一、涉及行业与公司 1. 半导体行业 - 瑞芯微：已成为国内领先的AloT SoC芯片供应商，已有多个市场的客户基于其主控芯片研发在端侧支持AI大模型的新硬件，如AI学习机、词典笔等产品[3]。 - 汇顶科技：基于芯片设计和软件开发的整体应用解决方案提供商，覆盖“传感、计算、连接、安全”四大核心业务，主要面向智能终端、物联网及汽车电子领域提供半导体软硬件解决方案，拥有全系列指纹传感器产品，是全面屏时代受欢迎的消费产品生物识别方案提供商[3]。 2. 商业航天行业 - 天银机电：其控股子公司天银星际是专业研发生产星敏感器的商业公司，在国内率先实现星敏感器批量化生产，年产能达2000台套，开发了新一代星敏感器和太阳敏感器，参与了千帆星座等国内重点航天项目[4]。 - 陕西华达：国内重要的电连接器研制生产单位，紧跟国家航空航天、商用卫星规划，在低成本、高可靠连接器及互连产品研制和工艺保障能力方面加大投入，提供互联解决方案，在商用航天的小型化等方向实现技术更新迭代[4]。 3. 其他公司 - 蓝色光标：Meta、Google等平台国内官方授权代理商，为出海企业开展出海广告服务，“鲁班跨境通”24年全面升级，与智谱华章签署战略合作协议，构建AI时代营销应用相关底座和工具矩阵，今日有北上资金等买入[15]。 - 软通动力：与无锡锡山达成战略合作，共建智能计算产业园，构建智能计算及人形机器人产业聚集地，坚持科技创新，践行“四大业务”增长战略，夯实六大业务子品牌，建设四大智能制造基地，打造多种智能化产品[14]。 二、核心观点与论据 1. 半导体行业 - 核心观点：国家支持下半导体产业链国产化迎来机遇，行业业绩增长迅速且有望延续增长态势。 - 论据：华福证券表示半导体行业业绩增长迅速，各环节营收恢复良好，在AI、HPC、端侧AI/折叠屏等创新驱动下有望延续增长[3]。 2. 商业航天行业 - 核心观点：商业航天有望带动多产业协同发展，市场潜力巨大，多地政策有望催化其发展。 - 论据：国泰君安认为商业航天有望带动低轨互联网星座、遥感遥测等多产业协同发展，目前北京、上海等地已出台相关政策鼓励形成产业集群[4]。 3. 市场整体情况 - 核心观点：市场相较于上个交易日缩量，部分概念个股数量有增减变化，不同板块表现各异。 - 论据：市场相较于上个交易日缩量1738亿元，两市成交额和4亿版上个股减少47家至525家，如华为、国企改革、芯片概念个股数量分别有增减，芯片股持续爆发，电池、AI概念、卫星导航等概念表现强势，创一年新高个股较上个交易日减少98家，固态电池概念股因长安汽车技术突破再度拉升等[8][13]。 三、其他重要内容 1. 金融对科技支持相关政策：央行称引导金融资本投硬科技，满足科技型企业不同生命周期阶段的融资需求，要做好金融“五篇大文章”，完善创业投资机制，壮大耐心资本，发展科技创新债券和绿色债券等[2]。 2. 商业航天政策相关：国家航天局会同相关部门研究编制《国家民用空间基础设施中长期发展规划(2026 - 2035)》，在规划中留出商业航天发展空间，研究放宽商业遥感卫星分辨率限制，优化行业准入相关许可管理，提高许可审批效率等[3]。 3. 公司要闻 - 黑龙江省国资委将成为某公司实际控制人，某公司全资子公司签订16.86亿元合同，某公司拟购买欧易生物65%股权，某公司与亿航智能签署战略合作协议，某公司拟18.41亿元收购山重建机100%股权，某公司实际控制人之一致行动人拟5 - 10亿元增持公司股份等[14]。 4. 个股关联涨幅：蓝色光标+20.03%，软通动力+3.70%，天银机电+2.80%，陕西华达+2.31%，汇顶科技+2.92%，瑞芯微+2.78%[16]。