公司基本信息 - 证券代码 003025，证券简称思进智能，为思进智能成形装备股份有限公司 [2] - 2022 年 11 月 17 日 15:00 - 16:25 召开电话会议，地点为公司会议室，接待人员有董事长/总经理李忠明、董事会秘书/副总经理周慧君 [2] - 参与单位有招商自营、开源自营、瀚川投资、Willing Capital 等 [2] 行业与市场 下游应用领域与市场容量 - 下游客户主要是批量化生产金属连接件的厂商，应用领域涉及汽车、机械、核电等众多领域，紧固件行业发展拉动冷成形装备行业，非标异形件制造需求也在增大 [2][3] - 2022 年半年度，受益政策，下游应用领域和市场拓展，航空航天、电力等领域订单增速明显 [3] 竞争格局 - 分为三个层次，美国、日本、韩国企业在高端市场领先；台资企业和思进智能等民营企业在中高端有竞争力；其他小规模民营企业在低端市场 [3] - 国际知名企业有美国国民机器、意大利卡锣萨尔维等 [4] 财务与经营 营收与利润增长原因 - 2022 年第三季度，营业收入较上年同期增长 23.04%，归属于上市公司股东的净利润增长 33.13%，扣除非经常性损益的净利润增长 45.52% [4] - 原因是募投项目建成投产，产能提升，订单交付周期缩短，且高工位冷成形装备占比高 [4] 合同负债下降原因 - 采取订单生产和备货生产结合模式，产能提升后扩大备货量，订单交付周期缩短 [4] - 奉行稳健经营策略，注重收益质量，严格客户信用管理，定金收取比例因客户信用等级而异，各期末有波动 [4][5] 产品相关 工位定义 - 冷成形装备的“工位”数指加工产品过程中的变形次数，一般与定模数一致，如五工位冷成形装备将工件经过五次加工变形生产出产品 [5] 定价模式 - 采取“成本加成”模式，根据直接成本费用、技术工艺价值确定基础价格，综合考虑市场环境等因素确定最终价格 [5] 原材料采购与毛利稳定原因 - 采购原材料包括铸件、电器件等 [6] - 2022 年前三季度毛利稳定，原因是采用批量化投产策略优化成本，采购及销售定价模式能应对原材料波动，与主要供应商半年调整一次价格，销售价格调整频率与采购定价调整频率基本一致 [6] 售后服务 - 成立售后团队负责服务，提供一年质保期免费保修，质保期后收取维修服务费和材料费 [6] 产品研发进展 - 已成功研发 SJBP - 88S 等八工位系列机型，完成三款军工成形装备设计试制，部分已完成订单交付 [6][7] - 多工位智能精密温镦成形装备进入实质性研制阶段，全伺服智能温/热成形装备 SJHBF 系列部分机型进入试制阶段 [7] 市场拓展与产能 市场拓展方式与境外销售区域 - 通过参加展会、发布广告等推广产品，部分产品通过招投标销售 [5] - 2022 年前三季度境外销售主要集中在印度、巴西等国家 [5] 产能利用率与募投项目情况 - 产能利用率较高，自有资金购置设备已投入生产释放产能，募集资金购置设备进入小批量试制阶段，后续将释放产能 [7][8] - 截至 2022 年 9 月 30 日，累计使用募集资金约 3.17 亿元，多工位高速精密智能成形装备生产基地建设项目已于 2022 年 6 月建成投产 [8] 扩大产能规划 - 考虑现有产能、市场需求和经营情况有序规划、统筹安排 [8] 人才情况 - 2022 年前三季度一线高级技工增幅明显，注重各类人才培养，通过激励机制、职业培训、考核制度吸引、培养和留住人才 [8]