纪要涉及的行业和公司 - 行业：物流行业、合成生物行业、食品消费行业、算力行业、麦角硫因行业、牛磺酸行业、干细胞行业、卫星通信行业、风电行业、减肥药行业、食品经销商行业、抗癌医药行业、内地教育行业、固态硬盘行业、废物管理行业、在线教育行业、游戏行业 - 公司：华鹏飞、畅联股份、科伦药业、丽人丽妆、川宁生物、圣元环保、卫星化学、网易、完美世界、冰川网络、新疆火炬、岱勒新材、大叶股份、宁波海运、新华锦、中元海发、连云港、迎丰股份、飞龙股份、城地利、童源环保、海南海药、恒瑞医药、绿盟科技、维业股份、富创精密、湖北直化、中航西飞、ST汇金、中国化学、*ST宇顺、鼎阳科技、招商银行、万科A 纪要提到的核心观点和论据 - 市场行情 - 周四市场全天震荡调整，创业板指领跌，合成生物概念股逆势大涨，食品等消费股一度反弹，算力概念股展开调整，指数调整是预期之内，冲击箱体顶部失败后回落正常，且历史同期指数都有回调[1] - 现阶段和以往最大区别在量能，今年地量高，成交额增幅小且回落，体现资金情绪冷静，有助于指数稳定，回调可能很快到地量[2] - 5月以来首板家数少，但连板股数量和晋级率不低，行情与3月19 - 21日高度相似，当时资金抱团，最终行情不尽如人意，破局需要有市场高度的高标[3][4] - 龙头板块（麦角硫因）：麦角硫因具备多种生物学功能，可生物提取或合成生物学生产，应用于多个领域，板块内上市公司有丽人丽妆、川宁生物等[5] - 热点前瞻 - 国务院召开做强国内大循环工作推进会，要把发展战略立足点放在做强国内大循环上，以国内大循环对冲国际循环不确定性，推动经济高质量发展[6] - 物流行业降本增效空间广阔，我国物流成本高于全球平均约为美国等发达国家2倍，“十四五”有相关建设规划，具备为中国制造企业降本增效的物流企业有望获更多机会，涉及公司有华鹏飞、畅联股份[7] - 牛磺酸行业：牛磺酸可促进白血病发生发展，也有抗衰老等新功能，需求量在多行业增长较快，天风证券认为其销量稳增长且价格有较大提升空间，涉及公司有圣元环保、卫星化学[9] - 海外映射（游戏行业）：网易一季度净收入288亿元同比增加7.4%，游戏收入环比增长，展现“游戏全球化 + AI技术”双轮驱动成效，A股游戏板块一季度超预期，二季度至下半年业绩有望持续改善，相关公司有完美世界、冰川网络等[12] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 上市公司公告 - 股权变动：新疆火炬拟收购玉山利季100%股权；岱勒新材实控人及股东终止协议转让公司部分股份；大叶股份墨西哥生产基地尚在试运行阶段[13] - 股价异动：宁波海运、连云港短期涨幅较大存在交易风险；新华锦公司及关联方可能被处罚；中元海发日常经营未变；迎丰股份市盈率高于同行无未披露重大信息[13] - 投资签约：城地利全资子公司签订16.32亿元中国移动机房楼项目EPC总承包合同；童源环保全资子公司签订3.65亿元算力集群建设项目承包合同；海南海药与马来西亚爱康国际集团签订战略合作框架协议[14] - 增减持与回购：恒瑞医药完成回购累计耗资约6亿元；绿盟科技、维业股份、富创精密股东拟减持；湖北直化控股股东拟增持2 - 4亿元[14] - 其他：中航西飞c919部件交付数量相比2024年度大幅增加；ST汇金申请撤销其他风险警示；中国化学孙公司涉诉讼；*ST宇顺估值指标偏离大；鼎阳科技发布高端任意波形发生器；招商银行副行长任职资格获核准；万科A债券赎回比例100%[14]