公司运营受疫情影响情况 - 公司运营受新冠疫情影响，商业和公务航空旅行显著下降，业务航空6、7月有复苏迹象[180] 公司人员行动 - 公司实施人员行动，5月4日起约54%员工被暂时停职，7月30日宣布裁员约14%，未停职员工减薪，董事会成员薪酬在2020年最后三个季度降低30%[182] - 2020年公司采取人员行动，约54%员工休假、约14%员工裁员[287] 公司费用管理措施 - 公司采取费用管理措施，包括与供应商重新协商条款、推迟资本设备采购、延迟飞机设备安装、减少营销等非必要支出、与航空公司合作伙伴重新协商条款[183] 公司信贷与借款情况 - 2020年3月公司从ABL信贷安排提取2200万美元，第二季度偿还500万美元，截至6月30日，有1700万美元未偿还，可借款不足100万美元[184] - 公司申请8100万美元赠款和1.5亿美元贷款，认为可能不符合贷款资格[184] - 2020年3月公司从ABL信贷安排提取2200万美元，截至6月30日有1700万美元未偿还[288] - 2020年4月公司申请8100万美元赠款和1.5亿美元贷款，认为可能不符合贷款条件[286] 商业航空北美地区业务数据 - 截至2020年6月30日，商业航空北美地区期末在线飞机数量为2455架，2019年为2443架[189] - 截至2020年6月30日，商业航空北美地区卫星和ATG飞机数量分别为924架和1531架，2019年分别为777架和1666架[189] - 2020年第二季度，商业航空北美地区飞机当量总数平均为2562架，2019年为2480架；上半年平均为2558架，2019年为2500架[189] - 2020年第二季度，商业航空北美地区每架飞机当量的年化月服务净收入为3.7万美元，2019年为13.6万美元；上半年为6.8万美元，2019年为13.1万美元[189] 公司整体财务状况评估 - 公司认为当前计划下，现金及现金等价物和经营活动现金流至少未来十二个月可满足运营义务[185] 商业飞机业务数据 - 截至2020年6月30日，商业飞机在线数量为842架，2019年同期为691架；飞机当量平均为734架，2019年同期为619架；净年化ARPA为2.5万美元，2019年同期为13.5万美元[190] 卫星和ATG飞机业务数据 - 截至2020年6月30日，卫星飞机在线数量为4704架，2019年同期为5099架；ATG飞机在线数量为5399架，2019年同期为5462架[192] - 2020年，卫星飞机平均月服务收入为185美元，2019年为249美元；ATG飞机平均月服务收入为2570美元，2019年为3091美元[192] - 2020年，卫星设备销售数量为67台，2019年为78台；ATG设备销售数量为100台，2019年为186台[192] - 2020年，卫星设备平均每台销售收入为5.3万美元，2019年为4.9万美元；ATG设备平均每台销售收入为6.9万美元，2019年为6.6万美元[192] 公司资产减值情况 - 2020年第一季度，公司对与三份航空协议相关的资产组进行减值测试，记录减值费用4640万美元；截至2020年6月30日，因三家航空公司合作伙伴破产，记录100万美元的长期资产减值费用[204] 公司财务核算准则 - 公司认为与收入确认、长期资产、无限期无形资产和基于股票的薪酬相关的假设和估计，对未经审计的合并财务报表影响最大[195] - 公司根据ASC 606准则核算收入，对CA - NA和CA - ROW航空合同中的每个不同商品或服务作为单独履约义务核算[196] - 公司的无限期无形资产为FCC频谱许可证，采用收益法中的Greenfield方法进行估值，截至2020年6月30日评估无减值[206][208] - 公司自2020年1月1日起采用ASC 326准则，定期评估应收账款和合同资产的预期信用损失[210] 公司信贷损失情况 - 公司因采用ASC 326记录了370万美元的非现金累计影响调整至留存收益，2020年3 - 6月和1 - 6月分别记录了510万和1190万美元的额外预计信贷损失[214] 公司总营收与利润情况 - 2020年3 - 6月和1 - 6月总营收分别为9.664亿美元和2.81115亿美元，较2019年同期的2.13685亿美元和4.13234亿美元分别下降54.8%和32.0%[219][221][222] - 2020年3 - 6月和1 - 6月运营亏损分别为5443万美元和1.0549亿美元，2019年同期运营收入分别为966.6万美元和2111.4万美元[219] - 2020年3 - 6月和1 - 6月净亏损分别为8597.9万美元和1.70757亿美元，2019年同期净亏损分别为8396.3万美元和1.00762亿美元[219] CA - NA业务营收情况 - CA - NA业务2020年3 - 6月和1 - 6月营收分别降至3000万美元和1.102亿美元，较2019年同期的1.057亿美元和2.018亿美元分别下降71.6%和45.4%[221][222][223] - CA - NA业务2020年3 - 6月和1 - 6月服务收入分别降至2550万美元和9940万美元，较2019年同期的9640万美元和1.884亿美元分别下降73.5%和47.3%[221][222][226] - CA - NA业务连接收入2020年3 - 6月和1 - 6月分别降至2180万美元和9070万美元，较2019年同期的9020万美元和1.701亿美元分别下降75.8%和46.7%[225][227] - CA - NA业务娱乐和CAS收入2020年3 - 6月和1 - 6月分别降至370万美元和860万美元，较2019年同期的620万美元和1840万美元分别下降40.2%和53.0%[225][228] - CA - NA业务设备收入2020年3 - 6月和1 - 6月分别降至450万美元和1080万美元，较2019年同期的930万美元和1340万美元分别下降51.8%和19.2%[221][222][229] BA业务营收情况 - BA业务2020年3 - 6月和1 - 6月营收分别降至5460万美元和1.256亿美元，较2019年同期的7120万美元和1.418亿美元分别下降23.3%和11.4%[221][222][232] - BA服务收入在2020年Q2和H1分别降至4400万美元和1.018亿美元，上年同期分别为5480万美元和1.08亿美元，主要受新冠疫情影响[234] ATG在线飞机数量情况 - ATG在线飞机数量截至2020年6月30日降至5399架，较2019年6月30日的5462架减少1%[234] CA - ROW业务收入情况 - CA - ROW收入在2020年Q2和H1分别降至1200万美元和4540万美元，上年同期分别为3670万美元和6960万美元，服务和设备收入均下降[237] 服务收入成本情况 - 服务收入成本方面，CA - NA、BA、CA - ROW在2020年Q2分别降至1530万美元、1020万美元、1670万美元，降幅分别为60.4%、22.4%、15.4%；H1分别降至5540万美元、2120万美元、3640万美元，降幅分别为26.2%、19.0%、5.1%[243] 设备收入成本情况 - 设备收入成本方面，CA - NA、BA、CA - ROW在2020年Q2分别降至215万美元、698万美元、625万美元，降幅分别为63.4%、40.9%、65.1%；H1分别为783万美元、1550万美元、1810万美元，CA - NA增长5.0%，BA和CA - ROW降幅分别为33.2%、47.8%[249] 工程、设计和开发费用情况 - 工程、设计和开发费用在2020年Q2和H1分别降至1540万美元和3830万美元，上年同期分别为2690万美元和5160万美元，主要因成本控制和部分项目支出减少[253] 销售和营销费用情况 - 销售和营销费用在2020年Q2和H1分别降至590万美元和1550万美元，上年同期分别为1300万美元和2530万美元，因成本控制减少人员和广告支出[255] CA - NA业务盈利情况 - CA - NA在2020年Q2亏损1060万美元，H1盈利530万美元，上年同期分别盈利3410万美元和6480万美元[259] 未分配公司成本情况 - 未分配公司成本在2020年Q2和H1分别降至620万美元和1650万美元，上年同期分别为1250万美元和2230万美元[262] 长期资产减值费用情况 - 2020年Q2和H1分别记录100万美元和4740万美元的长期资产减值费用，上年无此类费用[263] 其他（收入）费用情况 - 2020年Q2和H1其他（收入）费用分别降至3140万美元和6500万美元，较去年同期的9330万美元和1.214亿美元分别下降66.3%和46.4%[267] 利息费用与收入情况 - 预计2020年全年利息费用较2019年略有下降，主要因2022年优先担保票据赎回、2020年可转换票据部分回购和到期等，部分被新发行债务抵消[268] - 2020年Q2和H1有效所得税税率分别为(0.1)%和(0.2)%，去年同期分别为(0.4)%和(0.5)%，预计未来盈利时所得税拨备将增加[269] - 2020年Q2和H1利息收入分别为(8.1)万美元和(68.7)万美元，较去年同期的(123)万美元和(237.9)万美元分别下降93.4%和71.1%[267] - 2020年Q2和H1利息费用分别为3128万美元和6245.4万美元，较去年同期的3615万美元和6870.4万美元分别下降13.5%和9.1%[267] 调整后EBITDA情况 - 2020年Q2和H1调整后EBITDA分别为(1585.8)万美元和987.9万美元，去年同期分别为3775.3万美元和7579.4万美元[282] 自由现金流情况 - 2020年Q2和H1自由现金流分别为(5237.4)万美元和(2965.7)万美元，去年同期分别为(284.3)万美元和(3671)万美元[281] - 2020年Q2和H1无杠杆自由现金流分别为55.9万美元和2273.6万美元，去年同期分别为3618.4万美元和4733.1万美元[281] 调整后EBITDA说明 - 调整后EBITDA排除了股票薪酬费用、递延空中租赁激励摊销等项目，以突出核心业务趋势[272] 非GAAP指标说明 - 非GAAP指标有局限性，不能替代GAAP指标，如EBITDA和调整后EBITDA不反映利息、所得税和折旧摊销等[283][284] 公司现金流量情况 - 2020年上半年经营活动净现金使用为855.6万美元，上年同期为提供553.5万美元[285][291][292] - 2020年上半年投资活动净现金使用为2101.2万美元，上年同期为256.2万美元[285] - 2020年上半年融资活动净现金提供为1393万美元，上年同期使用为283.7万美元[285][295] 公司资本支出情况 - 2020年和2019年上半年资本支出分别为2110万美元和4220万美元[297] 公司采购与租赁承诺 - 公司与供应商有卫星服务、卫星系统等采购承诺[299][300] - 公司有设施和设备的租赁协议，向航空公司支付的收入分成视为或有租金[301][302] 公司赔偿和担保义务 - 公司对高管、董事及合作方有多项赔偿和担保义务，潜在赔偿金额不确定[303][305] 公司利率风险情况 - 公司收益受利率变化影响，利率变化影响现金、现金等价物和短期投资产生的利息收入[308] - 截至2020年6月30日和2019年12月31日，公司现金及现金等价物包括银行存款账户和货币市场基金的金额[308] - 公司认为利率风险极小，投资组合平均利率下降10%，会使2020年和2019年截至6月30日的三个月和六个月的利息收入减少，但金额不重大[308] 公司通胀影响情况 - 公司认为通胀目前未对经营业绩产生重大影响，但未来业务可能受通胀影响[309] 公司业务季节性情况 - 公司运营结果因航空旅行需求的季节性波动，各期间不具必然关联性[310] - 公司预计二、三季度整体客运机会大于其他季度，因夏季和假期休闲旅行增加部分抵消商务旅行减少[310] - 公司预计航空运输业务的季节性将持续，可能影响单期经营业绩[310]