光博会见闻反馈 20250914 摘要 光模块行业保持高增长，2025 下半年至 2026 年需求饱和，1.6T 方案 涌现，主要受益于英伟达 C8X 网卡批量导入，并可能由 CX9 网卡开启 3.2T 需求。光模块迭代周期缩短至两年左右，利好头部厂商。 国内二梯队光模块厂商如索尔思、剑桥、联特科技抓住 AI 光模块高景气 度窗口期，积极导入北美市场。尽管北美市场利润高，但导入机会稀缺， 800G/1.6T 需求增长为国内厂商带来机会。 国产光芯片厂商加速技术追赶，源杰的 CW 激光器和长光华芯的 100G EML 取得进展，提升市场竞争力。长光华芯发布 200 毫瓦 CW 光芯片， 索尔思展示 200G EML 技术，缩小与国际领先厂商差距。 CPC 加可插拔光模块方案由旭创提出，通过铜缆实现短距离高性能传输， 减少 PCB 衰减。该方案已获博通、Marvell 等海外厂商采用，成为短期 内重要竞争者。 2025 年国内超节点发展迅速，运营商、华为、木兮、中兴等企业纷纷 推出解决方案，推动 SKY APP 网络及 GPU 厂家超节点发展，行业呈现 蓬勃发展态势。 Q&A 今年的数据中心展和光博会上有哪些重要 ...