纪要涉及的行业和公司 - 行业：生猪养殖行业 - 公司：上市公司集团厂 纪要提到的核心观点和论据 1. 环保政策影响产能 - 观点：湖南省环保严查影响本地生猪产能，利于供给侧改革；辽宁省有类似环保收紧措施，其他省份未大规模推行 - 论据：湖南省环保政策从6月持续到9月底，针对存栏50头以上养殖场全面排查环保指标，非洲猪瘟及上轮政策后散户占比降至不到40%，此次严查影响中小散户和部分规模化养殖场 [1][2][4] 2. 西南地区养殖偏好大猪 - 观点：上半年西南地区养殖户倾向养大体型猪 - 论据：西南地区饮食习惯偏好大猪，上半年饲料价格便宜、天气凉爽，猪增重好、料肉比佳，育肥有经济效益 [1][6] 3. 出栏体重影响供应压力 - 观点：西南地区降低出栏体重将增加短期供应压力 - 论据：西南散户出栏体重约135公斤，上市公司125 - 130公斤，降至120公斤，短期供应压力或增10% [1][7] 4. 政策与市场行为相悖 - 观点：发改委禁止二次育肥政策未达预期效果 - 论据：政策被市场参与者解读为利好，二次育肥积极性和散户压栏意愿增强，短期二次育肥量未减反增 [1][8] 5. 仔猪价格上涨原因 - 观点：上半年仔猪价格较高 - 论据：山东放养模式扩张、西南地区仔猪育肥需求增加，二次育肥托高标猪价格使养殖户转向仔猪育肥，且鲜品替代冻品需求增加 [1][9][11] 6. 地区需求差异 - 观点：西南地区需求优于山东地区 - 论据：西南冻品存量不足、反倾销政策限制进口，鲜品和冻品价差缩小，鲜品替代冻品，且上半年屠宰场囤货推动需求；山东需求稳定 [1][12] 7. 成本差异 - 观点：上市公司集团厂成本控制更具优势 - 论据：上市公司集团厂自繁自养仔猪，成本约12 - 12.5元/公斤；散户外购仔猪，成本约13 - 14元/公斤 [3][14] 8. 下半年展望 - 观点：下半年或集中出栏，主动分割入库意愿降低 - 论据：发改委要求头部企业降权重，压栏和二次育肥者七八月份集中出栏；一季度西南仔猪腹泻对七八月份供应影响小 [3][15] 其他重要但可能被忽略的内容 - 散户和二次育肥人群减少母猪养殖，选择仔猪育肥或商品猪二次育肥，两者存在替代效应 [1][10] - 西南地区草根调研走访了猪企、养殖端、屠宰端、猪贩子等产业链各环节，旨在了解散户大猪情况并与山东对比 [5]