财务数据和关键指标变化 - 2024年经营收入7286亿元，贷款300亿元，净利润3363亿元 [8] - 不良贷款率1.34%，较去年下降0.03个百分点；净息差1.51%，资产回报率0.85%，净资产收益率10.69%，资本充足率19.69%，成本收入比29.58% [9] - 2024年非利息收入1387亿元，同比增加103亿元，增幅8%；手续费收入1049亿元，同比下降9.35% [97] - 2024年其他非利息收入338亿元，同比增加210亿元 [102] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 2024年贷款增加1980亿元，增幅9.83%；个人住房贷款余额1190亿元，居市场首位；普惠贷款余额3400亿元，收益率居行业领先 [53][106] - 2024年制造业贷款余额3万亿元，增长率12.5%；房地产贷款增加5.44亿元 [55] 财富管理业务 - 2024年新增财富管理客户700万，信用卡持卡人超1亿，托管服务规模首次超3万亿元，总资产规模达23万亿元 [99] 债券业务 - 2024年承销国债超1万亿元，承销地方债居市场领先水平；分销债券超400亿元，债券交易增长60% [86][88][90] 各个市场数据和关键指标变化 - 2024年当地和国债发行22万亿元，公司是主要承销商 [85] - 2024年储蓄利率下降，公司活期存款占比40%，领先市场，较上半年提高0.07个百分点；定期存款中高息长期存款占比28.8%，较2023年下降4% [154][155] 公司战略和发展方向和行业竞争 战略方向 - 2025年加强金融体系能力，聚焦银行业务，坚持无金融风险原则，全面提升能力和创造价值 [23] - 适应低利率环境，探索高质量发展路径，稳定贷款增长，支持实体经济，优化资产、债务和收入结构，提高净息差 [23][24] - 采取措施促进消费市场，提供金融服务，提升消费金融地位，利用基础设施金融服务优势 [26] - 积极发展五大金融领域，服务新生产力，推出绿色金融服务，提升普惠金融和线上线下金融平台融合，提供更具竞争力的养老金融服务 [27] - 支持民营企业高质量发展，服务城乡协调发展，提供高质量海外服务，支持EDGE和人民币融合 [28][29] 行业竞争 - 在净息差、普惠贷款、财富管理规模、海外机构AUM等方面处于行业领先地位 [9][11][17][18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2024年在低利率挑战下实现稳定发展，净利润增长，关键指标市场领先 [37] - 2025年遵循中央经济和金融工作会议指示，优化资产结构，扩大客户基础，提高金融服务能力，增加非利息收入贡献 [46][48] - 随着中国经济复苏和政府政策支持，有信心在2025年保持稳定资产质量，关键指标在合理范围内，具备充足风险补充能力 [81] 其他重要信息 - 公司绿色贷款达4.7万亿元，较去年显著增加，SE评级提升至AAA，是中国大陆首家获此评级的银行 [11] - 公司建立了高质量管理体系，优化集团顶层管理框架，加强信息技术应用和创新，深化金融大模型开发，应用场景超190个，项目超4000个 [20][21] - 公司海外机构AUM达268万亿美元，显著增加，子公司效率提升，利润增长15.7% [18] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2024年业绩表现的驱动力是什么？面对宽松财政政策，如何调整政策以及如何看待今年的收入和利润水平？ - 2024年在低利率挑战下实现净利润增长，ROE、NIM和成本收入比市场领先；资产负债规模增长，轻资产转型，非利息收入增长1.8%；加强绿色金融、数字金融和养老金融发展 [37][38] - 在收入方面，协调利息和非利息收入，稳定净利息收入，加强对新领域支持，提高风险定价能力，深化金融服务，增加非利息收入贡献 [38][40] - 在成本方面，降低资金成本，优化负债结构，降低运营成本，加强成本管理 [42][44] - 在风险控制方面，降低信贷服务成本，稳定资产质量，不良贷款率下降0.03% [45] - 2025年优化资产结构，扩大客户基础，灵活安排主动负债工具，提高金融服务能力，增加非利息收入贡献 [46][48] 问题2: 2024年贷款服务主要投向哪些领域？请预测2024 - 2025年贷款增长情况和可能的目标领域？ - 2024年支持实体经济，贷款增加1980亿元，增幅9.83%；个人住房贷款、普惠贷款等居市场领先地位；重点行业和领域如科技、绿色和制造业实现两位数增长 [53][54] - 2025年加速适应政策，以科技引领经济增长，支持民营企业；重点关注高科技公司、能源和交通、养老贷款、基础设施和零售银行等领域 [57][58][59] 问题3: 政策变化对净息差有何影响？