财务表现 - 2023年第三季度收入增速同比近15% [2] - 2023年前三季度归母净利润近1200万元 [2] - 毛利率难以回到40%以上水平 [3] - 2023年核心系统相关订单达13个，创历史最高记录（过去年均5-6个，去年仅2个） [2] 业务发展策略 - 国内策略：通过提高订单量、提升业务增速及精细化管理提高人效比 [3] - 海外策略：持续投入产品研发，提升国际化水平，形成拳头产品 [3] - 海外项目实施周期从12个月缩短至3个月，标准化比例提升至80% [5] - 海外业务目标：未来三年利润水平达到国内业务同等水平 [5] 市场机遇 - 银行核心系统需求旺盛：需求压抑后的回补 + 信创政策推动国产化替代 [3] - 东南亚市场存在大机下移与系统上云商机 [3] - 海外客户痛点：欧美厂商服务差、系统落后、更换成本高 [4] - 已与华为云、阿里云等国内云厂商及谷歌云、微软云等国际云厂商完成产品适配 [4] 风险与挑战 - 项目周期长+终验法会计准则导致收入确认滞后 [3] - 海外业务前期投入大，合同额与收入增幅不高 [3] - 经济环境与市场竞争导致毛利率承压 [3] 合作伙伴 - 与华为形成松耦合合作：华为提供硬件/云服务，公司提供技术平台与应用 [5] - 海外交付采用"国内研发+本地化服务"模式 [4]