财务数据和关键指标变化 - 第二季度收入同比增长9%（有机恒定汇率），超出3%-5%的指引范围 [6] - 美国市场收入增长10%，金融服务增长17%（剔除抵押贷款后增长11%）[7][42] - 调整后EBITDA增长8%，利润率35.7%，超出34.8%-35.3%的指引 [40] - 调整后稀释每股收益1.08美元，同比增长9% [40] - 杠杆率降至2.8倍，计划在墨西哥收购前降至2.5倍 [11][49] 各条业务线数据和关键指标变化 金融服务 - 消费者贷款增长18%，汽车贷款增长19%，信用卡与银行业务增长5% [8][42] - 抵押贷款收入增长29%，占公司12个月收入的12% [43] - Factor Trust业务因技术升级实现两位数增长 [24][72] 新兴垂直领域 - 保险业务实现两位数增长，通信与科技、零售与电商中个位数增长 [10][44] - 通信解决方案整体年增长超10%，预计2025年收入达3.2亿美元 [28] 消费者互动 - 有机收入增长2%，新推出的免费增值模式推动用户增长 [10][45] 国际市场 - 印度增长加速至8%，预计全年增长10%，第四季度增速将达高 teens [10][46][104] - 加拿大和非洲分别增长10%和14% [11][47][48] 公司战略和发展方向 - 技术转型：OneTrue平台处理速度提升50%，完成20,000家风险客户迁移 [20][21][22] - 产品创新：推出OneTrue AI Studio低代码工具，开发者效率提升20%-50% [22] - 通信解决方案：Trusted Call Solutions（TCS）预计2028年收入达2.5亿美元，覆盖94%美国无线用户 [33][35] - 全球扩张：TCS已在加拿大、巴西、法国试点，评估印度市场机会 [37] 经营环境与未来展望 - 美国消费信贷需求稳定，失业率低但通胀与利率政策带来不确定性 [14][15] - 印度市场复苏：央行降息100基点，非银行机构重返市场 [18][105] - 全年指引上调：预计有机收入增长6%-7%（原4.5%-6%），EBITDA增长5%-7% [54][56] 问答环节 业务表现驱动因素 - 消费者贷款FinTech复苏与产品组合多元化推动金融服务增长 [66][67][93] Factor Trust增长动力 - 技术平台升级与数据分析能力增强带动竞争优势 [73][74] 消费者互动转型进展 - 免费增值模式完成75%用户迁移，中期目标中个位数增长 [81][82] 印度市场前景 - 预计2025年增长10%，中长期复合增速20%+，受益于金融包容性与数据分析需求 [105][110] 抵押贷款政策影响 - FHFA允许VantageScore 4.0用于合规抵押贷款，支持长期市场健康 [116][117] 成本转型计划 - 2025年一次性支出1-1.2亿美元，2026年起年化自由现金流收益2亿美元 [125][126]