中软国际电话会议纪要关键要点 涉及的行业与公司 * 公司为中软国际，核心关联公司为深圳开鸿数字产业发展有限公司，行业涉及国产操作系统、开源鸿蒙生态、人工智能、智慧城市、信创等[1][2][3] 核心观点与论据：鸿蒙业务布局与发展 * 中软国际于2021年联合华为等成立深开鸿，专注开源鸿蒙，深开鸿B轮融资后估值达54亿元，计划2026年科创板上市[2][3] * 公司在华为鸿蒙发包份额中占比60%以上，截至2025年6月底鸿蒙设备接入量已达11.9亿台[2][3] * 鸿蒙原生应用迁移收入预计2025年底达4-5亿元，不含华为外包项目，华为相关外包量可能还有十几亿元[2][8] * 公司与深开鸿在B端市场合作，西安智慧城市项目规划未来三年每年投入十几至二十多亿元，深圳龙岗区投资规划约105亿元[2][3] * 公司计划与龙芯、亿思伟等硬件厂商合作，打造芯片、操作系统、生态一体化模式，目标是实现百亿级别的设备互联[2][4] 核心观点与论据：AI业务与财务表现 * 公司AI+鸿蒙业务2025年收入同比增长翻倍，达到约20亿元规模，主要通过算力租赁、国产专利销售和AI Agent平台实现[2][6] * 在AI大模型落地方面，公司与金融、电力等行业合作，例如浦发银行2.4亿元的大模型项目，并研发了上百款AI Agent产品[14] 核心观点与论据：产品商业化与竞争格局 * 鸿蒙虚拟机2025年主要面向C端免费推广，未产生收入，预计2026年随PC硬件推出后向B端销售[2][7] * 公司在开源鸿蒙领域竞争优势包括：原华为鸿蒙创始团队带领、代码贡献量领先、产品通过国家级安全认证、拥有庞大认证工程师团队[9] * 从竞争格局看，在开源鸿蒙领域尚未看到特别有竞争力的对手，公司更多对标华为，不同赛道竞争对手分布不同[11] 其他重要内容：政策支持与未来展望 * 国家政策支持加速国产操作系统发展，2025年九十月份中办和国办拟定的文件点名提到鸿蒙操作系统[11] * 预计2026年鸿蒙产业将加速增长，公司业务至少会翻倍以上，将率先从政府端推动，在军工、公安、工业、机器人等B端市场突破[12] * 应用迁移不会成为公司未来主战场，未来目标是成为核心应用供应商，通过原子化流量平台等新兴机会发展[10]