涉及的公司与行业 * 公司：特斯拉 (TSLA)、Meta Platforms (META)、ASML * 行业：自动驾驶汽车、社交媒体/数字广告、半导体设备制造 核心观点与论据 特斯拉 (TSLA) * 股价上涨4%，主要催化剂是在奥斯汀启动了无监督自动驾驶出租车（robo-taxi）试乘[1] * 第三方数据显示其订单量在较长一段时间后首次出现回升[1] Meta Platforms (META) * 股价上涨5.6%，Cleveland Research发布正面报告，认为其第四季度业绩最终高于市场预期[1] * 业绩超预期的驱动因素包括：季度末电子商务激增、投资回报率（ROI）走高、生成式人工智能（GenAI）创意工具带来积极影响[1] * Jefferies发布看多报告，列出逢低买入的5个理由[1]： * 财报发布后股价已下跌18%[1] * 其市盈率（PE）较谷歌（GOOGL）折价约8倍[1] * 预测值下行空间有限，若执行力改善则有显著上行空间[1] * 有观点认为到2026年业绩有上修空间[2] * “全明星”AI人才招聘将支持更强大的模型发布周期[2] * AI将继续强化Meta在推荐和转化方面的核心飞轮效应[2] * 新增收入引擎增加了长期价值[2]： * WhatsApp的年化收入预计从约90亿美元增长至2029财年的约360亿美元[2] * Threads也开始变现[2] * Llama AI带来了额外的上行空间[2] * 花旗银行持乐观态度，指出1月份的调研情况积极，新AI模型正在驱动展示量增长[2] ASML * 股价上涨2%，伯恩斯坦（Bernstein）和美国银行（BofA）均上调了其业绩预期和目标价[2] * 伯恩斯坦观点： * 与EUV相比，DUV的增长潜力被低估[2] * 先进逻辑和DRAM端产能扩张加速带动了配套DUV出货量的增加[2] * 预计未来两年DUV与EUV的资本支出比例约为50:50[2] * 市场共识对DUV过于悲观[3] * 预计中国市场的DUV收入将保持大致持平而非下降[3] * 中国市场DUV需求持平的论据： * 中国的先进逻辑产能在三年内将扩大约6倍[3] * 成熟逻辑/NAND完全基于DUV[3] * 美国银行观点： * 将每股收益（EPS）上调了2%-6%[3] * 上调原因是在中国市场需求更强劲的基础上，代工厂、英特尔和存储芯片的需求也在增长[3] 其他重要内容 * 文档中关于特斯拉和Meta的上涨原因及部分分析师观点有重复提及[1]