信用评级与债券信息 - 公司主体信用等级和“富淼转债”信用等级均维持A+，评级展望维持稳定[4][72] - “富淼转债”发行额4.50亿元，年限6年[6] - 富淼转债发行额度和余额均为4.50亿元，募集资金已按要求使用[21] 财务数据 - 2024年3月总资产24.40亿元，所有者权益15.63亿元，总有息债务4.44亿元[6] - 2024年1 - 3月营业收入3.59亿元，净利润0.12亿元，经营性净现金流0.38亿元[6] - 2024年3月毛利率16.52%，总资产报酬率0.62%，资产负债率35.95%[6] - 2024年3月债务资本比率22.12%，经营性净现金流/总负债为4.31%[6] - 2023年公司营业收入16.40亿元，同比微降，毛利率14.65%，同比下滑3.89个百分点[34][35] - 2024年1 - 3月公司营业收入3.59亿元，同比微降，毛利率16.52%，同比有所提升[35][36] 业务数据 - 2023年水溶性高分子业务营业收入7.67亿元，占比46.74%，销量同比增长但销售价格因原材料下降联动下降[35] - 2023年水处理膜及膜应用业务营业收入0.40亿元，同比下降，主要因膜元件与膜设备销售下降[35] - 2023年功能性单体业务营业收入6.39亿元，同比基本持平，销量同比增长但销售价格受原材料影响下降[35] - 2023年能源外供业务营业收入1.69亿元，同比下降，因园区开工率下降，毛利率同比提升[35][36] 产能与项目 - 2023年张家港工厂产能同比大幅增长，在建安徽富淼项目产能规模大[11] - 2024年1 - 3月张家港工厂产能15.16万吨/年，产量2.05万吨，产能利用率54.09%；南通工厂产能8.00万吨/年，产量1.50万吨，产能利用率75.00%[39] - 在建安徽富淼项目2023年11月开工，计划建设44.5万吨项目，预计2024年末一期试产，计划总投资15.50亿元，待投资14.51亿元[40][41] 销售与采购 - 2023年直销模式销售收入14.10亿元，经销模式销售收入2.15亿元；内销金额14.25亿元，同比增长3.57%，外销金额2.00亿元，同比下降33.97%[46] - 2023年前五名客户销售额3.95亿元，占销售总额24.07%[46] - 2023年公司生产所用主要原材料中丙烯腈、氯丙烯、煤和DAC采购均价均同比下降，天然气采购均价同比小幅增长[48] - 2023年前五名供应商采购额5.33亿元，占采购总额46.72%[48] 其他 - 2023年末专利数量同比增加37项，期末合计拥有授权专利247项，其中发明专利96项[37] - 2023年公司环保投入为2,288.36万元，同比微增[38] - 截至2024年3月末，在建项目待投资规模大，可转债赎回及回售未转股时或面临资金支出压力[11] - 截至2024年3月31日，富淼转债累计2000元已转股，转股数量99股，占转股前公司已发行股份总额122150000股的0.0001%[21] - 截至2024年3月末，可转换公司债募集资金已使用2.32亿元，在建募投项目总投资规模2.56亿元，尚需投资2.09亿元[22] - 年产3.3万吨水处理及工业水过程专用化学品及其配套1.6万吨单体扩建项目和950套/年分离膜设备制造项目已完成试生产[22] - 2023年园区开工率下降，蒸汽与氢气销售数量分别下降15.80%与6.12%；2024年1 - 3月氢气及电销量同比分别增长12.89%与2.57%，蒸汽销量同比下降1.77%[45] - 2024年1 - 3月公司期间费用0.48亿元，期间费用率13.34%[54] - 截至2024年3月末公司获银行授信16.60亿元，未使用授信16.01亿元，融资成本2.73% - 3.50%[55] - 2023年末公司短期与长期借款中信用借款占比80.00%[55] - 2024年3月末公司货币资金4.26亿元较2023年末增长32.59%，交易性金融资产1.57亿元较2023年末下降43.99%[56][58] - 2023年公司存货周转天数47.44天，应收账款周转天数69.38天[59] - 2024年1 - 3月公司存货周转天数49.01天，应收账款周转天数72.57天[59] - 截至2023年末公司受限资产0.53亿元，占总资产比重2.15%，占净资产比重3.38%[59] - 2023年末公司流动负债中短期借款信用借款0.30亿元[60] - 2023年以来公司负债规模微降，资产负债率持续小幅下降[60] - 2024年3月末负债总额8.77亿元，资产负债率35.95%[62] - 2024年3月末总有息债务4.44亿元，短期有息债务占比13.84%，在总负债中占比50.61%[64] - 2023年末期末现金及现金等价物对短期有息债务覆盖倍数为7.85，2024年3月末为6.93[64] - 2023年末所有者权益15.82亿元，净资产复合增长率6.53%，2024年3月末为15.63亿元，库存股较2023年末增长61.98%[67] - 2023年EBITDA对利息保障倍数由48.07下滑至3.20倍，经营性净现金流利息保障倍数由30.54下滑至2.55倍[68] - 2023年经营性现金流净流入1.02亿元，投资性现金流净流出3.51亿元，筹资性现金流净流出1.02亿元[70] - 2024年1 - 3月经营性现金流净流入0.38亿元，投资性现金流净流入0.87亿元，筹资性现金流净流出0.21亿元[70] - 2023年获得计入当期损益的政府补助0.11亿元[71] - 截至2024年3月末无对外担保，未决诉讼255.84万元[67]