收入和利润（同比环比） - 总营收为7.96亿港元，同比下降44.0%[4][7] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为3056.6万港元，同比下降88.2%[4][8] - 除税后亏损净额为9247.5万港元，去年同期为盈利1.10亿港元[4][8] - 公司净亏损9247.5万港元，去年同期为盈利1.0999亿港元[88] - 每股基本亏损为2.32港仙，去年同期为盈利2.04港仙[89] - 公司拥有人应占净亏损100,846千港元（去年同期净利润88,608千港元）[59] - 公司拥有人应占亏损为1.008亿港元，相比2019年同期的盈利8860.8万港元由盈转亏[134] - 公司报告期内净亏损92.475百万港元，其中钟表及时计产品制造及分销业务亏损63.803百万港元，银行及金融业务盈利33.571百万港元，物业投资盈利3.175百万港元[120] - 公司本期间溢利为1.10亿港元，较去年同期下降[121] - 公司除所得税前溢利为1.50亿港元，其中钟表及时计产品贡献1.18亿港元（78.8%），银行及金融业务贡献1.02亿港元（68.1%），物业投资贡献394.2万港元（0.3%）[121] 成本和费用（同比环比） - 经营开支为5.89亿港元，同比下降24.8%[4][7] - 销售及分销费用为2.5596亿港元，同比下降33.1%[88] - 行政费用为3.3262亿港元，同比下降16.9%[88] - 财务费用为4682.5万港元，同比上升14.5%[88] - 销售及分销费用下降33.1%（减少126,600千港元）至255,956千港元[56] - 行政费用下降16.9%（减少67,516千港元）至332,622千港元[57] - 非银行业务财务费用上升14.5%（增加5,943千港元）至46,825千港元[58] - 公司财务费用同比上升14.5%，从4088.2万港元增至4682.5万港元，主要来自银行借贷及透支利息[129] - 公司财务费用总额为46.825百万港元，其中未分配部分占31.872百万港元[120] 各条业务线表现 - 非银行及金融业务毛利为3.07亿港元，同比下降55.4%[4][8] - 银行及金融业务毛利为1.99亿港元，同比下降15.1%[4][8] - 子公司罗西尼表业收入为2.68亿港元，同比下降50.8%[9] - 罗西尼工业旅游收入约179.5万港元，同比减少96%[15] - 依波精品集团收入1.336亿港元，同比减少48.2%[16] - 依波精品集团除税后亏损净额1649.8万港元，去年同期为纯利290.3万港元[16] - 依波精品实体店销售额同比下跌约53%[16] - 依波精品电子商务收入同比下跌约28.7%[16] - 依波路集团收入3662.7万港元，同比减少34.3%[21] - 依波路集团中国内地收益3467.4万港元，占总收入94.7%[21] - 依波路集团销售点775个，同比减少33个[21] - 昆仑、绮年华及帝福时集团合计收入6719万港元，同比减少63.6%[23] - 昆仑、绮年华及帝福时集团合计除税后亏损净额5174.6万港元[23] - 帝福时集团在英国市场收入占比79%，受脱欧和COVID-19影响销售持续下滑[24] - 分销公司收入同比下降39.2%至7623万港元，从税后利润245万港元转为亏损163万港元[25] - 其他非主要附属公司收入同比下降23.6%至1127万港元，亏损扩大128.2%至957万港元[26] - 富地银行收入同比下降16.4%至1.95亿港元，税后利润暴跌81.4%至1238万港元[27] - 富地银行利息收入减少283万瑞士法郎（23%），佣金收入降至1248万瑞士法郎[27] - 富地银行因Wirecard AG欺诈事件投资减值307万瑞士法郎[28] - 富地银行营业开支上升3%至1755万瑞士法郎[28] - 信亨金融控股收入同比激增308%至392万港元，但税后利润下降36.4%至348万港元[29] - 信亨证券承销11笔债券累计金额约10亿美元[30] - 环球机会基金管理资产由1024万美元微降至1003万美元，稳定增长基金管理资产约690万美元，两基金扣除费用后当期纯利分别为75%和17%[31] - 物业投资租金收入405.6万港元，除税后纯利317.5万港元[34] - 环球机会基金投资贡献总溢利206.7万美元，其中2020年内贡献65.5万美元，集团持有份额187万美元[35] - 非银行及金融业务货品销售收入为5.929亿港元，同比下降49.9%[88] - 银行及金融业务利息收入净额为7421.1万港元，同比下降21.6%[88] - 银行及金融业务服务费及佣金收入净额为1.0029亿港元，同比下降9.0%[88] - 公司总收入为796.114百万港元，其中钟表及时计产品制造及分销业务收入为592.947百万港元，银行及金融业务收入为199.111百万港元，物业投资收入为4.056百万港元[120] - 银行及金融业务利息收入净额同比下降21.6%，从9466.3万港元降至7421.1万港元[123] - 银行及金融业务服务费及佣金收入净额同比下降9.0%，从1.10亿港元降至1.00亿港元[124] - 银行及金融业务交易收入同比下降27.7%，从2860.8万港元降至2069.3万港元[125] - 非银行及金融业务收入同比下降49.8%，从11.88亿港元降至5.97亿港元，其中货品销售下降49.9%[127] - 公司总收入为14.22亿港元，其中钟表及时计产品收入11.83亿港元（83.1%），银行及金融业务收入2.34亿港元（16.4%），物业投资收入514.5万港元（0.4%）[121] - 联营公司俊光实业由盈转亏，应占亏损1,071千港元（去年同期盈利6,756千港元）[57] 各地区表现 - 依波路集团中国内地收益3467.4万港元，占总收入94.7%[21] - 帝福时集团在英国市场收入占比79%，受脱欧和COVID-19影响销售持续下滑[24] 管理层讨论和指引 - 董事会议决不派发截至2020年6月30日止六个月的中期股息[70] - 公司获得1.5亿美元银团贷款，要求控股股东保持至少60%股权[86] - 公司持续经营能力存在不确定性，若无法持续经营需对资产账面值进行调整[116] - 商誉减值测试涉及对未来现金流、预测时间表及贴现率的判断和估计，可能导致下个财政年度商誉账面值重大调整[104][108] - 存货拨备基于存货账龄分析及估计可变现净值比较，实际结果与估计差异将影响存货账面值[105] - 应收账款减值拨备基于历史违约率及前瞻性估计调整，管理层会定期更新违约率及分析前瞻性估计变动[107] - 所得税拨备涉及对香港、瑞士、英国、列支敦士登及中国税务的重大判断，最终税务结果差异将影响所得税及递延税项拨备[109] - 保修拨备基于实际任务比例评估未来成本，实际结果与估计差异将影响保修拨备账面值[110] - 定额福利责任按精算师估值确定，使用政府机构或高质素公司债券市场孳息率作为贴现率，所有精算收益及亏损于发生年度在其他全面收入确认[111] 其他财务数据 - 无抵押现金及银行结余24.23亿港元，借贷总额17.45亿港元，资产负债比率43%[38] - 一年内到期借贷金额17.41亿港元，占总借贷99.8%[38] - 借贷货币结构：美元7.976亿港元、港元5.044亿港元、人民币3.846亿港元、瑞士法郎5426万港元[39] - 抵押资产包括账面价值8746.7万港元的土地楼宇和1157万港元的应收账款[39] - 资本承担总额4.786亿港元，主要用于联营公司及物业项目投资[39] - 