纪要涉及的公司 腾讯（tx）、字节、阿里 纪要提到的核心观点和论据 - 组织架构调整效果显著：应用迭代周期缩短，元宝迭代频率更频繁，2月整合后35天更新30次，之前一月两次；模型开发周期从四周缩至两周；同部门后资源调度和算力整合效率更高，双模型架构统一使开发成本降60%，代码复用率75% [1][2][4] - 元宝数据增长：2月DAU 600万，MAU 4000万，次日留存率13%，7日留存25%，每人每天用4次，时长7.8分钟；3月15号DAU 650万，MAU 5500万，3月底DAU过千万，MAU 6400万，使用频次5.2次，时长9.3分钟；目标上半年/下半年DAU到1500万/3000万，MAU到8000万/1.8亿，频次6次/8次，时长10分钟/12分钟；7成用户增量来自买量，3成自然流量 [4] - 元宝用户画像：25 - 45岁超70%，办公一族46%；36 - 45岁占比24%，关注理财、健康；1/2线城市占比55%，3/4线城市30%，农村占比15% [4][5] - 算力需求与采购：3月初紧急加单30 - 40亿元H20，支持C端DS推理需求，应对6月美国商务部禁令；元宝当前有6万张H20，年底预估需10万张；微信下半年AI Agent推出预估算力缺口50万张H20 [5][6] - 国产卡替代趋势：今年/明年国产卡占比30%/40%，AMD主动邀约采购10万级别的MI309卡，禁令发生大概率买低端卡或找算力租赁公司 [6] - 多模态模型算力想象空间大：如医学影像生成诊断报告模型，训练需1B数据，单次训练算力消耗需数百万台H20全年消耗 [6] - 不同公司发展驱动模式不同：腾讯是应用驱动，注重ROI，动态调整，场景优先；字节是算法驱动，分发效率和内容生态驱动；阿里以技术平台和生态系统为核心 [6][7][8] - 云业务AI占比增长：3Q24/4Q24/1Q25云业务里AI占比9%/11%/15%，1Q新增AI中小企业用户30万，AI用户数基数120万，腾讯云总用户基数250万 [8] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 元宝从TEG调整至CSIG，QQ浏览器、搜狗输入法、ima等产品所在团队和组织从PCG划至CSIG [4] - 年底用户一天用8次时，主要用于生活场景下的会议纪要、知识问答、辅助文档、信息查询、健康管理、家庭事务、子女教育、旅游、电商配图 [5] - 微信AI Agent 2月初初步形态是搜索，未来是生态连接层和个人助理，若推出预估算力缺口50万张H20，测算方式为1亿DAU，5%用户数并发峰值即500万用户，一张卡10个用户 [5][6]