纪要涉及的行业和公司 - 行业：商业航天行业 - 公司：亚马逊、SpaceX、T-Mobile、星网、上海韩讯、成昌、真雷、通宇通讯、超解股份、某种链子、微星转、闪现华达、声明党、航天华语、创业信息、6912、梅安森 纪要提到的核心观点和论据 - 海外商业航天进展：亚马逊科伊伯星座于4月28日完成首次正式组网卫星发射，共27颗，总计规划3000多颗，用于为无宽带区域提供网络服务；SpaceX今年发射节奏与去年持平，重心在地面侧手机直连，其合作伙伴T-Mobile 7月将为客户提供Starlink手机直连卫星服务，早鸟价每月10美元，正式使用收费15美元 [1][2] - 国内商业航天进展：节前星网发射第三批次正式组网卫星，一代星正式组网共29颗，4月发射4颗二代星试验卫星；原信已发射90颗卫星，计划2025年底前发射648颗，2027年底前完成1296颗组网，随着下半年商业火箭投入使用，组网进程有望加速；原信海外业务不断拓展，去年与巴西、今年2月与马来西亚、4月与泰国达成合作 [3][4] - 产业链重点事件：今年星网工作重心是推进依赖性组网，加速一代星及增强星组网，开展二代星相关准备工作；G60按部就班加速一代卫星部署；6 - 12月多家民营商业火箭公司将推进新型号火箭技术迭代和验证，若投入使用，商业卫星星座组网速度将提升 [5][6] - 产业应用与发展：预计今年下半年消费者端将看到低轨卫星直连手机应用；商业航天进入批量交付阶段，从卫星到火箭到终端产业链已验证到规模招标及订单，相关公司有望受益 [7] - 部分公司亮点：上海韩讯在G60海外拓展背景下，通信终端有望小批量出货；成昌一季度收入9000多万，同比翻三四倍，净利润近3000万；真雷利润同比增长近五倍，相关芯片今年将出货；通宇通讯一季度利润翻倍，为G60星链地面终端第九顺位供应商；超解股份获火箭壳体及卫星整流罩相关规模订单，若合作火箭验证通过，订单将增多 [8][9][10] - 政策与监管：相关规定涉及卫星通信与地面移动通信融合发展、特定应用场景、使用者通信合规等内容，卫星互联网全球使用面临技术和政治方面的考虑 [12][13] - 推荐公司：某种链子一季度收入增长50%、利润增长30%以上；看好微星转，华为未来可能是重要力量，闪现华达技术处于国内第一梯队，在卫星互联网领域份额较大；航天华语进行卫星天线产品研制 [14][15] - 计算机板块标的：创业信息子公司在星网测试中表现优异，某些指标超华为，在卫星通信及终端特种终端深入布局；6912与中电无线思索、电格晶片合资公司涉及卫星短包网芯片及基带芯片直连；梅安森子公司从事相关业务，这三个标的处于低位，预期差大、弹性大 [16][17][18] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 新网4月发射实验星后推进标准协议制定，为低轨卫星直连手机应用做准备 [7] - 超解股份供应产品在单颗火箭价值量接近三千万 [10]