应收银行款项总额增加至6,149,916千港元，较2019年末增长30.3%（增加1,429,487千港元）[43] - 交易组合投资总额大幅减少至96,574千港元，较2019年末下降57.6%（减少131,329千港元）[45] - 香港上市股本工具投资锐减至19,712千港元，较2019年末下降71.5%[45] - 衍生金融资产增长至17,794千港元，较2019年末增长73.2%[47] - 按摊销成本列账之其他金融资产达1,347,004千港元，较2019年末增长3.0%[48] - 上市债务工具投资组合包含78项工具，总价值165,056千瑞士法郎（约1,347,004千港元）[49] - 投资组合平均剩余年期为2.6年，修改组合年期仅1.8%[48] - 最大单笔投资为国际复兴开发银行（1,000万瑞士法郎）和欧洲投资银行（1,100万瑞士法郎）发行的AAA评级债券[48] - 富地银行外汇掉期业务2020年上半年录得溢利20,896千港元[47] - 按摊销成本列账的上市债务工具占集团总资产7.4%[49] - 公司总负债为13,897,638千港元，较2019年末减少1,038,554千港元[53] - 应付客户款项总额11,160,339千港元，其中贵金属款项增加84,545千港元（148.9%）至141,307千港元[54] - 非银行金融业务毛利下降55.4%（减少381,389千港元）至306,976千港元[55] - EBITDA同比下降88.2%（减少227,913千港元）至30,566千港元[56] - 存货减少4.8%（减少108,094千港元）至2,149,872千港元[60] - 公司总资产从2019年末195.97亿港元下降至2020年6月183.23亿港元，减少127.48亿港元（降幅6.5%）[90] - 现金及存款从48.97亿港元大幅减少至24.23亿港元，下降24.74亿港元（降幅50.5%）[90] - 应收银行款项从49.01亿港元增至63.53亿港元，增加14.52亿港元（增幅29.6%）[90] - 交易组合投资从2.28亿港元减至0.97亿港元，减少1.31亿港元（降幅57.6%）[90] - 应付客户款项从119.63亿港元降至111.60亿港元，减少8.03亿港元（降幅6.7%）[91] - 公司借贷从17.40亿港元微增至17.45亿港元，增加0.46亿港元（增幅0.3%）[91] - 本公司拥有人应占权益从42.55亿港元降至40.89亿港元，减少1.66亿港元（降幅3.9%）[91] - 非控股权益从4.06亿港元降至3.36亿港元，减少0.70亿港元（降幅17.3%）[91] - 保留溢利从33.30亿港元增至34.18亿港元，增加0.88亿港元（增幅2.6%）[93] - 外匯波動儲備从-1.86亿港元进一步恶化至-1.90亿港元，减少0.04亿港元[93] - 公司权益总额从期初46.61亿港元减少至期末44.25亿港元，下降5.1%[96][97] - 公司拥有人应占权益从期初42.55亿港元减少至期末40.89亿港元，下降3.9%[96][97] - 经营业务所用现金净额为23.71亿港元，较去年同期9.27亿港元大幅增加155.8%[99] - 现金及现金等价物从期初46.32亿港元减少至期末23.16亿港元，下降50.0%[99] - 保留溢利从期初33.76亿港元减少至期末32.76亿港元，下降3.0%[96][97] - 按公平值计入其他全面收入储备从期初亏损0.77亿港元扩大至期末亏损1.41亿港元[96][97] - 投资活动产生现金净额0.51亿港元，较去年同期使用现金2.37亿港元有所改善[99] - 融资活动使用现金净额0.24亿港元，较去年同期产生现金0.09亿港元转为负值[99] - 非控股权益从期初4.06亿港元减少至期末3.36亿港元，下降17.3%[96][97] - 外汇波动储备从期初亏损2.74亿港元略改善至期末亏损2.74亿港元[96][97] - 财务数据以港元呈列，所有价值均调整至最接近千位港元[101] - 研发成本在产生期间确认为开支，因资产确认条件一般需至项目开发阶段后期才达成[114] - 公司使用增量借款利率计量租赁负债，反映其应支付的利率水平[115] - 公司金融资产公平值计量采用三级分层：第一级为活跃市场报价，第二级为可观察输入数值，第三级为不可观察输入数值[117] - 公司对应收银行款项-贵金属、应付客户款项-贵金属、交易组合投资等金融资产进行公平值计量[118] - 信贷状况之预期信贷亏损拨备考虑外部评级及逾期日数等因素，按香港财务报告准则第9号进行阶段分配[112] - 交易组合投资公平值变动收益净额大幅上升353.9%，从437.5万港元增至1985.7万港元[128] - 所得税开支总额为638.1万港元，相比2019年同期的3988.4万港元下降84%[131] - 中国所得税开支为760.2万港元，相比2019年同期的2652.2万港元下降71.3%[131] - 递延所得税项为负565.7万港元，相比2019年同期的负53.5万港元扩大957.8%[131] - 应收银行款项总额为63.525亿港元，相比2019年末的49.012亿港元增长29.6%[135] - 交易组合投资总额为9.657亿港元，相比2019年末的22.79亿港元下降57.6%[136] - 交易组合投资公平值收益为1985.7万港元，相比2019年同期的437.5万港元增长354%[137] - 按公平值计入其他全面收入之金融资产公平值减少6431.6万港元[139] - 衍生金融资产为1779.4万港元，相比2019年末的1027.5万港元增长73.2%[140] - 衍生金融负债为负936.9万港元，相比2019年末的负5478.8万港元改善82.9%[140] - 非对冲工具货币衍生工具面值从45.31亿港元降至22.55亿港元，降幅50.3%[142] - 钟表业务应收账款从4.75亿港元降至3.91亿港元，降幅17.7%[143] - 存货总额从22.58亿港元降至21.50亿港元，降幅4.8%[147] - 物业、厂房及设备购置支出从4475万港元增至5363万港元，增幅19.8%[148] - 投资物业账面总值维持4.47亿港元未变[149] - 商誉从10.65亿港元降至10.60亿港元，主要受汇兑调整影响[151] - 应付账款总额从4.11亿港元降至3.00亿港元，降幅27.0%[152] - 金融业务应收账款从333万港元降至256万港元，降幅23.1%[143] - 原材料存货从4.81亿港元降至3.92亿港元，降幅18.5%[147] - 无形资产总额从5.21亿港元降至5.18亿港元，主要因摊销及汇兑调整[150] - 钟表业务应付账款账龄1至3个月为145,568千港元，较2019年末278,983千港元下降47.8%[153] - 钟表业务应付账款总额244,845千港元，较2019年末304,944千港元减少19.7%[153] - 银行借贷总额1,744,990千港元，较2019年末1,740,362千港元微增0.3%[155] - 一年内到期银行借贷1,740,917千港元，占借贷总额99.8%[157] - 抵押土地及楼宇账面值87,467千港元，较2019年末95,180千港元减少8.1%[158] - 抵押应收账款账面值11,570千港元，较2019年末13,484千港元下降14.

