财务数据和关键指标变化 - Q1营收1.54亿美元，与上一季度持平，但高于指导区间上限；非GAAP运营收入2000万美元，非GAAP摊薄后每股收益0.30美元，均高于指导区间上限 [9] - 毛利率为41.5%，较上一季度的42.3%有所下降，但高于指导区间上限；运营费用4300万美元，符合指导预期 [30] - 本季度税收支出约300万美元，较Q4增加约200万美元；有效税率为15%，净利润1700万美元，摊薄后每股收益0.30美元 [31] - 本季度末现金及短期投资为2.53亿美元，较上一季度减少5000万美元；运营现金流为1400万美元，资本支出为700万美元 [32] - 应收账款减少400万美元至1.2亿美元，DSO降至70天；应付账款增加1000万美元至6200万美元，应付账款天数增至62天；库存增加1900万美元至2.26亿美元，库存天数增至213天；债务记录为2.55亿美元 [33] - Q2营收预计在1.45 - 1.65亿美元之间，毛利率约为42%；运营费用预计在4400 - 4600万美元之间，净利润预计在1400 - 2000万美元之间，摊薄后每股收益预计在0.26 - 0.34美元之间 [34] - 重申2023年营收展望在6.3 - 6.7亿美元之间，全年摊薄后非GAAP每股收益目标在1.15 - 1.35美元之间 [34] 各条业务线数据和关键指标变化 半导体业务 - 半导体产品营收同比增长20%，占总营收的60%，与上一季度持平，激光退火产品线贡献显著 [9][27] - 预计LSA和EUV掩膜产品线的增长将抵消先进封装光刻和湿法处理业务的疲软，2023年半导体营收将略有增长 [17] 化合物半导体业务 - 化合物半导体市场营收占比从上个季度的16%降至14%，本季度光子应用系统出货是主要收入来源 [28] - 过去6 - 9个月，湿法处理业务因智能手机市场疲软而表现不佳，市场复苏时间尚不清楚；电力电子和光子市场提供了增长机会 [18] 数据存储业务 - 数据存储业务营收占比从上个季度的11%升至14% [28] - 尽管行业面临产能过剩和库存问题，但基于积压订单的发货日期，预计2023年营收将实现增长 [21] 科学及其他业务 - 科学及其他业务营收占比为12%，与上个季度相似 [28] 各个市场数据和关键指标变化 中国市场 - Q1来自中国的营收占比为40%，高于前几个季度，主要由LSA系统带动；预计Q2中国营收仍将维持在较高水平，但将较Q1有所下降，下半年将进一步下降 [29] 亚太地区（不包括中国） - 亚太地区（不包括中国）营收占总营收的25%，主要由半导体系统销售带动 [29] 美国市场 - 美国市场营收占比为20% [29] EMEA市场 - EMEA市场营收占总营收的15% [29] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于投资半导体和化合物半导体市场，通过差异化解决方案实现长期增长 [10] - 半导体市场战略是通过提供前沿的差异化解决方案来扩大服务可用市场，主要技术包括激光退火产品线、用于EUV的离子束沉积系统以及先进封装光刻和湿法处理解决方案 [12] - 化合物半导体市场主要通过湿法处理设备和外延设备服务，重点关注电力电子和光子市场，特别是GaN和CVD碳化硅技术 [18] - 数据存储市场，公司的离子束设备用于制造磁头，尽管行业面临挑战，但基于积压订单和长期趋势，对市场前景保持乐观 [21] - 2023年公司优先事项包括保障员工安全健康、改善企业文化、关注供应链、投资创新和产品开发、通过评估系统发货与客户保持互动、渗透碳化硅市场以及使半导体产品表现优于WFE增长预期 [23][24][25] - 碳化硅市场中，公司收购的CVD技术集成进展顺利，预计2023年下半年可进行演示；市场规模预计从目前的2500万美元增长到2027年的5000万美元，主要竞争对手包括ASMI、NuFlare和Aixtron [19][50] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在Q1执行良好，实现了稳健的营收和利润增长；团队表现出色，专注于执行增长战略，为客户和股东创造价值 [7] - 尽管材料交付周期仍然较长，但供应商的准时交付情况有所改善，预计下半年材料交付周期可能会有所改善 [10] - 半导体市场方面，尽管行业预计晶圆厂设备支出今年将下降15% - 25%，但公司半导体业务目前更多地暴露于逻辑领域，因此有信心2023年半导体市场销售将优于WFE支出 [15] - 化合物半导体市场中，智能手机市场疲软影响了湿法处理业务，但电力电子和光子市场提供了增长机会 [18] - 数据存储市场虽然面临产能过剩和库存问题，但基于积压订单和长期趋势，预计2023年营收将实现增长 [21] 其他重要信息 - 公司发布了第四份可持续发展报告，重申了提高透明度、多样性、包容性和环境责任的承诺 [23] - 公司开展了半年一次的员工调查，以评估关键举措的进展情况 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司哪些领域出现改善，是短期需求还是持续复苏 - 第一季度营收高于预期主要是由于额外的半导体LSA系统和数据存储系统；公司认为这些情况并非结构性变化，在一些可见度较低的领域也没有特别变化 [37] - 对于光刻或湿法处理等短交付周期产品，目前尚未看到复苏迹象，但与客户关于今年晚些时候或2024年项目的讨论开始变得更积极 [38] 问题2: 数据存储业务指导与市场情况的差异，客户资本支出情况如何 - 公司看到了市场的疲软，过剩产能和库存消耗对短期备件和服务收入业务有一定负面影响；公司对下半年数据存储业务增长的预期基于积压订单的发货日期，且近期已确认了这些发货日期 [40] 问题3: 各业务部门在第二季度如何达到指导中点 - 预计第二季度整体情况与上一季度相似，但各市场构成会有所变化；半导体业务预计增长，接近1.05亿美元；化合物半导体业务预计在2500万美元左右；数据存储业务第一季度按计划执行，Q2预计在1500万美元左右；科学业务预计在1000万美元左右 [41] 问题4: 公司首次进入DRAM内存市场，该市场规模如何，与逻辑市场相比怎样，何时发货首套系统 - 公司对DRAM市场机会感到兴奋，每个客户、每个应用在每个步骤的市场规模约为2500 - 3500万美元，为期12 - 24个月；目前有一个客户和一个应用，预计在第二季度开始发货设备，并持续到今年年底 [43] 问题5: 新的圣何塞工厂产能如何，是否有足够空间支持新订单 - 圣何塞的新工厂有足够的产能支持今年和明年的业务，该工厂在相同建筑面积下使制造产出增加了一倍以上，目前尚未达到产能上限 [44] 问题6: MOCVD和GaN市场情况如何，未来12 - 18个月的机会怎样 - 公司有用于GaN电力电子的评估系统，产品正在运行且处于竞争状态；客户要求将评估期延长至今年，市场启动比原计划慢，预计2024年之前硅功率活动不会有显著增长；此外，公司也在与一些客户合作开展GaN硅用于微LED的项目 [46] 问题7: 在铸造和逻辑领域，公司从哪些客户获得了新应用 - 公司在铸造逻辑领域获得了第三个逻辑客户的后续批量订单，这是该领域的首次批量胜利；在DRAM领域也获得了多个工具订单 [48] 问题8: 碳化硅市场机会有多大，沉积工具的主要竞争对手是谁 - 根据Yole的数据，碳化硅器件市场规模预计从20亿美元增长到2027年的60亿美元，相应的外延设备市场目前约为2.5亿美元，到2027年将达到5亿美元；主要竞争对手包括ASMI、NuFlare和Aixtron [50] 问题9: 碳化硅演示工具是否会在今年晚些时候推出，何时能实现有意义的收入 - 公司正在将演示工具从瑞典运往新泽西州萨默塞特的演示实验室，计划在下半年完成演示准备；预计2024年为一些一级客户提供评估系统，并直接向一些二级客户销售；2024年有适度收入，2025年有更有意义的收入 [51] 问题10: 碳化硅市场的领导者是谁，公司如何展示出更低的拥有成本优势 - 市场情况因地区和层级而异；从与客户的讨论来看，公司有机会在拥有成本上优于市场现有产品，良率在其中起着重要作用 [52]