公司概况 - 公司成立于2005年6月22日，2016年3月8日设立股份公司，2020年7月10日上市[14] - 公司注册资本为40,010.8752万人民币[14] 产品情况 - 报告期内公司拥有346个药品批文，66种产品进入国家基药目录，112种产品进入国家医保目录[15] - 公司有52个在产在销儿童药品种，治疗范围覆盖70%以上儿童疾病领域病种[15] - 公司在研产品中有67个儿童药产品[15] 财务数据 - 2023年末资产总额306,054.87万元，负债总额190,117.54万元，所有者权益115,937.33万元，资产负债率62.12%[18] - 2023年度营业收入190,518.22万元，营业利润13,693.76万元，净利润11,262.09万元[20] - 2023年经营活动现金流量净额2,825.23万元，投资活动现金流量净额 -52,421.14万元，筹资活动现金流量净额55,305.55万元[23] - 2023年末流动比率1.33倍，速动比率1.09倍，应收账款周转率4.47次/年，存货周转率3.76次/年[24] - 2023年研发费用占营业收入比重4.93%[24] - 报告期各期，公司归属于母公司股东的非经常性损益分别为2171.37万元、1762.87万元和2469.10万元，占比分别为33.06%、30.10%、20.57%和23.18%[49] - 截至2023年12月31日，公司在建工程余额为75,699.70万元[52] 风险提示 - 公司生产所需中药材和原料药价格易波动，或影响盈利能力[26] - 公司应收账款规模扩大，面临坏账风险[27] - 公司市场推广费逐年上升，或影响盈利水平[28] - 公司研发项目存在进度不及预期和加大投入影响业绩的风险[30] - 公司面临市场竞争加剧和产品招投标落标或降价的风险[31][33] - 带量采购政策使入围和中选药品价格大幅下降，公司部分产品价格或受影响，未中标可能影响盈利能力[35] - 公司开展仿制药一致性评价增加成本，未通过或影响业绩[37][38] - 国家基本药物目录和医保目录调整，若公司主要产品被调出，将对经营产生不利影响[39] - 公司个别销售员工或推广服务商可能存在不合规商业行为，损害品牌形象，影响业绩[40][41] - 公司募投及在建项目可能因政策、市场等因素，出现未能按期运营或不达预期效益的风险[42] - 公司募投项目“南宁生产基地二期项目”新增产能可能无法完全消化[43] - 公司可转债若在转股期未全部转股，需偿付本金和利息，对财务费用和现金流产生压力[44] - 可转债价格受多种因素影响，可能异常波动或偏离投资价值，使投资者受损[45] - 控股股东累计质押8198.60万股，占其持股数量比例为26.73%，占公司总股本的比例为20.49%，质押股份可能面临处置风险[50][51] 可转债发行 - 本次可转债发行总额不超过50,000.00万元[53] - 本次发行的可转换公司债券每张面值为100元，按面值发行[54][55] - 本次可转换公司债券预计募集资金量不超过50,000.00万元[57] - 本次发行由中信建投证券以余额包销方式承销[60] - 中信建投证券指定杨慧泽、王辉担任本次发行的保荐代表人[68] - 本次证券发行项目的协办人为俞皓南[71] - 本次证券发行项目组其他成员包括耿贤桀、高靖翔、张瑞萱[72] 保荐相关 - 截至2024年5月8日，保荐人衍生品交易部持有发行人295,958股股票[76] - 保荐人认为发行人符合国家产业政策[81] - 发行人已就本次向不特定对象发行可转换公司债券履行规定的决策程序[80] - 保荐人作出多项承诺，包括确信发行人符合发行上市规定等[78] - 保荐人在本次向不特定对象发行可转换公司债券结束当年的剩余时间及以后1个完整会计年度内对发行人进行持续督导[83] - 保荐人提醒并督导发行人根据约定及时通报有关信息[84] - 保荐人督促发行人和其他中介机构配合保荐人履行保荐职责[84] - 保荐人在保荐期间与发行人及时有效沟通，督导其遵守相关法律法规[84] - 保荐人认为本次葫芦娃向不特定对象发行可转换公司债券符合相关规定[85] - 中信建投证券同意作为葫芦娃本次发行可转换公司债券的保荐人并承担相应责任[85] - 保荐人督导上市公司建立健全并有效执行信息披露制度[83] - 保荐人督导发行人遵守《公司章程》及有关决策制度规定[83] - 保荐人督导发行人严格按照投资计划使用募集资金[83] - 保荐人督导发行人严格按照《公司章程》的规定履行对外担保的决策程序[83]