收入和利润（同比环比） - 收入为27.16亿港元，较2018年的29.38亿港元下降7.5%[19][20] - 公司总收入为2,716,265千港元，同比下降7.5%[25][26] - 除税后溢利为7118.1万港元，较2018年的2.41亿港元大幅下降[17][19] - 除税后纯利为71,181千港元，同比下降70.5%[25][26] - 公司拥有人应占溢利为4400万港元，较2018年的2.01亿港元减少1.57亿港元或78%[20] - 公司拥有人应占溢利减少1.5713亿港元或78.0%至4424.6万港元[82] - 每股基本盈利为1.02港仙[20] - 基本每股盈利为1.02港元，同比下降78.0%[25] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为412,823千港元，同比下降23.8%[25][26] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)减少1.2903亿港元或23.8%至4.128亿港元[82] 成本和费用（同比环比） - 非银行及金融业务毛利为1,255,622千港元，同比下降12.3%[25][26] - 银行及金融业务毛利为456,613千港元，同比下降5.6%[25][26] - 非银行及金融业务毛利减少1.7576亿港元或12.3%至12.556亿港元[82] - 销售及分销费用减少3166.2万港元或3.7%至8.1789亿港元[82] - 行政费用增加3912.9万港元或5.3%至7.7711亿港元[82] - 非银行业务财务费用增加2949.2万港元或44.8%至9532万港元[82] 钟表业务表现 - 钟表业务收入从2018年的29.38亿港元下降至27.16亿港元[13][19] - 罗西尼表业收入为942,562千港元，同比下降11.1%[32] - 罗西尼实体店销售占比从2018年55.6%下降至2019年51.9%[33] - 罗西尼电子商务销售占比从2018年33.4%上升至2019年39.5%[33] - 罗西尼电子商务销售同比增长5.1%至3.72亿港元，增加1817.9万港元[34] - 罗西尼双十一单日电子商务平台总销售额超5000万元人民币[34] - 罗西尼工业旅游收入下降20.4%至7112.4万港元，旅客人数约37万人[34] - 依波精品集团收入同比下降19.8%至4.79亿港元，减少1.18亿港元[36] - 依波精品除税后纯利同比下降88.2%至712.1万港元，减少5323.2万港元[36] - 依波精品实体店销售额同比下降23.1%[36] - 依波精品电子商务销售额同比下降19.5%至1.33亿港元，减少3219万港元[36] - 依波路集团收益同比增长233.8%至1.39亿港元，增加9701.8万港元[40] - 依波路集团中国内地收入占比77.3%达1.07亿港元[40] - 昆仑表亚洲市场销售额同比下降20%，欧洲市场销售额同比下降34.3%[40] - 非自有品牌分销业务2019年收入2.56642亿港元，除税后净利润1159.8万港元[41] - 其他钟表业务2019年收入3426.7万港元，除税后亏损2049.1万港元[41] - 英国市场占帝福时集团总收入约80%[41] - 昆仑及绮年华分销公司2019年收入2.56642亿港元（2018年：2.31864亿港元）[41] - 绮年华机芯公司第三方订单销售在2019年增加[41] 银行及金融业务表现 - 银行及金融业务表现鼓舞，管理资产额增加且盈利能力稳定[20] - 富地银行2019年收入为4.53253亿港元，同比下降5.6%[45] - 富地银行2019年股东应占净利润为1.25137亿港元，同比下降18.8%[45] - 富地银行利息净收入从2018年2260万瑞士法郎微升至2019年2330万瑞士法郎[45] - 富地银行佣金及服务费净收入为2370万瑞士法郎，同比下降9.9%[45] - 富地银行管理资产额增至36.72亿瑞士法郎，同比增长5.0%[45] - 富地银行金融交易收入下降12.3%至710万瑞士法郎[51] - 富地银行营业开支上升8.6%至3040万瑞士法郎[51] - 富地银行总资本比率为20.5%[51] - 富地银行流动资金覆盖率达到175%[51] - 信亨金融控股收入为336万港元，股东应占税后净收益为143万港元[52] - 水杉资产管理规模增至2356万美元，较2018年1131万美元增长108%[54] - 环球机会基金资产管理规模从1024万美元增至1313万美元[54] - 稳定增长基金资产管理规模为1043万美元[54] 投资表现 - 冠城大通投资产生公平值变动溢利净额644.6万港元[56] - 闽信投资产生公平值变动亏损净额2.10679亿港元[57] - 投资Metasequoia基金获得未变现收益约176.8万美元，去年为亏损79.7万美元[59] - 上市债务工具投资总额从2018年的1,034,773千港元增长至2019年的1,307,960千港元，增幅达26.4%[74][75] - 政府及公营部门债务工具投资从7,822千港元大幅增至82,373千港元，增长953.2%[74] - 企业债务工具投资从310,204千港元增至447,388千港元，增长44.2%[74] - 金融部门债务工具投资从716,747千港元增至778,199千港元，增长8.6%[74] - 上市债务工具投资组合由58项工具组成，平均剩余年期2.4年，占集团总资产6.7%[75][76] - 按公平值计入其他全面收入之金融资产从627,200千港元降至422,861千港元，下降32.6%[79] - 香港上市股本工具投资从492,759千港元降至282,080千港元，下降42.8%[79] - 应占联营公司溢利增加928.8万港元或110.7%至1767.5万港元[82] 财务状况 - 无抵押现金及银行结余为47.85亿港元，较去年77.02亿港元减少37.8%[63] - 资产负债比率为41%，较去年42%略有改善[63] - 资本承担总额为4.83亿港元，较去年2.7亿港元增长78.8%[65] - 总资产为195.97亿港元，较去年202.58亿港元减少3.3%[66] - 总资产为19,597,081千港元，同比下降3.3%[25] - 现金及银行结余减少16.7%至3.29亿港元[67] - 代客户持有现金增长122.1%至1.04亿港元[67] - 应收银行日常款项增长47.3%至47.2亿港元[68] - 交易组合投资总额增长84.3%至2.28亿港元[70] - 按摊销成本列账之其他金融资产达13.08亿港元[69] - 存货减少5657.9万港元或2.4%至22.5797亿港元[83] - 总负债从15,448,738千港元降至14,936,192千港元，下降3.3%[80] - 应付客户款项中贵金属款项从73,950千港元降至56,762千港元，下降23.2%[81] - 其他应付客户款项（主要为银行存款）从12,430,641千港元降至11,906,290千港元，下降4.2%[81] - 公司可供分派储备总额为824,358,000港元，由保留溢利及股份溢价账组成[147] 管理层讨论和指引 - 公司采取开源节流措施，积极发掘新电商等新型销售渠道[20] - 风险管理制度持续完善，特别关注私人银行及证券业务风险管理[23] - 环境、社会及管治表现将加强内部程序并指派高级管理层主管[22] - 董事会不建议派付2019年末期股息以保留资金[20] - 公司每月向董事会及高级管理层呈报流动资产的监管规定要求、流动资金覆盖比率及杠杆比率分析[198] - 公司每月向银行董事会及高级管理层呈报债券组合的不同属性分析[200] - 