外汇对业务尚未产生重大影响 [78] 其他重要信息 - 公司在财报电话会议中的评论可能包含前瞻性陈述，存在已知和未知风险，实际结果可能与陈述存在重大差异 [4][5] - 公司新闻稿和管理层陈述将包含GAAP和非GAAP财务信息，新闻稿中提供了GAAP与非GAAP项目的定义和对账 [7] - 公司成功完成了4月份的股权发售，改善了资产负债表和现金流状况 [37] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 对毛利率前景的澄清，为何认为35%是低点，以及推动毛利率大幅提高的具体因素是什么 - 公司在第一季度经历的情况是预期内的，PPV影响主要体现在本季度，预计下半年会有显著改善；通胀成本压力持续，但公司已采取措施控制成本，除非出现其他宏观事件影响供应链，否则35%应是低点 [50][51] 问题2: 公司对毛利率预测和执行能力的看法 - 公司对PPV有清晰的可见性，且其正在改善；价格上涨和减少折扣的努力也取得了更多进展，预计下季度会逐步改善，第三和第四季度会有更多改善 [54] 问题3: 毛利率在第二财季的走势 - 公司预计第二财季毛利率将有所改善 [55] 问题4: 关于每位ARR客户的增量价值下降，合理预期和长期正常化水平是怎样的 - 订阅产品组合发生了显著变化，最初主要是StorNext，交易规模较大，现在增加了DXi等低ASP产品，导致ASP下降；目前公司仍在探索业务特征，目标是今年使ARR翻倍，对业务发展态势感到乐观 [57][58][60] 问题5: 第二季度营收指引的相关问题，是否产品领域下降及原因 - 公司的指引考虑了季度末供应波动的因素，若未出现供应问题，预计将达到指引上限；目前销售基本符合预期，发货和营收主要受材料供应影响，约93%的受限材料与磁带驱动器有关 [67][68][71] 问题6: 服务收入在产品销售健康的情况下停滞，未来是否会随产品销售增长 - 服务收入增长受到季节性和“黄金下滑”（老产品到期未续约）的影响，但从长期来看，服务业务仍在增长 [73][74] 问题7: 欧洲市场的情况，包括宏观需求、销售周期和外汇影响 - 欧洲市场目前未出现广泛的技术支出放缓，但客户决策过程更加谨慎；外汇对业务尚未产生重大影响，公司海外业务以外币计价的收入约占总收入的20%，货币波动未造成显著影响 [77][78] 问题8: 第二季度非GAAP调整后净亏损每股指引所基于的加权平均股数与8月1日文件中的股数差异原因 - 公司预计第二季度股数为9160万股，9450万股包含了盈利情况下的稀释效应 [81] 问题9: 第二季度利息支出的参考数值 - 200万美元是目前合适的参考数值 [87] 问题10: 6月季度订单安排中，是否有部分可在9月季度发货 - 有部分订单可在9月季度发货 [97] 问题11: 对实现2500万美元EBITDA和5000万美元年化EBITDA目标的四个杠杆的进展情况 - 公司认为各项工作按计划进行，本季度毛利率有所提升，供应情况正在改善，定价和折扣措施已实施并被市场接受，运营费用削减措施也已生效；从30万美元到250万美元的EBITDA增长是积极信号，后续将继续努力提升 [104][105][107] 问题12: 目前93%的供应问题集中在磁带驱动器，一个季度和两个季度前的情况如何 - 一个季度和两个季度前，约80%的供应问题与磁带驱动器有关，其余20%是其他杂项，目前供应问题主要集中在单一供应商 [111] 问题13: 长期关键杠杆中的地区和垂直销售填补工作是否在本财季开展 - 公司正在开展相关工作，目前招聘环境有利，正在招聘人才填补关键地区和高利润率业务的销售岗位，以平衡业务组合 [112][113][114]