财务表现 - 公司2023年第三季度总收入为1.89亿美元，同比增长24.1%[16] - 公司2023年第三季度净亏损为4308.6万美元，同比减少37.9%[16] - 公司2023年前九个月净亏损为1.522亿美元，2022年同期为2.2749亿美元[24] - 2023年前九个月经营活动产生的现金流量净额为6356.1万美元，2022年同期为5538.9万美元[24] - 2023年前九个月资本支出为1488.6万美元，2022年同期为1716.5万美元[24] - 2023年前九个月股票薪酬为1.7975亿美元，2022年同期为2.3129亿美元[24] - 公司2023年第三季度收入为18.898亿美元，同比增长24.1%，主要来自新客户贡献的3510万美元和现有客户贡献的160万美元[145] - 2023年第三季度营业亏损为3.717亿美元，较2022年同期的6.617亿美元有所改善[144] - 2023年前九个月收入为51.840亿美元，同比增长24.7%，其中新客户贡献6710万美元，现有客户贡献3550万美元[156] - 2023年第三季度研发费用为1.806亿美元，同比增长6.5%，主要由于员工相关成本增加100万美元[149] - 2023年前九个月销售和营销费用为21.571亿美元，同比下降3.3%，主要由于股票薪酬减少2480万美元[160] - 2023年前九个月折旧和摊销费用为3.765亿美元，同比下降4.5%，主要由于无形资产摊销减少190万美元[162] - 2023年前九个月重组费用为284.5万美元，主要用于员工遣散费用[163] - 2023年第三季度利息费用为2894万美元，同比增长42.0%，主要由于利率上升[151] - 2023年第三季度其他费用为2436万美元，同比增长113.3%，主要由于收购相关负债公允价值变动[152] - 2023年第三季度所得税费用为590万美元，同比下降34.2%，有效税率为-1.4%[155] - 收购相关费用减少了141万美元，同比下降41.0%，主要由于业务合并的法律和专业费用减少[164] - 利息费用增加了313.7万美元，同比增长62.7%，主要由于近期利率上升[165] - 其他费用减少了497.3万美元，同比下降41.1%，主要由于收购相关负债公允价值变动减少[166] - 2023年9月30日，公司现金及现金等价物为1.208亿美元，净营运资本为1.07亿美元[176] - 2023年前九个月，经营活动产生的净现金流为6356.1万美元，主要来自2.252亿美元的非现金调整项目[179] - 2023年前九个月，投资活动使用的现金为4547.6万美元，主要用于资本支出和收购[181] - 2023年前九个月，融资活动使用的现金为1840.6万美元，主要用于股票回购和收购相关负债支付[183] - 截至2023年9月30日，公司长期借款为1.84亿美元（扣除100万美元未摊销债务收购成本）[186] - 2023年3月23日，公司新增2500万美元的循环信贷额度，总信贷额度增至2.475亿美元[187] - 2023年前九个月，公司从循环信贷额度中借款1130万美元，并偿还了相同金额的定期贷款[189] - 公司董事会授权了一项股票回购和扣留计划，授权在2024年12月31日前回购最多5000万美元的A类普通股[191] - 截至2023年9月30日，公司未签订任何衍生金融工具合同来对冲1.85亿美元债务的利率风险，利率每变动1个百分点，年利息费用将增加或减少190万美元[200] - 公司认为美元相对于其他外币的10%变动不会对非美元货币的现金流和经营结果产生重大影响[201] - 2022年美国和海外通胀显著上升，但公司认为通胀尚未对业务、财务状况或经营结果产生重大影响[202] - 公司披露控制和程序在2023年9月30日达到了合理保证水平的有效性[205] - 公司在2023年7月28日发行了57,515股A类普通股，每股价值8.69美元，总价值50万美元，用于Vital收购[212] 资产与负债 - 公司2023年第三季度现金及现金等价物为1.21亿美元，较2022年底略有下降[15] - 公司2023年第三季度应收账款为1.40亿美元，较2022年底增长32.1%[15] - 公司2023年第三季度总资产为5.11亿美元，较2022年底增长9.6%[15] - 公司2023年第三季度总负债为3.62亿美元，较2022年底增长6.8%[15] - 公司2023年第三季度股东权益为1.50亿美元，较2022年底增长17.0%[15] - 截至2023年9月30日，公司未来12个月的剩余履约义务约为8.45亿美元，之后的剩余履约义务约为12.75亿美元[35] - 截至2023年9月30日，公司合同资产为801.9万美元，2022年12月31日为232.5万美元[32] - 截至2023年9月30日，公司递延收入为233.2万美元，2022年12月31日为222.8万美元[33] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为1.20796亿美元，2022年同期为1.14808亿美元[24] - 公司2023年第三季度无形资产净值为5.01亿美元，同比增长12.9%，其中客户关系类无形资产净值为1.87亿美元[54] - 公司2023年第三季度商誉余额为14.09亿美元，较年初增加7824万美元，主要来自WhatCounts收购[56] - WhatCounts收购总对价为1.599亿美元，其中7824万美元计入商誉，6140万美元计入技术资产，960万美元计入客户关系[60] - ArcaMax收购总对价为2.6925亿美元，其中1.8588亿美元计入商誉，5700万美元计入技术资产，5100万美元计入客户关系[62] - 