公司预测主要货币的现金流量，并考虑集团的流动资金管理政策水平[198] - 公司使富地银行的债券组合多元化，由不同到期日、地区、分类及货币的债券组成[200] - 公司密切关注存货水平及账龄，及时采取措施将存货降至合理水平[199] - 公司在分销点层面提高销售效益以改善存货管理[199] - 公司改善整体存货管理，加快分销点、区域销售办事处及总部间信息交流[199] - 公司不论何时何地均就全部货币维持足够流动资金，以便履行所有到期债务[198] 公司治理和董事会信息 - 公司截至2019年12月31日已采纳联交所附录十四所载企业管治守则[99] - 董事会由8名执行董事和4名独立非执行董事组成，共12名成员[104] - 执行董事占比66.7%（8/12），独立非执行董事占比33.3%（4/12）[104] - 董事会成员中11名为中国籍，占比91.7%，1名非中国籍，占比8.3%[108] - 董事会性别组成：11名男性，占比91.7%，1名女性，占比8.3%[107] - 董事会年龄分布：51-60岁组3人（25%），61-70岁组5人（41.7%）[108] - 董事任职年限：11-15年组7人（58.3%），0-5年组4人（33.3%）[108] - 教育水平：硕士5人（41.7%），学士6人（50%），博士1人（8.3%）[108] - 5名董事与其他董事会成员存在家族关系，占比41.7%[108] - 2019年股东周年大会主席缺席，3名独立非执行董事因公务缺席[100][101] - 公司确认所有董事在2019年度遵守证券交易标准守则[102] - 公司董事会年内举行4次会议和1次股东大会[113] - 执行董事韩国龙出席全部4次董事会会议但缺席股东大会[113] - 执行董事韩孝煌缺席1次董事会会议（出席率3/4）[113] - 独立非执行董事冯子华出席全部4次董事会会议和1次股东大会[113] - 独立非执行董事邝俊伟出席全部4次董事会会议但缺席股东大会[113] - 独立非执行董事张斌出席全部4次董事会会议但缺席股东大会[113] - 独立非执行董事Rudolf Heinrich Escher出席全部4次董事会会议但缺席股东大会[113] - 执行董事商建光参加公司培训和外部培训并阅读每月资料[116] - 执行董事薛黎曦参加外部培训并阅读每月资料[116] - 独立非执行董事冯子华参加外部培训并阅读每月资料[116] - 薪酬委員會年內舉行一次會議，所有成員出席率均為100%[123][124] - 公司秘書於2019年接受超過20小時專業培訓[125] - 股息政策考慮因素包括保留盈利、未來盈利、資本需求及營運資金需求等九項要素[130] - 董事會聲明財務報表編製遵循香港財務報告準則並作出審慎合理調整[129] - 風險管理委員會工作詳情載於年報第136至140頁[123] - 審核委員會工作詳情載於年報第128至130頁[122] - 提名委員會工作詳情載於年報第131至135頁[124] - 公司股东特别大会可由持有不少于公司股东大会上十分之一投票权股份的股东要求召开[132] - 公司2019年股东周年大会于2019年5月30日在香港喜来登酒店举行[134] - 2019年股东周年大会审议通过了截至2018年12月31日止年度的经审核综合财务报表[134] - 2018年全年业绩公布日期为2019年3月29日[136] - 2018年年报刊发及派发日期为2019年4月25日[136] - 2019年未经审核中期业绩公布日期为2019年8月29日[136] - 2019年中期报告公布及寄发日期为2019年9月23日[136] - 2019年全年业绩公布日期为2020年3月30日[137] - 2019年年报刊发及派发日期为2020年4月29日[137] - 2020年股东周年大会日期为2020年6月30日[137] - 审计委员会由四名独立非执行董事组成，符合上市规则[172] - 公司财务报告由香港立信德豪会计师事务所审计[171] - 审核委员会2019年举行2次会议成员出席率100%[175][176] - 财务部主要成员及外聘核数师代表出席所有会议[175] - 审核委员会审阅中期及年度业绩财务报表现有会计制度及内部监控制度[176] - 审核委员会视察依波路控股及依波路（广州）贸易有限公司并讨论会计财务报告内部监控及风险管理[176] - 提名委员会2019年举行1次会议成员出席率100%[179] - 董事会批准采纳提名政策确保董事具备适当技能经验及多样性观点[179][180] - 提名标准包括品格诚信行业经验专业资格董事职务数量及投入时间[180] - 多样性考量涵盖性别年龄文化教育背景经验技能知识及服务年期[180] - 审核委员会检阅外聘核数师致管理层函件及重大疑问与管理层回应[174] - 审核委员会确保董事会就外聘核数师提出问题适时提供答复[174] - 独立非执行董事服务超过九年需以独立决议案形式由股东审议批准[181] - 董事委任需向香港公司注册处提交相关文件确认并更新董事登记册[182] - 董事会成员组成包括性别种族年龄服务年期将每年于企业管治报告内披露[183] - 风险理委员会由四位执行董事组成薛黎曦担任委员会主席[184] - 独立非执行董事九年任期自初次获委任日开始计算至股东周年大会日期[181] - 股东可在提交期内直接提名董事候选人无需董事会推荐[182] - 董事会成员多元化政策涵盖性别年龄文化教育背景等多项维度[183] - 提名委员会可透过面试背景调查第三方参考检查评估候选人[181] - 退任董事（除任职九年以上独董外）均有资格获提名重选连任[181] - 薪酬委员会负责考虑选定候选人之薪酬待遇并向董事会建议[182] - 风险委员会2019年举行2次会议 成员薛黎曦出席率100% 林代文出席率100% 毕波出席率100% 石涛出席率0%[186] 关键管理人员背景 - 公司执行董事毕波于2009年取得北美精算学会准精算师资格，曾负责保险公司精算估值及风险管理[89] - 公司执行董事薛黎曦为冠城大通董事及福建丰榕投资法定代表人兼董事[90] - 执行董事韩孝煌自2017年1月起担任冠城大通董事长，冠城大通股份于上海证券交易所上市[91] - 执行董事Teguh Halim于2018年10月12日获任依波路副主席，拥有钟表制造及分销行业多年经验[92] - 独立非执行董事冯子华自2018年5月起获任盛源控股独立非执行董事，盛源控股股份代号851于联交所上市[93] - 独立非执行董事张斌于1988年取得中国律师资格，现任北京市浩天信和律师事务所合伙人[95] - 独立非执行董事Rudolf Heinrich Escher曾在瑞信工作近37年，退休前担任亚太区私人银行部副主席[96] - 财务总监方志华为香港会计师公会及澳洲会计师公会资深会员，拥有逾25年金融界经验[97] - 副总裁吕军拥有逾30年钟表业经验，曾担任天津海鸥表业集团总经理近四年[98] 股权结构和关联方 - 董事会主席韩国龙持有公司股份3,022,263,515股，占总股本的69.45%[155] - 执行董事兼行政总裁商建光持有5,300,000股，占总股本的0.12%[155] - 执行董事薛黎曦持有200,000,000股，占总股本的4.60%[155] - 执行董事韩孝煌持有201,750,000股，占总股本的4.64%[155] - 执行董事Teguh Halim持有6,000,000股，占总股本的0.14%[155] - 独立非执行董事冯子华持有1,400,000股，占总股本的0.03%[155] - 薛黎曦和韩孝煌通过福建丰榕投资有限公司间接持有珠海罗西尼表业有限公司9%的权益[157] - 信景国际有限公司实益持有

