全球AI算力需求与发电市场 - AI算力需求拉动发电需求提升，预计到2027年用于运行AI优化服务器的电力需求将达到500太瓦时/年，是2023年水平的2.6倍[4] - 燃气轮机发电成为除中国以外AI算力中心供电的最佳选择，因其清洁、高效且成本较低[1][4] - 美国是全球最大的AI算力市场，燃气轮机一般为数据中心主供电设备[2][4] 中国市场与本土替代机会 - 中国具备完善的电网基础设施，柴油机/燃气轮机主要作为备用电源[5] - 国内柴油机/燃气轮机市场仍由海外龙头占据主要份额，但外资企业产能有限，本土替代机会显著[5] 供应链中的中国设备商 - 杰瑞股份在北美市场供应电驱压裂设备配套的燃气轮机发电机组，并积极拓展数据中心领域[7] - 应流股份生产燃气轮机动叶片，绑定全球燃气轮机龙头GE、西门子[7] - 联德股份为卡特彼勒燃气轮机+柴油机铸件供应商，将直接受益[7]