分组1：浪潮信息的算力和大模型创新 - 浪潮信息推出全新一代开放加速计算服务器NF5698G7和多元算力平台，深度受益大模型产业发展机遇[2][5][8] - 公司依托M32开源大模型配合企业大模型开发平台EPAI，助力企业实现更快的技术迭代与高效的应用落地，加速产业智能化进程[2][7][16] - 预计2024-26年EPS分别为1.61/2.17/2.63元，同比增长33.3%/34.2%/21.2%，对应PE分别为31.9/23.8/19.6倍[2][7] - 公司与Intel联合发布AI通用服务器，首次实现基于通用处理器支持千亿参数大模型的运行[8] - 公司推出超级AI以太网交换机X400，性能比传统RoCE网络提升1.6倍[8] 分组2：兆易创新的NORFlash和DRAM业务 - 边缘AI设备每台搭载64-128Mb NORFlash，推动2025-27年NORFlash业务前景向好[6][9][12][13] - 预计2024-26年EPS分别为1.72/3.25/4.45元，同比增长612%/89%/37%，对应PE为60/32/23倍[9][13] - 2025年上半年DRAM晶圆采购计划为5.89亿元，同比增长30%，但可能偏保守[14] - 利基型DRAM销售额增长将主要集中在2025年下半年[14] 分组3：大模型市场的需求增长 - 豆包通用模型的日均tokens使用量7个月增长33倍，达到4万亿[15] - 大模型对算力需求呈指数级增长，推动云服务提供商扩充算力基础设施[15]