收入和利润（同比环比） - 公司总营收为14.22亿港元，同比下降3.8%[5][7] - 总收入14.223亿港元，同比下降3.8%[90] - 税后净利润为1.10亿港元，同比下降43.2%[5][8] - 净利润1.099亿港元，同比下降43.2%[90] - 每股基本盈利为2.04港仙，同比下降46.9%[5] - 每股基本盈利2.04港仙，较去年同期3.84港仙下降46.9%[91] - 每股基本盈利下降至0.020港元，同比减少47.0%[147] - 公司拥有人应占纯利减少7849万港元或47.0%至8860万港元[62] - 非银行及金融业务收入下降至11.88亿港元，同比下降4.0%[139] - 银行利息收入净额同比增长11.1%，从8516.6万港元增至9466.3万港元[132][135] - 银行服务费及佣金收入净额同比下降5.9%，从1.17亿港元降至1.10亿港元[132][136] - 银行交易收入同比下降20.9%，从3618.5万港元降至2860.8万港元[132][137] - 金融业务收入同比下降48.3%，从185.6万港元降至96.0万港元[132][138] - 物业投资租金收入同比增长94.9%，从264.0万港元增至514.5万港元[132][133] - 钟表及时计产品销售收入同比下降4.2%，从12.35亿港元降至11.83亿港元[132][133] - 交易组合投资公平值变动收益大幅减少至437.5万港元，同比下降72.1%[140] - 政府补助金减少至1536.5万港元，同比下降19.3%[140] - 所得税开支降至3988.4万港元，同比下降21.2%[143] - 富地银行2019年上半年收入233,441,000港元，同比下降2.1%[28] - 富地银行2019年上半年淨利潤66,508,000港元，同比下降23.1%[28] - 富地银行利息及股息收入淨額同比大幅增加150萬瑞士法郎或15%[29] - 信亨金融控股收入为96万港元，同比下降48.3%，股东应占净利为546.4万港元（去年同期亏损238.4万港元）[31] - 非银行及金融业务毛利减少5491万港元或7.4%至6.883亿港元[56] - 税息折旧及摊销前利润减少6606万港元或20.4%至2.584亿港元[57] - 银行利息收入净额9466.3万港元，同比增长11.2%[90] - 服务费及佣金收入净额1.1017亿港元，同比下降5.9%[90] - 非银行金融业务销售收入11.827亿港元，同比下降4.2%[90] 成本和费用（同比环比） - 财务费用增加1356万港元或49.7%至4088万港元[60] - 财务费用增长至4088.2万港元，同比上升49.6%[141] - 折旧摊销费用增至6.84亿港元，同比上升28.7%[142] 各条业务线表现 - 非银行及金融业务毛利为6.88亿港元，同比下降7.4%[5][8] - 银行及金融业务毛利为2.34亿港元，同比下降2.4%[5][8] - 罗西尼公司收入为5.45亿港元，同比下降5.0%[10] - 罗西尼电子商贸销售额为2.00亿港元，同比增长5.6%[13] - 罗西尼工业旅游接待人数超过230,000名，收入约44,868,000港元，同比增长60.3%[16] - 依波精品集团收入为257,632,000港元，同比下降19.0%，税后纯利2,903,000港元，同比下降91.8%[16] - 依波精品实体店销售同比下降约17%[16] - 依波精品电子商务收入63,241,000港元，同比下降16.1%[18] - 依波路集团收入55,734,000港元，税后亏损净额23,049,000港元[20] - 依波路集团拥有808个销售点，其中635个位于中国内地[21] - 依波路集团电子商务收入为6,397,000港元[21] - 崑崙、绮年华及帝福时集团合计收入184,499,000港元，税后亏损净额27,431,000港元[22] - 崑崙亚洲市场收入占比65%，欧洲市场占比从18%降至13%[23] - 崑崙在东南亚市场新订单同比增长一倍[23] - 崑崙與綺年華合併營運管理，2019年為過渡期並啟動多個管理項目[24] - 帝福時集團2019年上半年總收入81%來自英國市場[24] - 帝福時集團2019年上半年存貨水平較2018年同期降低16%[24] - 非自有品牌分銷業務2019年上半年收入125,449,000港元，淨利潤2,451,000港元[26] - 其他鐘錶業務2019年上半年收入14,744,000港元，淨虧損4,192,000港元[27] - 富地銀行2019年6月管理資產降至37億瑞士法郎（2018年同期：38億瑞士法郎）[28] - 富地銀行2019年上半年資金流出2.98億瑞士法郎（2018年同期：流入300萬瑞士法郎）[28] - 水杉资产管理资产达1666万美元，较2018年末1041万美元增长60%[31] - 冠城大通投资公允值收益3365.6万港元，股息收入344.7万港元，持股比例2.04%[32] - 闽信集团投资公允值亏损1.08亿港元，持股比例1.9%，占总资产14.76%[33] - 物业投资租金收入514.5万港元，除税后纯利371.5万港元，同比增长94.1%[34] - 环球机会基金总资产净值1166万美元，其中集团投资584万美元，未变现收益63.6万美元[35] - 公司总收入为14.22亿港元，其中钟表及时计产品制造及分销业务收入为11.83亿港元（占83.2%），物业投资业务收入为514.5万港元（占0.4%），银行及金融业务收入为2.34亿港元（占16.5%）[132] - 银行及金融业务中，利息收入净额为9466.3万港元，服务费及佣金收入净额为1.10亿港元，交易收入为2860.8万港元[132] - 公司分类业绩为2.37亿港元，其中钟表业务贡献1.31亿港元（占55.1%），银行及金融业务贡献1.03亿港元（占43.2%），物业投资贡献394.2万港元（占1.7%）[132] 各地区表现 - 崑崙亚洲市场收入占比65%，欧洲市场占比从18%降至13%[23] - 帝福時集團2019年上半年總收入81%來自英國市場[24] - 公司于香港及中国内地雇用约4400名全职员工欧洲雇用约360名全职员工[70] 管理层讨论和指引 - 崑崙與綺年華合併營運管理，2019年為過渡期並啟動多個管理項目[24] - 2019年上半年中国内地经济增长约6.3%为近十年低位[68] - 中央政府推行减税措施个人所得纳税总额减少约人民币3080亿元[68] - 公司决议不派发截至2019年6月30日止六个月的中期股息[71] - 获得最高1.5亿美元三年期定期贷款用于赎回1亿瑞士法郎债券[63] - 公司获得最高150,000,000美元定期贷款融资，期限36个月[88] - 贷款协议涉及恒生银行、澳门国际银行等五家金融机构作为贷款人[88] - 公司签订1.5亿美元三年期银团贷款协议[190] - 全资子公司赎回1亿瑞士法郎公司债券[191] 其他财务数据 - 现金及银行结余65.3亿港元，较2018年末77亿港元减少15.2%[39] - 现金及银行结余从2018年12月31日的395,230千港元略增至2019年6月30日的395,444千港元，增加214千港元[43] - 中央银行活期存款从2018年12月31日的6,007,689千港元增至2019年6月30日的7,259,367千港元，增加1,251,678千港元[43] - 应收银行日常款项从2018年12月31日的3,205,104千港元增至2019年6月30日的3,325,358千港元，增加120,254千港元[44] - 