行业与公司 * 涉及的行业为网络附加存储行业，特别是消费级NAS和新兴的AI NAS细分领域[1] * 涉及的公司包括消费级NAS厂商绿联、极空间、飞牛，企业级NAS厂商群晖、威联通，以及技术型玩家华为、小米，同时提及了兆驰、TCL电子等科技消费企业[2][20] 核心观点与论据 1 行业发展趋势与市场空间 * NAS发展经历了企业级、消费级到AI NAS三个阶段，目前仍属小众但具备价值提升潜力[1][4] * 消费级NAS在中国市场快速增长，市场规模从2020年的43亿人民币增至2022年的120亿人民币，年复合增速约66%[1][12] * 预计未来五年家用NAS销量有望保持30%以上的年复合增速[1][13] * 全球NAS市场规模约900多亿美元，其中约30%（约30亿美元）面向家庭及个人市场[12] 2 产品定位与核心场景 * NAS是家庭的数据运行中心，基础功能包括数据存储和本地化模型部署及数据管理[5] * 相比直接附加存储，NAS兼具云端远程访问便利性与本地数据私密安全性[6] * 消费级NAS当前主要适用于三大场景：家庭数据文件存储与共享、个人影音库、远程办公[1][11] * NAS未来定位是家庭数据中枢，从大容量数据存储向数据管理发展[8][19] 3 增长驱动与制约因素 * 驱动因素：个人和家庭数据量爆发式增长；与AI大模型结合带来价值升维；解决云端存储的信息安全与隐私问题[4][10][30] * 制约因素：当前价格偏高，例如绿联DXP4,800空盘约2,500元，加上两块硬盘总成本达4,000元人民币，首次购买决策门槛高[14] * 海外云存储服务价格较高，例如6TB包年的iCloud费用约2,376元人民币，这缩短了NAS的回收周期[16] 4 AI NAS的发展方向与潜力 * AI NAS有望成为本地部署AI Agent的重要载体，解决信息安全及隐私问题[2][30] * 发展方向是完善生态系统，积极融入AI生态，提升运行处理能力以实现AI模型本地化部署[1][17] * 算力是关键，例如绿联在2026年CES发布的两款AI NAS分别具备96 TOPS和30 TOPS算力，对于个人或家庭进行文生本AI模型运行已足够[17][25] * AI NAS有望从数据存储进化为数据管理基座，并应用于办公效率提升、安防监控等更多场景[19][26][28] 5 竞争格局与玩家动态 * 市场竞争分为三大阵营：企业级玩家、消费级玩家、技术型玩家[20] * 企业级玩家如群晖、威联通布局早，但在2022年一季度后，其市场份额被消费级玩家快速蚕食[20][23][24] * 消费级玩家如绿联、极空间更擅长用户需求场景开发及供应链建设，迭代速度快[20][22] * 绿联自2024年9月推出DXB系列后，在美国亚马逊市场份额快速反超群晖[24] * 技术型玩家如华为、小米押注AI时代，通过强大算力和软件算法打造生态[20] 其他重要信息 * 中国网民对网盘使用习惯已形成，百度网盘用户量达10亿级别，月活跃用户达1.5亿[7] * 2024年，NAS在家用场景仅占20%，70%左右是中小型及大型企业场景[9] * 云存储产品存在跨平台兼容性差异，例如iCloud无法备份安卓设备数据，而百度网盘支持多平台[15] * 2025年海外NAS市场发展远优于国内，即使在存储设备涨价情况下，海外黑五期间爆发力也超过国内[16] * 绿联的NAS业务是其发展最亮眼且未来场景最大的领域，产品分为DXP、DH系列以及搭载英特尔AI芯片的IDX系列[27] * 一些初创企业正从模型角度发力AI NAS，例如视频渲染、文本处理领域，但仍需找到明确使用场景[29]