收购与市场扩展 - 收购Field & Main Bancorp, Inc.的交易预计将使Stock Yards的总资产从$9.5B增加至约$10.4B[7] - Field & Main的财富和信托资产将增加$0.8B，进一步增强Stock Yards的财富管理能力[18] - 收购将有助于Stock Yards在西肯塔基州的市场扩展，特别是在Henderson和Evansville地区[18] - Field & Main的市场份额在Henderson, KY为34%，在Evansville, IN为0%[9] 财务数据 - Field & Main的总资产为$861M，存款总额为$782M，贷款总额为$652M[23] - Field & Main的净利息收益率为3.77%，调整后的资产回报率为1.34%[23] - Field & Main的核心存款占总存款的95%[23] - 贷款收益率为6.10%，存款成本为1.95%[34] - 核心存款占比为93%[34] - Field & Main的贷款损失准备金占总贷款的1.3%[23] - Field & Main的非执行贷款占资产的0.6%[23] 交易结构与成本 - 交易总价值约为1.057亿美元，按每股44.55美元计算[34] - 交易结构为100%股票对价，按0.6550 SYBT股票换取每股Field & Main股票[34] - 交易成本约为1690万美元（税前），在交易完成时完全反映在每股净值稀释中[34] 未来展望 - 预计2027年SYBT每股收益（EPS）为5.42美元，较独立估计增加0.29美元，增幅为5.7%[37] - 预计2026年合并后每股净值（TBV）为31.16美元，稀释为0.28美元[36] - 预计Field & Main的非利息支出可节省约34%[34] - 预计2026年合并后，Field & Main的净收入为1110万美元[37] - Stock Yards预计将在2026年之前保持资产在$10B以下，以延迟Durbin影响至2028年7月[18] 贷款组合 - 贷款组合中，约60%已被审查，94%的贷款余额超过100万美元[32]