行业或公司 * 传媒行业 核心观点和论据 * 传媒板块投资策略：自上而下分析，关注贝塔战略性布局的价值，2025年板块热闹，个股涨幅喜人[1]。 * 投资韧性：电影院线板块具有投资韧性，贺岁和春节档期票房可期[1]。 * AI应用热度：AI硬件热度高，拉动AI应用发展，OpenAI和DeepMind推出新产品，推动AI应用情绪高涨[4][5]。 * TikTok事件：美国法院维持对TikTok的禁令，对出海企业构成挑战，但TikTok在东南亚市场表现良好[6][10]。 * AI应用A股映射：关注AI应用在A股的映射，如数字创意板块、文身视频、剧集、电影、游戏、动漫和阅读板块[14][15][16]。 其他重要内容 * 电影院线板块：看好万达、韩电、博纳、中国如意、猫眼、华特影视、奥菲娱乐、光剑传媒、中影和上影[2]。 * AI应用：关注OpenAI、Genie2、AI眼镜、XR应用、文化科普企业等[4][5][12]。 * TikTok事件影响：对直播电商、跨境电商、广告数字行销板块略有影响，对出海企业构成挑战[9][10]。 * AI应用领域：关注AI营销、语音、电子签名等领域[13]。 * 传媒板块估值提升：政策支持和AI应用推动传媒板块估值提升[17]。