交易组合投资从2018年12月31日的123,606千港元增至2019年6月30日的162,628千港元，增加39,022千港元[46] - 衍生金融资产从2018年12月31日的7,694千港元减至2019年6月30日的4,370千港元，减少3,324千港元[48] - 按摊销成本列账之其他金融资产从2018年12月31日的1,034,773千港元增至2019年6月30日的1,254,621千港元，增加219,848千港元[49] - 资产负债率为41%，短期借贷8.92亿港元占比85%[39] - 借贷货币构成：港元68.7亿（78.7%）、人民币2.78亿（3.2%）、瑞士法郎6384万（7.3%）[40] - 银行融资以集团应收账款11,570,000港元及瑞士土地及楼宇135,362,000港元作抵押，合共146,932,000港元[41] - 投资于联营公司冠城联合国际有限公司的资本承担为270,000,000港元[42] - 富地银行就外汇掉期录得溢利37,664,000港元[48] - 按摊销成本列账之上市债务工具占集团总资产6.3%[53] - 按摊销成本列账之其他金融资产公平值为1.568亿瑞士法郎[53] - 总负债减少至149.2亿港元，较2018年底减少5.28亿港元[55] - 应付客户款项减少6.185亿港元或4.9%至118.86亿港元[56] - 存货减少5050万港元或2.2%至22.64亿港元[62] - 现金及存款65.297亿港元，较期初77.017亿港元减少15.2%[92] - 应付客户款项118.861亿港元，较期初125.046亿港元减少4.9%[93] - 公司债券7.68亿港元，较期初7.602亿港元增长1.0%[93] - 借贷10.464亿港元，与期初10.472亿港元基本持平[93] - 公司现金及现金等价物期末余额为65.3亿港元，较期初76.87亿港元下降14.8%[103] - 经营业务现金净流出9.27亿港元，同比由正转负（对比去年同期净流入3707万港元）[103] - 投资活动现金净流出2.37亿港元，主要由于购买物业厂房设备4475万港元及金融资产增加2.1亿港元[103] - 应收客户款项增长至18.05亿港元，较期初增长14.6%[148] - 交易组合投资总额增至1.63亿港元，较期初增长31.6%[149] - 上市股本工具抵押量增至6155.8万港元，较期初增长72.1%[150] - 按公平值计入其他全面收入之金融资产总额从6.272亿港元下降至5.524亿港元，减少11.9%[151] - 香港上市股本投资（闽信股份）价值从4.928亿港元降至3.843亿港元，减少22.0%[151] - 香港境外上市股本投资（冠城大通股份）价值从1.287亿港元增至1.624亿港元，增长26.2%[151][152] - 衍生金融资产从769.4万港元降至437.0万港元，减少43.2%[153] - 衍生金融负债从2086.6万港元增至3355.4万港元，增长60.8%[153] - 货币衍生工具面值从215.114亿港元增至310.423亿港元，增长44.3%[155] - 应收账款净额从5.714亿港元降至5.417亿港元，减少5.2%[157] - 钟表业务应收账款中1-3个月账期金额从4.011亿港元增至4.564亿港元，增长13.8%[159] - 按摊销成本列账之金融资产从10.348亿港元增至12.546亿港元，增长21.2%[161] - 存货总额从23.145亿港元微降至22.641亿港元，减少2.2%[162] - 投资物业账面总值4634万港元，未取得业权证明[165] - 无形资产期末账面值5270.6万港元，其中钟表业务4546万港元，金融业务724.6万港元[166] - 商誉期末值10.72亿港元，钟表业务占8.23亿港元，银行金融业务占2.49亿港元[167] - 应付账款总额3.88亿港元，其中钟表业务2.72亿港元，金融业务1.16亿港元[168] - 钟表业务应付账款账龄：1-3个月2.02亿港元，4-6个月750.9万港元，超6个月6255.9万港元[169] - 公司债券期末值7.68亿港元，年利率3.625%，2019年7月24日到期[171] - 借贷总额10.46亿港元，其中银行透支6.2万港元，银行借贷10.35亿港元，应付保证金贷款1160.3万港元[173] - 一年内到期借贷8.80亿港元，第二年到期1.03亿港元，第三至五年到期5191.3万港元[174] - 抵押资产包括：土地及楼宇账面值1.35亿港元，应收账款账面值1157万港元[175] - 无形资产摊销888千港元，汇兑调整增加284千港元[166] - 应付保证金贷款年利率从6.59%上升至6.95%，担保投资组合账面价值从3574.9万港元增至6155.8万港元[176] - 应付保证金贷款中来自金融业务的金额从159.3万港元大幅增至1160.3万港元[176] - 公司对联营公司冠城联合国际有限公司的资本承担为2.7亿港元[177] - 向执行董事收取租金收入60万港元，平均月租金1万港元，相关投资物业账面价值2600万港元[179] - 向联营公司俊光实业销售商品79.8万港元，采购商品1834万港元，支付租金开支18.8万港元[180] - 应收联营公司股息500万港元，应收联营公司款项1823.8万港元[182] - 应付联营公司账款3129.8万港元，应付董事款项1500万港元[182] - 向俊光提供财务担保6000万港元循环贷款融资[184] - 主要管理人员酬金总额1561.3万港元，其中短期雇员福利1550.8万港元，离职后福利10.5万港元[185] - 出售依波路集团股份总代价10180.2万港元，确认非控股权益增加4330.9万港元[186] - 金融工具公允价值计量中第一级资产从2018年末701,818千港元增至2019年6月650,762千港元[188] - 第二级金融资产从2018年末130,983千港元增至2019年6月136,643千港元[188] - 交易组合投资总额从2018年末123,606千港元增至2019年6月162,628千港元[188] - 衍生金融负债从2018年末20,866千港元增至2019年6月33,554千港元[188] - 贵金属相关应收款项从2018年末74,301千港元降至2019年6月67,997千港元[188] - 贵金属相关应付款项从2018年末73,950千港元降至2019年6月67,663千港元[188] - 按公允价值计入其他全面收益之金融资产从2018年末627,200千港元降至2019年6月552,410千港元[188] - 衍生金融资产从2018年末7,694千港元降至2019年6月4,370千港元[188] 公司治理和股权结构 - 董事韩国龙持有公司股份3,022,263,515股占总股本69.45%[73] - 执行董事商建光持有5,300,000股占总股本0.12%[73] - 执行董事石涛持有5,000,000股占总股本0.11%[73] - 执行董事薛黎曦通过强大有限公司持有200,000,000股占总股本4.60%[73] - 执行董事韩孝煌被视同持有201,750,000股占总股本4.64%[73] - 薛黎曦和韩孝煌通过福建丰榕分别持有联营公司罗西尼表业9%权益[75] - 信景国际有限公司实益拥有公司股份1,377,261,515股，占已发行股本31.65%[77] - 朝丰

