纪要涉及的行业和公司 - 行业：机器人、军工、化工、外贸、纺织、银行、ST、金属钨、电池、经销商、电气设备、个人设备用品、无线电信业务、林业与纸制品、加密货币、MCU、激光雷达、太阳能、充电桩、大宗商品、脑机接口、高速光模块 - 公司：宇树科技、爱乐达、晨晴航空、新易盛、爱朋医疗、润贝航科、天娱数科、超捷股份、航发科技、恒工精密、振江股份、博创科技、中部十分财、华立科技、中欣佩材、翔鹭钨业、岩山科技、长盛轴承、宁德时代、比亚迪、3M中国、国轩高科、长阳科技、纳科诺尔、荣泰健康、创新医疗、仕佳光子、替量科技、江南化工、成飞集成、万向钱潮、红墙股份、春光科技、华纺股份、龙蟠科技、涪陵电力、龙芯中科、山东墨龙、经纬辉开、华兰股份、可立克、虹软科技、红塔证券、益生股份、龙源电力、*ST有树、中国一重、宁波富达、卧龙地产、曲江文旅 纪要提到的核心观点和论据 - 机器人行业 - 未来2至5年智能机器人重心在端到端大模型，需突破低成本硬件量产与算力获取难题，大模型为具身智能提供落地可能性[1][6] - 论据：宇树科技首席执行官王兴兴表示很多人形机器人企业爆单，宇树科技缺人且已全自研关键核心零部件和算法并整合产业链；民生证券崔琰认为大模型使人形机器人具备多模态交互和泛化能力，提升智能化水平[6] - 军工行业 - 军工股因“印巴达成停火协议”和“普京提议恢复直接谈判”短期催化改变，但资金介入深大概率会有反复，后续关注有无新驱动如实质性订单[4] - 论据：《九点特供》此前提及霍尼韦尔业绩超预期带动军工概念上市公司爱乐达等上涨[1][2] - 金属钨行业 - 中长期钨终端需求预计呈稳步增长态势[5] - 论据：上周钨市场行情抬升，原料价格周涨幅超2%，受供应紧张、成本压力和钨企长单上调支撑，随着制造业复苏预期增强或带动钨需求量[5] - 固态电池行业 - 固态电池为确定性技术方向，量利双升优势有望体现[8] - 论据：本周多场电池技术大会将召开，国轩高科将发布全新高安全固态电池；国家多部门政策涉及固态电池；华西证券杨睿认为其带动多个环节技术升级[8] - 海外映射相关行业 - 脑机接口行业进入爆发前夜[10] - 论据：脑再生科技涨超72%，年初至今涨幅超7300%，政策与技术持续催化[10] - 英伟达相关举措将加速推进高速光模块的发展和应用[10][11] - 论据：英伟达计划为中国市场推出H20降级版本并开源代码推理大模型[10][11] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 市场行情：节后第四天市场全天震荡调整，创业板指领跌，全市场超4000只个股下跌，过去两天合计缩量近3000亿元，后续缩量影响大概率有限，震荡市下跌是机会[3] - 题材板块轮动：若资金兑现军工股，机器人、化工、外贸等上一轮活跃板块会成为优先考虑对象，化工股短期最高连板表现突出，外贸板块细分赛道与消费有关，上周五ST板块迎来大分歧或为积极信号[4] - 上市公司公告：涉及收购、股权变动、股价异动、投资、签约、增减持与回购、业绩、其他等多方面公告，如替量科技拟收购控股子公司股权，龙蟠科技签署超50亿元销售合同等[13]