财务数据和关键指标变化 - 2021年第二季度净收入4800万美元，每股收益0.76美元 [7] - 投资贷款较上一季度增加1.692亿美元（1.7%），同比增加4.931亿美元（5.1%） [8] - 第二季度预拨备净收入5720万美元，环比增长38.2% [9] - 净利息收入较上一季度增加1720万美元，6月30日非利息收入达5640万美元 [9] - 第二季度调整后非利息支出1.163亿美元，较上一季度下降3.3%，效率比率降至64.3% [10] - 不良资产较上一季度下降17.9%，第二季度净冲销总额120万美元 [10] - 普通股一级资本率为11.8%，总风险资本率为14.1% [11] - 第二季度回购2080万美元（约63万股）普通股，截至6月30日，回购计划剩余授权金额7500万美元，将于2021年12月31日到期 [11] - 董事会宣布每股0.23美元的季度现金股息，9月15日支付给9月1日登记在册的股东 [11] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 截至6月30日，投资贷款总额102亿美元，较上一季度增加1.69亿美元，同比增加4.93亿美元，增长主要集中在公共财政和抵押贷款领域 [13] - 第二季度出售2021年发放的3.542亿美元薪资保护计划（PPP）贷款，加速确认约1860万美元未摊销的PPP贷款发起费用 [8] 存款业务 - 截至6月30日，存款总额146亿美元，较上一季度增加2.49亿美元，同比增加11亿美元，增长主要由公共资金余额推动 [24] - 计息存款成本较上一季度下降3个基点，至19个基点，无息存款占比30% [25] 净利息收入业务 - 本季度净利息收入（FTE）1.224亿美元，净息差3.16%，较上一季度增加1720万美元 [26] - PPP贷款利息和费用2560万美元，较上一季度增加1630万美元 [26] - 核心净利息收入（FTE）9680万美元，较上一季度增加80万美元，核心净息差2.94%，较上一季度下降5个基点 [27] 非利息收入业务 - 第二季度非利息收入5640万美元，较上一季度减少420万美元，同比减少1310万美元，主要归因于抵押贷款银行业务收入下降 [28] - 第二季度抵押贷款银行业务收入1730万美元，较上一季度减少350万美元，同比减少1640万美元，抵押贷款产量较上一季度下降3.9%，同比下降13.7% [29] - 零售业务产量占比77%，即5.71亿美元 [29] - 出售贷款的利润率较上一季度下降约20%，从第一季度的391个基点降至第二季度的315个基点，发起量较上一季度下降约4%，从7.67亿美元降至7.37亿美元 [30] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 预计投资贷款全年实现低至中个位数增长，2021年下半年商业房地产贷款加速还款可能带来逆风 [34] - 证券余额目标为盈利资产的20%，预计下半年存款增长将趋于平稳 [34] - 净息差将继续受到低利率环境和资产负债表流动性过剩的压力，下半年核心净利息收入预计将企稳 [35] - 预计全年信贷损失拨备总额与第二季度结果保持一致，基于当前经济前景和整体投资组合，2021年剩余时间净冲销预计将保持在较低水平 [36] - 预计服务收费和银行卡手续费将从低迷水平适度反弹，抵押贷款银行业务预计产量和出售利润率将继续下降，财富管理和保险业务预计全年实现中个位数增长 [37] - 调整后非利息支出预计全年实现低个位数增长，将继续推进自愿提前退休计划等举措以提高效率和工作流程 [38] - 将继续采取审慎的资本配置策略，优先考虑有机贷款增长、潜在并购和机会性股票回购，保持强大的资本状况以实施公司优先事项和计划 [39] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 随着经济持续复苏和消费者支出逐渐正常化，存款余额可能开始出现预期的转折点 [24] - 由于COVID - 19对投资组合的影响减弱，信贷损失准备金计算中的定性因素有所改善，宏观经济预测的改善导致准备金释放，但特定投资组合中实施的违约概率和违约损失率下限导致了拨备 [20] - 尽管面临低利率和流动性过剩的挑战，但公司在利率风险方面相对于同行处于有利地位，随着经济复苏和美联储货币政策正常化，有望表现优于同行 [74] 其他重要信息 - 公司对受COVID - 19影响的投资组合进行分析，涉及约4.82亿美元余额，其中约450万美元贷款被降级为关注类，约1450万美元贷款从分类或关注类转为正常类 [18] - 信贷损失准备金较上一季度减少500万美元，6月30日投资贷款的信贷损失准备金总额为1.04亿美元 [19] - 6月30日，信贷损失准备金占非不良贷款（不包括单独分析的贷款）的537%，年初至今回收金额超过冲销金额120万美元 [21] - 第二季度非应计贷款减少1200万美元，较去年同期减少150万美元，6月30日不良资产较上一季度减少1300万美元，较去年同期减少700万美元 [22] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 达到证券占盈利资产20%的目标后，剩余流动性的计划以及未来几个季度资产负债表的预期 - 公司将继续以证券占盈利资产至少20%为目标，第二季度未完全达到该目标是由于存款增长后段发力以及债券市场反弹使投资选择缺乏吸引力 [45][46] - 考虑因素包括存款有效期限的不确定性以及维持具有竞争力的资产敏感性以管理利率风险，预计未来几个季度将更接近20% - 25%范围的下限 [47][49] 问题2: 自愿退休计划的参与人数和对薪资的影响 - 目前无法评论该计划，计划即将结束，将在第三季度末披露完整结果 [50] 问题3: 薪资季度环比下降中，较低的抵押贷款相关薪酬带来的收益 - 本季度抵押贷款佣金较第一季度增加约70万美元，原因是有一个月的薪酬支付滞后 [52][54] - 预计随着业务量下降，佣金费用将呈下降趋势 [55][57] 问题4: 商业房地产（CRE）贷款还款情况及2022年的预期 - 看到CRE贷款预定还款时间有调整，部分推迟到今年第三、四季度和2022年，同时意外还款速度高于预期，两者在一定程度上相互抵消 [62][64] - 对2021年贷款实现中个位数增长更有信心，CRE业务对全年贷款增长的拖累不大 [63][65] 问题5: 服务和银行卡手续费收入相对于疫情前水平的目标 - 没有具体目标，由于市场流动性和可能的第二波COVID - 19相关影响，难以预测经济活动恢复速度和手续费收入增长情况 [66] 问题6: 众多并购消息是否改变公司资本使用策略，以及对银行和非银行收购的看法 - 有机贷款增长仍是首要任务，是最有效的资本使用方式 [67] - 持续监测和评估并购机会，也关注非银行领域，但保持审慎和专注，未改变之前的指导意见 [68] 问题7: 是否有提高效率比率的目标 - 没有设定具体的效率比率目标，但公司专注于提高效率，包括自愿退休计划、后台效率提升、流程改进和技术举措等 [73] - 美联储的紧急降息和宽松货币政策对净息差和净利息收入有影响，公司在利率风险方面相对于同行处于有利地位，随着经济复苏和货币政策正常化有望表现更好 [74] 问题8: 股价下跌时是否仍在进行股票回购 - 公司有一套严格的资本管理流程和框架来评估不同资本配置方式的回报 [76] - 第二季度在有机会时积极进行了股票回购，各监管资本比率仍高于运营目标范围上限，截至目前仍有7500万美元的回购授权，预计将继续按以往方式管理资本 [76][78] 问题9: 剩余PPP贷款未摊销费用情况 - 约有200万美元未摊销的发起费用，将在贷款期限内按直线法摊销，若贷款提前还款将加速确认 [84] 问题10: 本季度抵押贷款出售利润率在季度末的情况及下半年趋势 - 无法提供季度末的精确数据，添加图表是为了更透明地展示抵押贷款银行业务的关键驱动因素和收入趋势 [85] - 预计出售利润率和发起量将继续面临压力，目前利润率仍处于历史高位，约为疫情前的两倍 [86] 问题11: 随着出售利润率下降，保留更多贷款在资产负债表上的趋势是否会持续，以及是否已反映在增长指引中 - 预计会保留更多贷款在资产负债表上，这一情况已反映在中个位数增长的指引中，新增贷款主要是10年或15年期的大额贷款，期限较短 [88][90]