纪要涉及的行业和公司 - 行业：家电、手机3C - 公司：京东、天猫、抖音、拼多多 纪要提到的核心观点和论据 - 国补政策情况 - 暂停原因：部分地方资金缺口大、使用额度耗尽，如重庆、广东、江苏等地，系统升级并非主因，部分品牌称调整后恢复，有些表示2025年可能无国补政策[2] - 暂停地区及影响：重庆、广东、江苏暂停，对黑电领域影响显著，重庆是黑电大本营，销售受挫，广东态度转变冲击市场信心[1][3] - 跨省补贴政策：允许特定城市注册公司向全国销售产品并享受当地补贴，如珠海，曾在浙江、湖北等地实施，江苏无记录，冲击线下市场[1][5] - 未来发展：结合贸易战背景和促进社会零售目标，2025年国补政策可能不止持续一年，若全国额度9、10月用完，可能延长或调整，制造业大省如广东可能继续支持[16] - 电商平台竞争格局 - 京东优势变化：2024年京东自营开通26个省份资质实现增长，2025年天猫、抖音加入全国国补竞争，京东优势减弱，拼多多因需商家各地注册公司落后[1][6] - 各平台业务发展：京东自营业务因国补增长显著，POP模式曾下滑后回升但仍与自营差距大，线下渠道如京东家电专卖店增长停滞，线上流量挤压线下份额[4][23][24] - 产品销售情况 - 补贴使用情况：大家电增长明显，70%的GMV由国补产品贡献，6000元以下手机补贴刺激低端市场，笔记本电脑持续增长[1][7] - 品类增长情况：国补期间厨卫大家电、冰洗、空调等品类增长显著，厨卫大家电客单价从2200元提升至2800元，头部品牌增长快，小家电中生活电器一季度完成率最高，清洁电器增幅不如其他品类[10][11] - 家电需求未爆发原因：受房地产市场疲软和2024年需求透支影响，且天猫、抖音等平台加入竞争分散了京东销售量[4][15] - 京东618活动情况 - 预热期效果：2025年预热期实际效果不理想，仅为日常销售的1.2 - 1.3倍，主要销售集中在开门红和618当天[19][22] - 各品类增长情况：2025年1 - 3月大家电增长率仅13%，未达20%目标，4月厨卫大家电无明显增长，空调价格波动大但需求未显著提升，商家囤货意愿降低[1][21][22] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 政府与平台结算流程及周期：各省结算周期不同，大部分为一个月，少数两到三个月，基本三个月内完成结算[8] - 平台对国补使用进度的了解情况：平台无法看到政府具体使用金额，政府提前两三天通知停止国补但不透露金额[9] - 限制跨区域销售情况：限制跨区域销售困难，如湖北用户可去江苏买商品享受安徽国补，以前处罚力度大，目前基本无大量骗取行为[13] - 零散消费者购买意愿：补贴金额高时，零散消费者愿意异地购买家电享受补贴，愿承担运费[14] - 线上暂停后销售策略：传言线上暂停侧重线下销售不完全成立，京东和天猫优品是主要下沉渠道，品牌仍通过线下门店销售，难限制跨区域销售[12]