财务数据 - 公司注册资本为1,197,044.3418万元人民币[6] - 2024年6月30日资产总额为138,998,432.26万元[8] - 2024年6月30日负债总额为104,677,581.69万元[8] - 2024年1 - 6月营业收入为13,924,918.07万元[9] - 2024年1 - 6月净利润为1,069,777.32万元[9] - 2024年1 - 6月经营活动现金流量净额为 - 1,714,801.06万元[10] - 2024年1 - 6月投资活动现金流量净额为 - 2,085.40万元[10] - 2024年1 - 6月筹资活动现金流量净额为1,598,720.04万元[10] - 2024年1 - 6月非经常性损益合计为27,088.04万元[14] - 2024年1 - 6月扣除所得税影响后的非经常性损益为21,936.02万元[14] - 2024年1 - 6月流动比率为1.64倍，速动比率为0.52倍，母公司报表资产负债率为85.42%，合并报表资产负债率为75.31%[15] - 2024年1 - 6月应收账款周转率为30.27次，存货周转率为0.14次[15] - 2024年6月30日每股净资产为16.31元，每股经营活动现金流量为 - 1.43元，每股现金流量为 - 0.10元[15] - 2024年1 - 6月扣除非经常性损益前基本每股收益和稀释每股收益均为0.62元，扣除非经常性损益后均为0.61元[15][16] - 2024年1 - 6月扣除非经常性损益前全面摊薄净资产收益率为3.70%，加权平均为3.69%；扣除非经常性损益后全面摊薄为3.61%，加权平均为3.60%[15][16] - 2024年1 - 6月房地产销售收入为127.78亿元，占主营业务收入的92.05%，主营业务收入合计为138.82亿元[18] - 2023年度归属于上市公司股东的净利润为120.67亿元，同比下降34.13%；2024年1 - 6月为74.20亿元，同比下降39.29%[37] - 报告期各期末负债合计分别为1097.02亿元、1149.20亿元、1099.89亿元和1046.78亿元；合并口径资产负债率分别为78.36%、78.11%、76.55%和75.31%[39] - 报告期各期末存货账面价值分别为809.66亿元、877.89亿元、869.51亿元和831.40亿元，占资产总额比重分别为57.84%、59.67%、60.51%和59.81%[40] - 报告期各期末存货跌价准备余额分别为1.79亿元、2.13亿元、5.04亿元和4.04亿元[40] - 报告期各期，公司主营业务毛利率分别为26.55%、21.79%、15.78%和15.83%[44] - 报告期各期，公司分别实现投资净收益62.11亿元、42.01亿元、22.12亿元和16.97亿元[46] - 报告期各期，公司经营活动产生的现金流量净额分别为105.51亿元、74.22亿元、139.30亿元和 - 171.48亿元[47] - 截至2024年6月30日，公司合并口径累计按揭担保余额为2156.09亿元[48] 业务情况 - 公司主营业务为房地产开发与销售，构建了多元产业体系，主营业务收入90%以上来源于房地产开发销售[17] - 报告期内公司主营业务无重大变化[17] - 截至2024年6月30日，公司合并报表范围内的拟建和在建项目共计470个[43] 风险提示 - 公司面临房地产行业政策、信贷政策、土地政策、税收政策和需求端政策变化的风险[19][20][21][22][23][24] - 公司面临未有效应对宏观经济、行业周期性波动的经营风险[25] - 公司面临土地拓展风险，土地政策和市场变化或影响土地获取[26] - 产品、原材料价格波动会导致项目收益率波动，可能产生存货跌价和现金流不稳定风险[27] - 房地产项目开发环节多，若出现问题可能导致周期延长、成本上升[29] - 跨地区开发存在因地域差异导致标准化模式无法有效运行的风险[30] - 销售阶段存在产品滞销、质量问题和市场竞争等风险[33][34][35] - 公司采用合作开发模式，存在无法收回往来款项的风险[38] 股权与投资 - 截至2024年6月30日，公司及下属子公司持有保利发展5972762股，持股比例0.0499%[65] - 截至2024年6月30日，公司及下属子公司持有保利物业1207200股，持股比例0.2182%[65] - 截至2024年6月30日，公司及下属子公司持有中国海诚31428股，持股比例0.0067%[65] - 截至2024年6月30日，公司及下属子公司持有保利联合10443股，持股比例0.0022%[65] - 截至2024年6月30日，中央汇金直接持有中金公司约40.11%的股权，下属子公司共持有约0.06%的股权[66] - 截至2024年6月30日，中央汇金通过中央汇金资产管理有限责任公司间接持有发行人1.47%的股份[67] 可转债发行 - 本次可转换公司债券发行数量不超过9500.00万张，募集资金总额不超过95.00亿元[56] - 本次可转债发行对象为不超过35名（含35名）特定对象，保利集团拟认购不超过10亿元[59] - 本次可转换公司债券期限为6年，按票面金额平价发行[56] - 本次募集资金投资项目系已预售未交付的存量项目，累计投入资金占总投入的比例较高[54] - 2024年8月16日，发行人召开第七届董事会第七次会议审议通过多项发行相关议案[72] - 2024年8月30日，保利集团同意公司本次向特定对象发行可转换公司债券方案[73] - 2024年9月5日，发行人召开2024年第三次临时股东大会审议通过多项发行相关议案[74] - 本次发行尚需获得上交所审核通过并经中国证监会作出予以注册决定后方可实施[75] 保荐督导 - 保荐机构在本次发行与上市完成后当年剩余时间及以后1个完整会计年度内对发行人进行持续督导[76] - 保荐机构督导发行人履行规范运作、信守承诺和信息披露等义务，审阅相关文件[76] - 保荐机构督导发行人完善防止控股股东等违规占用资源及董监高损害发行人利益的制度[76] - 保荐机构督导发行人完善保障关联交易公允性和合规性的制度并对关联交易发表意见[79] - 保荐机构持续关注发行人募集资金专户存储、投资项目实施等承诺事项[79] - 保荐机构持续关注发行人为他人提供担保等事项并发表意见[79] - 保荐机构有权列席发行人股东会、董事会和监事会会议并发表意见，定期实地专项核查[79] - 发行人承诺配合保荐机构持续督导工作，提供文件资料并确保真实准确完整[79] - 发行人应聘请律师事务所等协助履行义务并配合保荐机构工作[79] - 保荐机构认为发行人本次发行可转债符合上市要求，同意推荐其在上交所主板上市[82]