公司整体概况 - 公司于2018年12月12日在香港联合交易所主板上市[148] - 公司及其附属公司主要于中国从事天然健康食品的加工及销售[148] 会员与产品 - 截至2019年6月30日，公司吸引超2280万注册会员[18] - 本期公司推出17种天然健康食品，包括健康茶包及粥品[18] - 2019年6月30日已完成开发超180种可量产新产品[33] 线下渠道 - 2019年6月30日，线下网络由全国约300个城市超市内的3454个直营专柜组成[18] - 本期公司新开209个直营专柜，关闭650个直营专柜[21] - 截至2019年6月30日，华东地区直营专柜1057个，占比30.6%[22] - 截至2019年6月30日，华南地区直营专柜723个，占比20.9%[22] - 截至2019年6月30日，华北地区直营专柜705个，占比20.4%[22] - 截至2019年6月30日，西南地区直营专柜594个，占比17.2%[22] - 截至2019年6月30日，西北地区直营专柜375个，占比10.9%[22] 线上渠道 - 线上渠道收入较2018年同期增加约33.7%，天猫旗舰店收入9210万元，同比增加30.3%[29] - 2019年6月30日微信官方账号有760万关注者，期间文章有1200万读者，发表91篇文章[29] 收入与成本 - 截至2019年6月30日止六个月，公司收入从2018年同期的8.51亿元增加约7.8%至9.175亿元[17] - 2019年上半年线下渠道收入7.34419亿元，占比80%；线上渠道收入1.83101亿元，占比20%[37] - 销售成本从2018年上半年1.972亿元增至2.171亿元，增幅约10.1%，毛利率分别为76.8%和76.3%[38] - 其他收入及收益从2018年上半年1010万元增至1060万元[39] - 2019年上半年公司销售货品收入为917,520千元，2018年同期为851,022千元[192] - 2019年上半年其他收入及收益为10,591千元，2018年同期为10,079千元[195] - 2019年上半年公司除税前溢利计算中，已售存货成本为217,105千元，2018年同期为197,229千元[197] - 2019年上半年物业、厂房和设备折旧为13,890千元，2018年同期为11,962千元[197] - 2019年上半年研发成本为4,275千元，2018年同期为3,417千元[197] - 2019年上半年贸易应收款项减值为2,825千元，2018年同期为194千元[197] - 2019年上半年融资成本为249千元，2018年同期为0千元[197] 利润情况 - 除税前溢利从2018年上半年8180万元增至1.191亿元，增幅45.6%[46] - 所得税开支从2018年上半年1450万元减至1370万元，减幅5.5%，实际税率从17.7%降至11.5%[49] - 期内溢利从2018年上半年6730万元增至1.053亿元，增幅56.6%[50] - 同期毛利为7.00415亿元，较2018年同期的6.53793亿元增长7.13%[122] - 除税前溢利为1.1905亿元，较2018年同期的8179.3万元增长45.55%[122] - 期内溢利为1.05339亿元，较2018年同期的6728.1万元增长56.56%[122] - 2019年上半年基本每股盈利为0.05元，2018年同期为0.04元[124] - 2019年上半年摊薄每股盈利为0.05元，2018年同期为0.04元[124] - 截至2019年6月30日止六个月期内溢利为105,339千元[133] - 2019年除税前溢利为119,050千元，2018年为81,793千元[142] 财务状况 - 2019年6月30日贸易应收账及应收票据为2.654亿元，较2018年12月31日的2.396亿元增加；贸易应付账款为4040万元，较2018年12月31日的7210万元减少；库存为8650万元，较2018年12月31日的1.223亿元减少[51] - 2019年6月30日贸易应收账款周转天数为50天，较2018年12月31日的42天增加；贸易应付账款周转天数为47天，较2018年12月31日的62天减少；库存周转天数为87天，与2018年12月31日持平[51] - 2019年6月30日公司现金及现金等价物为4.259亿元，较2018年12月31日的6.049亿元减少约29.6%[57] - 2019年6月30日公司无计息借款，2018年12月31日约为7010万元；2019年6月30日流动资产净值为7.786亿元，2018年12月31日为8.082亿元[58] - 公司资产总额由2018年12月31日的14.01276亿元下跌至2019年6月30日的13.34318亿元，负债总额由2018年12月31日的3.28451亿元变更为2019年6月30日的2.35353亿元，负债对资产比率由23.4%下跌至17.6%[63] - 2019年6月30日公司资本负债比率约为2.0%，2018年12月31日为5.0%[64] - 2019年6月30日非流动资产总额为3.44481亿元，较2018年12月31日的2.69277亿元增长27.93%[128] - 同期流动资产总额为9.89837亿元，较2018年12月31日的11.31999亿元下降12.56%[128] - 流动负债总额为2.11222亿元，较2018年12月31日的3.23813亿元下降34.77%[128] - 2019年6月30日非流动负债总额为24,131千元，较2018年12月31日的4,638千元有所增加[129] - 2019年6月30日资产净值为1,098,965千元，高于2018年12月31日的1,072,825千元[129] - 2019年6月30日库存股份为 - 29,936千元，2018年12月31日为0千元[129] - 