收入和利润（同比环比） - 2018年总收入为20,258,229千港元，较2017年的21,855,671千港元下降约7.3%[22] - 2018年除税后溢利为241,448千港元，较2017年的1,211,198千港元大幅下降80.1%[22] - 公司2016年收入为17,255,820千港元，较2015年6,838,556千港元大幅增长152.3%[22] - 公司2017年除税后溢利为1,211,198千港元，较2016年63,840千港元大幅增长1797.8%[22] - 二零一八年收入为29.4亿港元，较二零一七年29.8亿港元下降1.5%[29] - 公司拥有人应占溢利为2亿港元，较二零一七年11.7亿港元大幅减少82.8%[29] - 每股基本盈利为4.63港仙，较二零一七年26.91港仙下降82.8%[29][34] - 公司总收入为2,937,849,000港元，同比下降1.5%[36] - 公司除税后纯利为241,448,000港元，同比下降80.1%[36] - 公司拥有人应占纯利为2.01亿港元，减少9.69亿港元或82.8%[74] 成本和费用（同比环比） - 非银行及金融业务毛利为1,431,382,000港元，同比增长4.2%[36] - 银行及金融业务毛利为483,899,000港元，同比增长26.6%[36] - 销售及分销费用为8.50亿港元，增加4863万港元或6.1%[74] - 行政费用为7.38亿港元，减少3603万港元或4.7%[74] - 非银行及金融业务毛利为14.31亿港元，增长5745万港元或4.2%[74] - 银行及金融业务毛利为4.84亿港元，较二零一七年3.82亿港元增长26.6%[34] 各条业务线表现 - 罗西尼表业收入为1,060,274,000港元，同比增长3.9%[38] - 罗西尼电子商务收入为353,778,000港元，同比增长26.2%，占总收入33.4%[38] - 依波精品集团2018年收入为5.96579亿港元，同比下降13%[39] - 依波精品集团2018年除税后纯利为6035.3万港元，同比下降14%[39] - 依波精品电子商务收入2018年为1.65283亿港元，同比下降10.9%[39] - 依波路集团2018年收入为4150.1万港元，亏损2577.3万港元[40] - 崑崙、绮年华及帝福时集团合计收入4.74032亿港元，亏损1.13963亿港元[41] - 分销公司2018年收入2.31864亿港元，纯利666.3万港元[44] - 富地银行收入为4.80364亿港元，较2017年增长28.8%[45] - 富地银行拥有人应占除税后纯利为1.54065亿港元，较2017年增长44%[45] - 信亨金融控股收入为353.5万港元（2017年：994.5万港元）[46] - 投资物業租金收入為9,586,000港元，較去年16,936,000港元減少43.4%[49] 各地区表现 - 依波路集团中国内地收入占比85.9%，金额约3566.6万港元[40] - 崑崙亚洲市场销售占比60%，较2017年增长7%[43] - 帝福时集团英国市场收入占比88%，中国市场占比5%[43] 管理层讨论和指引 - 钟表及时计产品业务收入增长依赖消费开支增加，经济放缓可能导致重大不利影响[171] - 电子商务普及导致竞争加剧、费用上升和毛利下降的挑战[172] - 利率风险主要与应收客户款项、债务责任及浮息银行存款相关[173] - 富地银行在私人银行中凭借语言及文化专长占据独特地位[171] - 公司持续投资电子商务及社交媒体等新营销方式[172] - 公司重新调整策略组合以应对不断改变的经济情况[171] - 公司密切监控利率走势并相应调整定息计息贷款组合[173] - 钟表行业面临快速转变的市场趋势及激烈竞争影响价格和需求[171] - 公司目前并无外汇对冲政策，但管理层持续监察外汇风险[174] - 富地银行致力于维持稳固资本基础以支持业务发展和符合监管资本及杠杆规定[183] 其他财务数据 - 平均股本回报率为4.85%，平均资产回报率为1.15%[29] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为5.42亿港元，较二零一七年16.24亿港元下降66.6%[34] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为541,853,000港元，同比下降66.6%[36] - 税息折旧及摊销前利润(EBITDA)为5.42亿港元，减少10.82亿港元或66.6%[74] - 利息及股息收入净额较2017年大幅增加约8583.9万港元或90.4%[45] - 佣金及服务费收入净额较2017年增加9.8%至2950万瑞士法郎[45] - 富地银行经营开支为3150万瑞士法郎，较2017年显著增加[45] - 富地银行一般及行政开支增加190万瑞士法郎或24%[45] - 富地银行成本收入比率为48.5%[45] - 富地银行流动性覆盖比率达197%[45] - 计息贷款从2017年12月31日的583,269,000港元增加至2018年12月31日的1,047,189,000港元[173] - 公司应收账款总额（扣除亏损拨备）在2017年和2018年12月31日分别约为5.06亿港元和5.71亿港元[178] - 公司商誉及无形资产总金额在2017年和2018年12月31日分别为9.19亿港元和11.25亿港元[181] 公司投资与收购 - 公司于2018年9月收购依波路控股有限公司58.22%股权，使其成为附属公司[17] - 公司以3.74亿港元收购依波路控股有限公司58.22%股权[32] - 公司收购依波路控股58.22%股权，代价约3.74亿港元[36] - 公司认购崑仑基金3000万美元初始资本承担[37] - 其他金融产品投资新增23,247,000港元，主要为永恆品牌及依波路投资[61] - 闽信投资从交易组合重新分类至按公平值计入其他全面收入之金融资产，金额为506,863,000港元[62] - 2017年闽信投资产生公平值变动亏损净额19,600,000港元，因股价从7.65港元跌至5.75港元[61] - 冠城大通投資產生公平值變動虧損淨額109,229,000港元，確認應收股息3,577,000港元[47] - 閩信集團投資產生公平值變動虧損淨額14,104,000港元，應收股息6,997,000港元[48] - Metasequoia Investment Fund SPC總資產淨值為1042萬美元，其中公司投資532萬美元，公平值未變現虧損約796,740美元[49] 资产与负债 - 2018年总资产为4,439,791千港元，较2017年的4,804,881千港元下降约7.6%[22] - 2018年拥有人权益为2,937,849千港元，较2017年的2,982,701千港元下降约1.5%[22] - 总资产为202.58亿港元，较二零一七年218.56亿港元减少7.3%[35] - 总负债为154.49亿港元，较二零一七年167.08亿港元减少7.5%[35] - 权益总额为48.09亿港元，较二零一七年51.48亿港元减少6.6%[35] - 公司总负债为154.49亿港元，较去年减少12.58亿港元或7.5%[72] - 应付客户款项中银行存款部分为124.31亿港元，减少17.94亿港元或12.6%[73] - 按摊余成本计量的其他金融资产重新分类金额为11.39亿港元[70] - 按公允价值计入其他综合收益的金融资产为6.27亿港元，其中香港上市股本工具占4.93亿港元[71] - 存货为23.15亿港元，较去年增加14.2%[75] - 無抵押現金及銀行結餘約7,701,743,000港元，資產負債比率為42%[52] - 