公司预计2023年剩余三个月无形资产摊销费用为6114万美元，2024年全年摊销费用为1.9995亿美元[55] - 公司2023年第三季度长期资产总额为4.6582亿美元，较2022年底减少3500万美元，主要由于美国市场资产减少[43] - 公司2023年第三季度应收账款集中度风险增加，出现一个客户占比超过10%的情况，而2022年底无此类情况[45] - 公司采用新的会计准则ASU 2021-08和ASU 2016-13，但对财务报表无重大影响[52][53] - 公司收购ArcaMax时支付了344百万美元的收购相关费用，并确认了商誉[64] - ArcaMax收购的商誉不可用于税务抵扣[65] - 截至2023年9月30日，公司收购相关负债总额为30,293百万美元，其中ArcaMax相关负债为6,218百万美元[66] - 公司解决了与eBay CRM收购相关的诉讼，并记录了450百万美元的额外负债，预计在未来12个月内支付剩余的6,338百万美元[67] - 截至2023年9月30日，公司长期借款总额为184,044百万美元，其中未使用的信用额度为45,625百万美元[68] - 公司2023年9月30日的总杠杆比率为2.75，固定费用覆盖率为1.25，符合信贷协议要求[71] - 公司2023年9月30日的未偿还长期借款计划为：2024年11,250百万美元，2025年16,875百万美元，2026年156,875百万美元[72] - 截至2023年9月30日，公司未取消的采购合同总额为56,397百万美元，其中2024年需支付31,427百万美元[73] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物的公允价值为106,506美元，收购相关负债的公允价值为30,293美元[104] 股票与薪酬 - 公司2023年第三季度股票回购金额为351.7万美元[18] - 公司2023年第三季度股票薪酬费用为5867.5万美元[18] - 2023年前九个月公司通过员工股票购买计划发行股票获得156.7万美元，2022年同期为132万美元[24] - 2023年前九个月公司回购股票花费1148.7万美元，2022年同期为431万美元[24] - 公司在2023年前九个月确认了179,746百万美元的股票薪酬费用，较2022年同期的231,289百万美元有所下降[80] - 截至2023年9月30日，公司未归属的限制性股票和限制性股票单位总数为55,151,338股，加权平均授予日公允价值为10.72美元[83] - 公司于2023年4月19日批准授予1,538,925份绩效股票单位（PSU），可能最多发行4,616,775股A类普通股[88] - 截至2023年9月30日，公司持有4,755,675份未归属的PSU，加权平均公允价值为15.34美元[91] - 公司预计在2023年11月30日结束的ESPP发行中将发行约216,847股A类普通股，每股公允价值为2.54美元[94] - 截至2023年9月30日，公司未确认的股票补偿费用为288,196美元，预计将在1.12年内确认[95] - 公司在2023年第三季度回购了446,185股股票，价值3,517美元，截至2023年9月30日，仍有28,915美元的股票可供回购[99] - 公司在2023年前九个月将1,914,058股B类普通股转换为A类普通股[100] - 公司在2023年前九个月发行了76,627股A类普通股，价值667美元，用于支付ArcaMax收购的盈利支付[101] 客户与市场 - 公司2023年第三季度直接平台收入占比70%，同比下降4个百分点，集成平台收入占比30%，同比上升4个百分点[38] - 2023年第三季度美国市场收入为18.22亿美元，同比增长24.4%，国际市场收入为6753万美元，同比增长17.2%[43] - 截至2023年9月30日，公司规模化客户数量同比增长13%至440家，其中超级规模化客户数量从106家增至124家[125] - 2023年第三季度，公司规模化客户ARPU同比增长10%至418,373美元，超级规模化客户ARPU同比增长8%至120万美元[125][126] - 2023年前九个月，公司72%的收入来自直接平台，28%来自集成平台，而2022年同期分别为78%和22%[128] 收购与并购 - WhatCounts收购总对价为1.599亿美元，其中7824万美元计入商誉，6140万美元计入技术资产，960万美元计入客户关系[60] - ArcaMax收购总对价为2.6925亿美元，其中1.8588亿美元计入商誉，5700万美元计入技术资产，5100万美元计入客户关系[62] - 公司收购ArcaMax时支付了344百万美元的收购相关费用，并确认了商誉[64] - ArcaMax收购的商誉不可用于税务抵扣[65] - 公司解决了与eBay CRM收购相关的诉讼，并记录了450百万美元的额外负债，预计在未来12个月内支付剩余的6,338百万美元[67] - 公司在2023年7月28日发行了57,515股A类普通股，每股价值8.69美元，总价值50万美元，用于Vital收购[212] 未来展望 - 公司预计未来将继续投资于研发，以推动技术平台的增量价值和增长[132] - 公司预计未来一般和行政费用将增加，但长期来看占收入的比例将下降[130] - 公司预计未来销售和营销费用将增加，但占收入的比例可能会因收入水平和投资时机而波动[131] - 公司预计未来收购相关费用将与未来收购活动相关，可能会高于或低于历史水平[134]