发行情况 - 向特定对象中国信科发行股票，定价基准日为第九届董事会第三次临时会议决议公告日，发行价格12.88元/股，不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价16.10元/股的80%[9] - 发行股票数量为116,459,627股，不超过发行前公司总股本的30%[9] - 募集资金总额不超过15亿元，扣除发行费用后全部用于补充流动资金[10] - 发行对象认购的股份自发行结束之日起36个月内不得转让[10] - 本次发行触发要约收购义务，中国信科承诺3年内不转让新股，待股东大会非关联股东批准可免于发出要约[45] 公司股权结构 - 公司股本为1,185,491,856股，控股股东烽火科技持有494,097,741股，占发行前总股本41.68%，国务院国资委为实际控制人[22][44] - 中国信科通过全资子公司武汉邮科院持有烽火科技92.69%股权[10] 行业情况 - “东数西算”工程2022年2月17日全面启动，预计到2027年骨干传送网累积新增流量将达1900Tbps[24] - 2023年三大运营商相继完成400G OTN相关技术验证并开启试验网建设[24] - 2023年10月，工业和信息化部等六部门印发《算力基础设施高质量发展行动计划》[25] 中国信科财务数据 - 2021 - 2024年1 - 6月营业收入分别为556.36亿元、528.56亿元、540.84亿元和228.59亿元[53] - 2024年6月30日资产总额1291.78亿元，负债总额678.82亿元，所有者权益612.96亿元；2023年12月31日资产总额1284.61亿元，负债总额678.98亿元，所有者权益605.63亿元[54] - 2024年1 - 6月营业收入228.59亿元，利润总额7.81亿元，净利润7.40亿元，归属于母公司所有者的净利润4.32亿元；2023年度营业收入540.84亿元，利润总额20.41亿元，净利润18.40亿元，归属于母公司所有者的净利润11.35亿元[54] 公司财务数据 - 最近一年及一期末，应收账款余额分别为1,241,179.51万元和1,565,576.76万元，占流动资产比分别为39.65%和49.18%[103] 公司分红情况 - 2022年以总股本1,187,828,054股为基数，每股派发现金红利0.080元（含税），共计派发现金红利95,026,244.32元[113] - 2022年度拟每10股派现金红利1.10元，共派130,522,137.57元[114] - 2023年度拟每10股派现金红利1.28元，共派151,742,951.94元[115][116] - 2023年现金分红占净利润比例为30.03%，2022年为32.16%，2021年为33.00%[117] - 最近三年累计现金分红377,291,333.83元，年均可分配利润399,711,969.19元，累计现金分红占比94.39%[117] 未来展望 - 公司计算与存储业务近年复合年增幅达50%以上，业务扩张和光通信业务投入对营运资金需求大[75] - 本次发行完成后公司资产总额与净资产额增加，资产负债率降低，资产负债结构优化[82][92] - 本次发行短期内公司每股收益可能摊薄，净资产收益率下降[93] - 公司拟通过统筹资金、提高资金使用效率等措施填补即期回报[134] - 公司制定《烽火通信科技股份有限公司未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划》[138]