募集资金与项目投资 - 公司拟募集资金不超9.9亿元，7.12亿元用于年产20万吨乳制品加工项目，2.78亿元补充流动资金[1] - 年产20万吨乳制品加工项目投资总额85,250.00万元，拟用募集资金71,230.00万元[4] - 本次募投项目建成且达产后，预计内部收益率为15.8%[1] 项目费用构成 - 建筑工程费36,876.00万元，占总投资43.26%，拟用募集资金36,876.00万元[4] - 设备购置费29,077.00万元，占总投资34.11%，拟用募集资金29,077.00万元[4] - 工程建设其他费用8,030.00万元，占总投资9.42%，拟用募集资金5,277.00万元[4] 业绩情况 - 2021 - 2023年公司营业总收入分别为210925.81万元、240978.47万元、271400.00万元，年均复合增长率为13.43%[42] - 2023年前三季度归属于上市公司股东净利润14250.18万元，同比下降7.44%；扣非净利润14418.72万元，同比增长3.92%[127] 用户数据 - 2023年末经销商数量规模较2022年增长42.64%[153] - 2023年期末100万元以下经销商491家，占比52.80%[153] 未来展望 - 假设2024 - 2026年公司保持年均13%的增长率，2024 - 2026年营业收入分别为306682.00万元、346550.66万元、391602.25万元[43] - 公司未来将在低温酸奶品类从新颖包装、口感风味等打造新品，延展现有品类，研发功能性酸奶[123] 产品销售情况 - 2023年UHT奶产品销售收入129,792.23万元，销售均价8,102.08元/吨，销量160,196.10吨[98] - 2023年乳饮料销售收入19,068.87万元，单位售价8,259.43元/吨，销量23,087.41吨[112] - 2023年低温酸奶销售收入98,373.59万元，销售均价10,722.00元/吨，销量91,749.26吨[117] 市场区域情况 - 2021 - 2023年公司疆外销售收入占比分别为36.35%、38.74%、43.04%和40.64%，呈现持续增长[92] - 2021 - 2023年末公司疆外主要市场区域经销商数量分别为331家、371家、495家[181] 资金缺口与需求 - 公司未来三年预计流动资金缺口约为55,667.00万元[45] - 公司总体资金需求合计246,194.65万元，资金缺口为123,902.77万元[51] 前次募集资金使用 - 2019年度公司配股募集资金4.37亿元，2021年8月结项并将节余资金永久补流[81] - 2021年12月公司向特定对象发行股票募集资金5.56亿元，截至2023年3月已使用4.11亿元[81] 项目对比情况 - 与同区域公司类似项目对比，公司年产20万吨乳制品加工项目单位造价3884.99元/m²[17] - 与同行业公司对比，公司本次募投项目单位产能建筑工程费略高，设备购置费位于区间内，整体投资强度无较大差异[34]