一年內須償還借貸金額825,086,000港元，佔所有借貸79%[52] - 銀行融資抵押資產總值135,350,000港元，包括應收賬款14,639,000港元及土地樓宇120,711,000港元[54] - 中央銀行活期存款7,259,367,000港元，較去年增加446,269,000港元（6.6%）[57] - 應收銀行日常款項3,205,104,000港元，較去年減少2,603,395,000港元（-44.8%）[58] - 交易组合投资总额从2017年的641,031,000港元下降至2018年的123,606,000港元，降幅达80.7%[60] - 香港上市股本工具投资从2017年的556,634,000港元大幅减少至2018年的42,793,000港元，降幅92.3%[60] - 债务工具总额从2017年的36,611,000港元降至2018年的13,493,000港元，降幅63.1%[60] - 衍生金融资产从2017年的4,680,000港元增至2018年的7,694,000港元，增幅64.4%[63] - 按摊销成本列账之其他金融资产为1,034,773,000港元，其中金融机构债务工具占716,747,000港元[65] - 持至到期投资平均剩余年期为1.8年，最大单笔投资为国际复兴开发银行发行的2,000万瑞士法郎债券[66] - 按摊销成本列账之上市债务工具占集团总资产5.1%[67] 公司治理与董事会 - 韩国龙担任冠城大通董事长至2017年1月并仍为实际控制人[79] - 商建光于2018年10月12日获任依波路控股有限公司主席[80] - 毕波于2009年取得北美精算学会准精算师资格[82] - Teguh Halim于2018年1月23日获任执行董事并任欧洲执行委员会主席[85] - 冯子华自2017年1月起任民众金融科技控股有限公司独立非执行董事[86] - 董事会由8名执行董事和4名独立非执行董事组成[95] - 董事韩国龙自2004年4月8日起担任主席兼执行董事[95] - 董事商建光自2004年11月18日起担任行政总裁兼执行董事[95] - 董事Teguh HALIM于2018年1月23日获委任为执行董事[95] - 陶立先生于2018年1月23日辞任执行董事职务[95] - 公司财务总监方志华拥有超过25年金融界经验[89] - 副总裁吕军拥有逾30年钟表业经验[89] - 独立非执行董事张斌于2014年11月加入董事会[87] - 独立非执行董事Rudolf Heinrich Escher于2017年1月加入董事会[88] - 公司已采纳上市规则附录十所载标准守则规范董事证券交易[93] - 董事会共有12名成员，其中执行董事8名，独立非执行董事4名[99] - 董事会成员中男性占11名，女性占1名[98] - 董事会成员中10名为中国籍，2名为非中国籍[99] - 董事会成员年龄分布：51-60岁组有3名，61-70岁组有5名[99] - 董事会成员教育水平：学士6名，硕士3名，博士1名[99] - 董事会成员中有5名与其他成员存在家族关系[99] - 2018年举行5次董事会会议和1次股东周年大会[103] - 公司于2018年12月31日采纳董事会成员多元化政策[97] - 公司于2018年12月31日采纳提名政策以确保董事会技能和经验均衡[100] - 独立非执行董事中1名拥有专业会计资格及财务管理知识[101] - 公司董事韩国龙和韩孝煌通过阅读每月报告及参考资料参与持续专业发展[106] - 公司董事商建光、薛黎曦、Teguh HALIM、冯子华和Rudolf Heinrich Escher各出席3次外部培训/讲座[106] - 公司董事石涛、林代文、毕波和张斌各出席2次外部培训/讲座[106] - 公司董事Teguh HALIM于2018年1月23日获委任后参加外聘法律顾问提供的董事责任培训[106] - 公司为董事举办由外部顾问进行的更新版上市规则培训课程[107] - 公司向全体董事提供联交所2018年7月颁布的《董事会及董事指引》[107] - 薪酬委员会2018年举行1次会议，成员出席率：冯子华1/1、邝俊伟1/1、张斌1/1、Rudolf Heinrich Escher1/1、韩国龙0/1、商建光1/1[114] - 公司为董事及高级行政人员安排董事及高级行政人员责任保险，每年检讨保额及保单条款[109] - 全体董事获提供集团每月综合账目及最新财务资料[108] - 独立非执行董事定期视察公司主要附属公司并会见其管理层[108] - 外聘核数师2018年审计服务费用为460万港元，较2017年430万港元增长7.0%[119] - 外聘核数师2018年非审计服务费用为30万港元，与2017年持平[119] - 外聘核数师2018年总费用为490万港元，较2017年460万港元增长6.5%[119] - 公司秘书及助理秘书2018年接受超过20小时专业培训[116] - 内部审核部门直接向审核委员会汇报并应用风险评估方法[117] - 董事会声明财务报告编制采用香港财务报告准则并基于持续经营基准[120] - 公司股息政策考虑因素包括保留盈利、资本需求及业务发展策略等九项要素[121] - 股东特别大会可由持有不少于十分之一投票权股份的股东要求召开[123] - 公司通过年报、中期报告及股东周年大会与股东保持透明沟通[124] - 股息派发由董事会全权酌情决定且不保证特定期间派息金额[122] - 公司2018年宣派末期股息每股6港仙[125][132] - 公司2018年可供分派储备总额为682,027,000港元[139] - 公司2018年未建议分派末期股息[132] - 公司2018年认购依波路控股有限公司58.22%股份[126] - 公司2018年派付2017年末期股息[126] - 公司2018年未购回任何上市股份[138] - 审计委员会由四位独立非执行董事组成，符合上市规则第3.21条要求[163] - 审计委员会负责监督外聘审计师的委任、酬金及独立性[164] - 审计委员会审阅财务报告重大事项包括会计政策变更、重要判断领域及持续经营假设[164] - 审计委员会监察财务监控及内部监控系统有效性[165] - 审计委员会确保存在员工私下举报不正当行为的安排[165] - 冠城钟表珠宝提名委员会由2名执行董事和4名独立非执行董事组成，符合企业管治守则A.5.1条规定[184] - 提名委员会职责包括每年检讨董事会架构、人数、组成及成员多元化，并提出调整建议[185] - 提名委员会2018年仅举行1次会议，主席韩国龙和成员商建光出席率为0/1[186] - 2018年提名委员会批准并建议采纳提名政策，董事会于2018年12月31日批准该政策[186] - 提名政策评估标准包括品格诚信、行业经验、董事职位数量、多元化因素等7个方面[187] - 独立非执行董事服务超过9年需以独立决议案形式由股东审议批准续任[188] - 提名委员会物色候选人时可咨询现任董事转介、广告、第三方中介等多方来源[188] - 公司董事会成员多元化政策于2018年12月31日获批准采纳，涵盖性别、年龄、文化及教育背景等多维度考量[190][191] - 提名委员会负责董事候选人筛选并向薪酬委员会提供候选人资料以确定薪酬待遇[189] 股东结构与持股 - 执行董事韩国龙持有公司股份3,022,263,515股，占总股本69.45%[147][154] - 执行董事薛黎曦通过强大有限公司持有公司股份200,000,000股，占总股本4.60%[147][148] - 执行董事韩孝煌被视为持有公司股份201,750,000股，占总股本4.64%[147][148] - 执行董事商建光持有