纪要涉及的行业和公司 - 行业：电子、半导体、消费电子 - 公司：DW电子、芯海科技、敏芯股份、兆易创新、微导纳米、精智达、安集科技、中微公司、苹果、寒武纪、Meta、Ray - BanMeta、华丰科技、南亚新材、芯碁微装、深南电路、天岳先进、芯原股份、芯源微、华勤技术、杰普特 [1][2][4][5] 纪要提到的核心观点和论据 - 电子行业上周表现：电子上周涨幅+1.9%，半导体+2.2%，消费电子+2% [1] - 各细分板块公司表现及原因 - SOC板块：SoC板块大涨，受小米开源模型及相关眼镜带动端侧影响 [1] - 模拟板块：芯海科技+7%，受益华为链复苏；敏芯股份+8%，传感器标的跟随机器人情绪上涨 [1] - 存储板块：兆易创新+12%，或与国际SOC厂商进行业务对接 [1] - 设备板块：微导纳米+9.3%，公司Q1业绩超预期；精智达+2.8%，市场认可度提升 [1] - 封测等板块：安集科技+10.9%，公司Q1业绩超预期 [1] - DDR4价格情况：自今年第二季度以来，内存合约价格持续上涨，三星电子逐步停产DDR4内存模块，市场价格大幅飙升，渠道商提前囤货 [1][2] - 部分公司动态及影响 - 中微公司：董事长尹志尧和副总经理陈伟文合计拟减持不超过40.5万股，减持比例不超过0.045% [2] - 苹果：25Q2财报营收954亿美元，同比+5%；净利润248亿美元，同比+5%，大中华区营收160亿，同比 - 2%；美国以外绝大多数产品继续由中国生产，关税预计对25Q3财季影响9亿美元；26年下半年推出18pro系列和折叠屏，18标准款27年春季发布，预计带动整体果链产品平均利用率提升或降低资本开支，有助于提升毛利率 [2] - 寒武纪：拟发行定向增发49.8亿，投向面向大模型的芯片平台项目和软件平台项目 [2] - Meta：Ray - BanMeta AI智能眼镜过去一年销量增长三倍，月活跃用户数较去年同期增长超过4倍 [2] - 推荐及看好理由 - 精智达：FTCP测试速率优异，自研的asic芯片已获得长鑫认可，Q2 FT批量订单催化在即，跟长鑫强绑定，弹性巨大，看三倍空间 [2] - 兆易创新：或与国际SoC龙头业务对接，说明产品具备国际化竞争力，完成对龙头SoC厂商的客户资源卡位，踏入手机生态核心圈 [2] - 昇腾链情况：国产算力技术进展迅速，910C 384超节点对标GB200 NVL72，下一代910D持续推进，打开产业链成长空间 [3] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 重点关注华丰科技、南亚新材、芯碁微装、深南电路等公司 [4] - 列出兆易创新、精智达等多家公司 [5]