公司融资与股权相关 - 公司可借债至投资者每1美元股权对应2美元借款，即总杠杆比例可达150%[75] - 截至2024年1月15日，公司通过私募发行普通股累计获得约9.064亿美元[84] - 公司股东于2023年12月15日授权公司在2024年12月15日前，经董事会批准可按低于每股资产净值的价格出售普通股[87] 公司新兴成长公司身份期限 - 公司预计作为新兴成长公司最长持续5年，或至年总收入达12.35亿美元、非关联方持有的普通股市值超7亿美元、三年内发行超10亿美元非可转换债务证券等情况最早出现时止[83] 公司投资限制与资产要求 - 公司可将最多100%的资产投资于私下协商交易中直接从发行人处获得的证券[89] - 除注册货币市场基金外，公司一般不能收购任何注册投资公司超过3%的有表决权股票，不能将超过5%的总资产价值投资于一家投资公司的证券，不能将超过10%的总资产价值投资于多家投资公司的证券[89] - 公司收购资产时，合格资产需至少占公司总资产的70%[90] - 公司70%的资产为合格资产，临时投资包括现金、现金等价物、美国政府证券或高质量短期债务证券[93] 公司控制权判定 - 若公司实益拥有投资组合公司超过25%的已发行有表决权证券，则被推定为存在控制权[91] 公司投资风险评估 - 公司投资团队会根据“内部风险评级”定期评估投资的风险状况[73] 公司信贷安排情况 - 公司目前有两个特殊目的工具资产信贷安排、一个循环信贷安排和两个定期债务证券化项目，曾有的一个循环信贷安排于2023年9月8日到期[77] 公司证券发行限制 - 发行认股权证、期权或权利时，行使所有已发行的认股权证、期权和权利所产生的有表决权证券数量不得超过公司已发行有表决权证券的25%[94] 符合条件的投资组合公司标准 - 符合条件的投资组合公司包括市值低于2.5亿美元、资产不超过400万美元且资本和盈余不少于200万美元等情况的公司[94] 公司发行高级证券后比率要求 - 发行高级证券后，公司总资产（减去非高级证券代表的总负债）与高级证券代表的总负债加优先股的比率至少为150%，可因临时或紧急目的借入不超过总资产价值5%的金额[95] 公司关联交易规定 - 公司需获得独立董事和部分情况下SEC的事先批准，才能与关联方进行某些交易[97] - 公司可与关联方共同投资，需“必要多数”的独立董事做出相关结论，董事会将定期审查分配政策[98] 公司业务性质变更批准要求 - 公司变更业务性质需获得多数已发行有表决权证券的批准，多数定义为出席会议股份的67%以上（出席或委托代表股份超过已发行股份50%时）或已发行股份的50%以上[103] 公司合规管理要求 - 公司需指定首席合规官，采用并实施书面政策和程序，每年审查其充分性和实施有效性[102] 公司信息管理与报告要求 - 公司收集投资者非公开个人信息，仅在法律允许情况下披露，维护内部安全程序保护信息[115][116][117] - 公司需向股东提供年度报告、季度报告等，相关报告可联系顾问免费获取或在SEC网站查看[118][119] 公司税务分配与资格要求 - 公司需每年向股东及时分配至少90%的“投资公司应税收入”以符合RIC资格[121] - 公司若未及时分配部分收入，将按企业税率缴纳美国联邦所得税；若未及时分配特定未分配收入，将面临4%的美国联邦消费税[122][123] - 为符合RIC资格，公司每个纳税年度至少90%的总收入需来自特定来源，且资产需满足多元化测试[127] - 若公司未能符合RIC资格，将按常规企业税率对所有应税收入缴纳美国联邦所得税[131] 市场利率情况 - 自2022年3月起，美联储迅速加息至5.25% - 5.50%区间，2023年第四季度维持基准利率不变，但未来可能继续加息或在2024年降息[506] 公司债务投资利率结构 - 截至2023年12月31日，约5.39%的债务投资为固定利率，约94.61%为浮动利率，99.94%的浮动利率债务投资设有利率下限[508] - 公司的信贷安排、2022年和2023年债务以及已到期的认购安排均采用浮动SOFR利率[508] 公司投资特点与风险 - 公司主要投资于私营公司的非流动性债务和股权证券，估值需运用判断，强制出售可能导致实际金额与账面价值存在重大差异[504] - 公司面临利率风险，市场利率重大变化可能对净投资收入产生重大不利影响[505] 公司税务监控与决策 - 公司某些投资做法可能受特殊复杂的美国联邦所得税规定影响，公司将监控交易并做出税务决策以减轻潜在不利影响[129] 利率变动对公司收入影响 - 利率下降300个基点时，利息收入为 -46,978美元，利息支出为 -28,556美元，净收入为 -18,422美元[511] - 利率下降200个基点时，利息收入为 -31,319美元，利息支出为 -19,038美元，净收入为 -12,281美元[511] - 利率下降100个基点时，利息收入为 -15,660美元，利息支出为 -9,519美元，净收入为 -6,141美元[511] - 利率上升100个基点时，利息收入为15,660美元，利息支出为9,519美元，净收入为6,141美元[511] - 利率上升200个基点时，利息收入为31,319美元，利息支出为19,038美元，净收入为12,281美元[511] - 利率上升300个基点时，利息收入为46,979美元，利息支出为28,556美元，净收入为18,423美元[511]