行业或公司 * AI产业：电话会议主要讨论了AI产业的发展，包括AI模型、硬件、应用等方面。 * 传媒板块：讨论了传媒板块的机构配置、持仓、估值波动以及AI对传媒板块的影响。 * 字节跳动：讨论了字节跳动在AI领域的布局，包括大模型、多模态能力、应用场景等。 * 换方量化：讨论了换方量化在AI领域的布局，包括发布Digstik v3模型。 * 微信电商：讨论了微信电商的发展，包括微信小店、送礼物功能等。 核心观点和论据 * AI产业处于初期阶段：AI产业目前处于初期阶段，短期内难以带来业绩贡献，但估值波动较大。[1] * 传媒板块机构配置较少：传媒板块机构配置较少，导致板块波动较大。[2] * AI将是新一轮科技产业的核心：AI将是新一轮科技产业的核心，其影响不亚于互联网和移动互联网。[1] * AI应用商业化空间大：AI应用商业化空间大，估值波动较大。[2] * AI模型能力持续提升：AI模型能力持续提升，多模态能力持续提升，进一步打开AI应用的商业化空间。[4] * Agent应用落地：Agent应用落地，推动AI应用渗透率提升。[8] * AI硬件突破：AI硬件突破，推动AI应用用户量和商业空间打开。[10] * AI加陪伴赛道：AI加陪伴赛道有望率先看到用户量放量和商业化收入空间打开。[11] * 3D和图片数据语料：3D和图片数据语料对AI应用至关重要。[12] * AI加影视IP：AI加影视IP持续受益于视频生产模型能力的提升。[13] * AI在广告和电商领域的应用：AI在广告和电商领域的应用将推动公司业绩提升。[14] * 教育AI：教育AI将持续受益于AI教育产品的落地和用户量增长。[15] * 微信电商产业链：微信电商产业链有望受益于微信小店送礼物功能。[16] * 微信电商平台：微信电商平台有望受益于送礼物功能带来的GMV增长。[19] * 品牌和礼物商家：品牌和礼物商家有望率先受益于送礼物功能带来的流量红利。[20] * 微信电商服务商：微信电商服务商有望受益于微信电商产业链的增长。[20] 其他重要内容 * 字节跳动大模型能力提升：字节跳动大模型能力提升，多模态能力持续提升，生成速度和统计速度大幅提升。[6] * 换方量化Digstik v3模型：换方量化Digstik v3模型拥有6710亿参数，在14.87token上进行预训练，性能大幅提升，API定价大幅下降。[7] * AI应用场景：AI应用场景包括电商、旅游、教育、办公、科研等。[6] * 人形机器人：人形机器人将成为AI应用硬件端的重要体现，未来需求可能不断增加。[12] * 动捕3D数据：动捕3D数据对人形机器人产品迭代至关重要。[12] * 图片素材语料：图片素材语料对AI应用至关重要。[15] * AI教育产品：AI教育产品将持续落地，推动用户量增长和商业收入空间打开。[15] * 微信电商生态：微信电商生态将受益于送礼物功能带来的流量增长。[19] * 微信电商服务商：微信电商服务商将受益于微信电商产业链的增长。[20]