2019年6月30日其他储备为1,128,753千元，高于2018年12月31日的1,072,676千元[129] - 2019年经营活动所得现金流量净额为72,547千元，2018年为88,602千元[142] - 2019年存货减少35,796千元，2018年减少3,112千元[142] - 2019年贸易应收款项及应收票据增加 - 28,618千元，2018年增加 - 15,996千元[142] - 2019年已付所得税为 - 7,595千元，2018年为 - 15,671千元[142] - 截至2019年6月30日止六个月，投资活动所用现金流量净额为9.8335亿元，2018年同期所得现金流量净额为3.6054亿元[144] - 截至2019年6月30日止六个月，融资活动所用现金流量净额为15.5193亿元，2018年同期为3.1806亿元[144] - 截至2019年6月30日止六个月，现金及现金等价物减少净额为18.0981亿元，2018年同期增加净额为9.285亿元[144] 人员情况 - 2019年6月30日公司有836名雇员，2018年12月31日有1007名；期间雇员成本总计为9420万元，较2018年同期的8500万元增加约10.8%[65] 股权结构 - 2019年6月30日，张泽军先生、桂常青女士分别拥有9.3亿股股份，占比42.00%；吴俊平先生拥有200万股股份，占比0.09%[68] - 恒泰信托（香港）有限公司、Paddy Aroma Investment Limited、Natural Capital Holding Limited分别持有9.3亿股股份，占比42%[73] - 杨卓亚分别以实益拥有人和受控法团权益身份持有599万股和3.74亿股股份，占比0.27%和16.89%[73] - Natural Investment Holding Limited和Beadvance Investments Limited分别持有2.24亿股和1.5亿股股份，占比10.11%和6.77%[73] - Andrew Y. Yan、SAIF III GP, L.P.、SAIF III GP Capital Ltd.分别持有2.082亿股股份，占比9.4%[73] - SAIF Partners III L.P.、Xiao Shu、Bright Natural Limited分别持有2.082亿股、1.11亿股、1.11亿股股份，占比9.4%、5.01%、5.01%[76] - 中国民生银行股份有限公司和民生商银国际控股有限公司分别持有10.86亿股股份，占比44.03%[76] 重大事项 - 广州南沙区新制造基地预计2019年底完工，完工后最大产能增至每年40000吨[31] - 截至2019年6月30日止六个月内，公司无重大投资、重大收购及出售附属公司及联营公司[83] - 截至2019年6月30日止六个月，公司于联交所购回2900万股股份并注销[84] 企业管治 - 公司已应用企业管治守则所载原则，实施若干推荐最佳常规，截至2019年6月30日止六个月内遵守所有规定[87][88] - 审核委员会由独立非执行董事张森泉、胡芃及欧阳良宜组成，主席为张森泉[111] - 安永会计师事务所已审阅截至2019年6月30日止六个月的综合财务资料[111] - 核数师审阅中期财务报表后，未发现报表在各重大方面未按香港会计准则第34号编制的事项[118] 购股权情况 - 2018年12月31日有2.221亿份购股权尚未行使，2019年6月12日授出7401.9823万份购股权，2019年6月30日有1.48080177亿份购股权尚未行使[65] - 购股权计划于2018年12月12日生效，行使所有尚未行使购股权后可发行股份上限为2.221亿股，占上市日期已发行股份总数10%[90] - 2018年12月31日，2.221亿份购股权尚未行使；2019年6月30日，1.48080177亿份购股权尚未行使[93][101] - 2019年6月12日公司授出7401.9823万份购股，行使价每股1.468港元，其中6146.8366万份授予集团雇员，1255.1457万份授予公司董事等[93] 股息分配 - 董事会已议决宣派截至2019年6月30日止六个月的中期股息每股0.02港元，将于2019年9月30日派付[102] 所得款项使用 - 全球发售所得款项净额约6.368亿港元，截至2019年6月30日已动用1.455亿港元，余下4.913亿港元[106] - 余下所得款项预期于2019年7月1日至2020年12月31日期间动用[106] 人事变动 - 吴俊平先生自2019年7月30日起不再担任公司非执行董事[109] 财务报表编制 - 截至2019年6月30日止六个月的中期简明综合财务报表按香港会计师公会颁布的香港会计准则第34号中期财务报告编制[149] 会计准则应用 - 公司采用经修改的追溯采纳法以2019年1月1日为首次应用日期采纳香港财务报告准则第16号[161] - 香港财务报告准则第16号对公司作为出租人的租赁并无任何财务影响[160] - 香港财务报告准则第16号对租赁的定义仅应用于在2019年1月1日或之后订立或更改的合约[163] - 公司会根据各个租赁及非租赁部分的单独价格将合约中的代价分配至各个部分[163] - 2019年1月1日，使用权资产增加41,347千元，预付土地租赁款项减少36,640千元，预付款项等减少2,216千元，资产总值增加2,491千元，负债总额增加2,491千元[171] - 2019年1月1日，租赁负债增加，其中流动租赁负债增加751千元，非流动租赁负债增加1,740千元，租赁负债总计2,491千元[171][172][175] - 2018年12月31日经营租赁承担为4,725千元，2019年1月1日加权平均增额借款利率为4.75%，贴现经营租赁承担为4,715千元[176] - 2019年1月1日，预付租赁款项的即期及非即期部分（位于中国的中期租赁土地