涉及的公司和行业 - 公司：国能日新、特锐德、汉威科技、普利特、阳光电源、中天科技、大金重工、东方电缆、大丰实业、海力风电、龙岩、天工、比亚迪、帕西尼科技、安培龙、优必选、欧陆通、中恒电器、柴发联得股份、大连电池、神马电力、升泰、宁德时代、上港集团 - 行业：光伏行业、风电行业、新能源汽车行业、人形机器人行业、AI及数据中心领域、电池行业 核心观点和论据 国能日新 - 观点：有投资空间，值得重点关注 [1][3] - 论据：一季度业绩超预期，受益于分布式功率预测安装意愿提升；作为软件公司，2026年PE估值仍有20多倍空间；能源局136号文后各省支持分布式能源，功率预测系统有边际变化机会 特锐德 - 观点：二季度及未来发展前景乐观 [1][5] - 论据：2024年业绩超预期；沙特国网项目预计二季度确认收入；一季度费用前置影响消除，充电网业务盈利改善 汉威科技 - 观点：在人形机器人领域优势显著，股价表现优异 [1][6] - 论据：在电子皮肤、六维力传感器和IMU传感器领域领先，与多家客户对接顺利；受益于动力电池新规增加的柔性传感器需求，与海思达等企业合作紧密 普利特 - 观点：边际改善明显，估值合理，值得关注 [1][7] - 论据：传统改性塑料业务稳步增长，每年利润约五六亿元；LCP薄膜在智能手机应用及与海思达合作推动下，2025年预计盈亏平衡并实现良好业绩 光伏行业 - 观点：行业面临挑战但有机会，部分公司值得关注 [1][8][9] - 论据：上下游账款拖欠明显，136号文可能致需求下降，加速行业出清；板块处于左侧或接近左侧位置，价值投资者开始布局；欧洲户用储能需求增加，库存消化至低水平；阳光电源储能和光伏逆变器业务表现优秀，一季报超预期 风电行业 - 观点：整体前景乐观 [4][10] - 论据：陆上风电抢装需求旺盛，海上风电国内外稳健增长，欧洲海上风电进入放量期；中天科技等出口型公司性价比高，大丰实业等竞争力强，二季度交付和确收表现良好 新能源汽车行业 - 观点：有望恢复进攻属性，看好四五月份行情 [4][18][22][23] - 论据：3月销量同比增长，渗透率接近53%，海外负贝塔影响消退；上海车展推动锂电板块通胀逻辑，高端原材料供需紧张，头部企业马太效应明显；三四月份销量数据好，短期价格电池略降，中游材料变化不大 人形机器人行业 - 观点：值得关注 [11][12][13] - 论据：板块上周反弹，受运动会影响且回调较多；龙岩和天工机器人表现良好；8月北京鸟巢高规格运动会将提供同台竞技机会；比亚迪投资帕西尼科技布局传感器领域，汉威科技和安培龙在电子皮肤传感器方面突出，优必选在机器人本体受看好 AI及数据中心领域 - 观点：看好国内链发展，部分公司有反弹机会 [14] - 论据：受海外英伟达政策不确定性影响；中国移动智算中心项目获批；欧陆通、中恒电器等公司在数据中心回调后有见底反弹机会 电池行业 - 观点：看好四五月份行情，推荐升泰和宁德时代 [20][21][23] - 论据：宁德时代5月发港股将产生积极催化作用；北美市场悲观预期已充分反映，情况好转将获贝塔收益；龙头企业业绩确定性增强，二季度确认收入贡献单位盈利提升 其他重要但可能被忽略的内容 - 光伏行业价格波动不再是主要问题，目前处于底部区间，未来两个月可能是关键时间点；逆变器出口数据良好，亚洲、非洲和拉美国家3月出口增长显著，欧洲市场整体一般但电池片出口可观，变压器、开关等电力设备产品一季度出口同比增长显著 [15] - 能源局136号文后各省出台地方性文件支持分布式能源项目，支持自发自用比例，余电上网常见，分布式项目对电网影响需求提升将使可预测性新能源技术有边际变化机会 [16][17] - 上海车展规模空前，未出现固态或半固态车型群聚效应，自动驾驶宣传口径受限使车展热度回归本真，关注车辆安全性、快充及长续航性能 [18] - 大宗商品短期内对库存造成亏损有拖累效应，倾向选择确定性更强的大宗产品；碳酸锂触底反弹价格上涨市场首选铁锂类公司，价格进一步上涨钠电渗透率提升 [19] - 新能源车展中一些企业展示创新型电池技术，如钠电、双核以及超充等 [24]