今年净息差压力是否会缓解？ - 2024年净息差1.51%，行业领先；通过优化资产配置，增加高收益贷款和债券投资占比，积极响应政府号召，加强海外机构定价指导；优化负债结构，控制成本 [64][65][68] - 今年净息差仍面临压力，但将加强结构优化和定价系统管理，有信心保持行业竞争力 [70][71] 问题4: 面对银行业零售贷款风险上升，采取了哪些措施？是否有信心保持优质资产质量管理？ - 2024年优化风险控制系统，整体风险可控；零售业务不良贷款率较低，较去年下降0.36个百分点 [74][76] - 创新风险控制方法，建立预警系统，优化风险控制框架和流程；2025年落实国务院指示，加强风险缓解能力，优化信贷结构，加强重点领域服务 [77][78][79] - 随着经济复苏和政策支持，有信心在2025年保持稳定资产质量 [81] 问题5: 公司是否会加大对财政赤字和长期专项国债的投入？金融市场服务可能会有哪些变化？ - 2024年是地方和国债的主要承销商，承销国债超1万亿元，承销地方债居市场领先水平 [85][86] - 2025年将继续担任主要承销商，加强承销能力；发行专项国债和地方债，增加债券在总资产中的占比；利用资金加强信用债券业务，建立多层次多元化债券市场；加强债券分销能力，增加交易规模；做好做市商服务，提高定价和交易能力 [86][87][89] 问题6: 今年手续费收入增长改善的驱动因素是什么？四季度代理服务是否有增长？其他非利息收入项目对利润是否有积极贡献？ - 2024年非利息收入增长8%，手续费收入下降9.35%，但全年降幅较前三季度收窄0.9个百分点，四季度实现正增长 [97][98] - 手续费收入改善的驱动因素包括收入利润率提高、新产品推出、保险业务保费增加、客户基础稳定等 [97][98][99] - 2024年其他非利息收入增长，主要通过优化金融资产结构、控制保险结构化存款费用等实现；2025年将动态优化股权、债券和衍生品结构，加强负债成本管理，实现非利息收入稳定增长 [102][103] 问题7: 随着房贷政策调整，个人住房贷款需求有何变化？是否有提前还款情况？如何缓解房贷风险？ - 个人住房贷款是公司传统优势业务，余额1190亿元，居市场首位；去年贷款申请同比增长73%，受理和发放保持良好势头 [106][108] - 二手房贷款稳步增长，重点城市新房贷款增长较快；提前还款减少6.6%，今年一季度继续减少 [108][112] - 今年将提高业务流程效率，加强风险控制措施，优化还款计划，完善预警系统，利用大数据和数字工具提高风险控制水平，增强处理不良贷款能力，保持资产质量稳定 [113][114] 问题8: 公司在ESG方面获得AAA评级，下一步有何计划？ - 公司将ESG理念融入发展框架，形成闭环管理流程；评级提升归因于治理、环境、社会和信息披露四个方面的努力 [119][120] - 未来将关注新的ESG政策和法规，结合五大优先事项，稳步推进ESG工作 [128][129] 问题9: 公司是否会考虑使用DeepSeek及相关技术推进银行数字化？请介绍应用案例。 - 公司重视AI研发和应用，2023年开始使用大语言模型，开发了适合银行规模的金融大语言模型 [131][132] - 截至2024年底，测试了16个版本的金融大模型，模型在内部资格考试中表现优异 [134][135] - 今年2月部署DeepSeek模型，应用覆盖一半员工、46条业务线和200多个场景，如生成工作表、信用风险管理、支付结算、托管等，提高了工作效率，减轻了员工负担 [137][138][141] 问题10: 随着存款利率下降，银行存款增长率下降，公司有何措施稳定存款？存款利率稳定情况是否会改善？ - 差异化策略包括加强客户服务，构建生态系统和客户场景，利用数字技术服务供应链和产业链，提供多样化产品，优化资产负债结构 [149][150][153] - 长期策略包括自2023年下半年加强对长期存款的控制，调整结构，提高质量；2024年底定期和活期存款分别增长5.24%和1.3%，与M2和M1增长相符 [154] 问题11: 自去年国家出台支持房地产政策以来，公司有何安排和支持方向？房地产领域的风险控制情况如何？ - 2024年积极落实政策，支持房地产市场稳定健康发展，加强风险控制，确保风险可控 [160][161] - 实施融资协调系统，简化流程，提高效率；加强对重点项目的支持，提升个人住房贷款和公积金贷款服务；加强资产质量控制，不良贷款率和规模均下降 [161][162][163] 问题12: 公司增加了中期股息，如何理解公司的股息政策？ - 2024年每股股息0.43元，总规模10亿元，中期股息492.5亿元，每股0.197元，股息已在2025年春节前发放 [167] - 公司重视股东回报，未来将综合考虑股东意愿、资本补充、监管规定和可持续发展，提高综合管理水平，为股东创造更大价值 [168]