公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年9月27日，公司总资产为20.61479亿美元，较2019年12月29日的7.78547亿美元增长164.8%[13] - 截至2020年9月27日，公司总负债为6.47亿美元，较2019年12月29日的8.11899亿美元下降20.3%[13] - 2020年8月29日至9月27日，公司净销售额为7937.2万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，公司毛利润为2406.7万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，公司运营亏损为117.9万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，公司税前亏损为532万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，公司净亏损为243.1万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，归属于控股股东的净亏损为11.1万美元[17] - 2020年8月29日至9月27日，综合收益为14.1万美元[17] - 截至2020年9月27日，A类普通股加权平均流通股基本股数为5936.905万股，摊薄股数为6827.193万股[17] - 2018年12月30日总亏损权益为131,316美元[19] - 2019年6月30日总亏损权益为135,844美元[19] - 2019年9月29日总亏损权益为130,497美元[19] - 2019年12月29日总亏损权益为33,352美元[19] - 2020年6月28日总亏损权益为38,221美元[19] - 2020年8月28日总亏损权益为43,810美元[19] - 2020年8月29日A类普通股数量为57,369,050股，V类普通股数量为57,765,978股[19] - 2020年9月27日A类普通股数量为59,369,050股，V类普通股数量为61,249,000股[19] - 2020年8月29日至9月27日经营活动净现金使用为27,748,000美元[21] - 2020年8月29日至9月27日投资活动净现金使用为188,501,000美元[21] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，存货分别为5716.4万美元和5089.4万美元[74] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，物业、厂房及设备净值分别为28548.1万美元和17171.7万美元[75] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，无形资产净值分别为85490.9万美元和18401.4万美元[79] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，应收票据分别为2820万美元和3400万美元，其他应收票据分别为80万美元和140万美元[81][82] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，应计费用及其他分别为6178.9万美元和4420.6万美元[83] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，可用额度分别为10180万美元和8300万美元[84] - 2020年9月27日和2019年12月29日，应付票据总额分别为3409.5万美元和3978.4万美元，长期部分分别为2618.6万美元和3180万美元[93] - 2020年8月29日至9月27日、2020年6月29日至8月28日和2019年9月29日止13周，利息费用分别为180万美元、700万美元和1260万美元[94] - 2020年9月27日，公司未完成的采购承诺总额为5300万美元，不同时期记录了采购承诺收益或损失[97] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，累计其他综合收益分别为30万美元和140万美元[120] - 公司在不同时期的有效税率不同，2020年8月29日至9月27日为54.3%，2020年6月29日至8月28日为 - 38.6%等[127] - 公司确认递延税项资产5250万美元，全额估值备抵后财务报表反映净递延税项负债2300万美元[128] - 截至2020年9月27日，公司与税收应收协议相关的负债为5140万美元[133] - 2019年9月29日止十三周和三十九周，SRS与UQF之间的租赁费用/收入分别为110万美元和330万美元[134] - 公司获授权发行10亿股A类普通股，2020年9月27日已发行和流通5936.905万股[136] - 公司获授权发行6124.9万股V类普通股，2020年9月27日全部已发行并流通[137] - 业务合并前CCH发行1583.3332万份公开认股权证和720万份私募认股权证，2020年9月27日仍未行使[138] - 业务合并时CCH出售和发行350万份远期购买股份和远期购买认股权证，收益3500万美元用于业务合并[139] - 2020年8月29日至9月27日，归属于控股股东的净亏损为11.1万美元，基本和摊薄每股收益计算中A类普通股加权平均股数分别为5936.905万股和6827.193万股[142] - 2020年8月29日至9月27日，归属于非控股股东的净亏损为230万美元[142][144] - 若没有利率互换协议，在截至2020年9月27日的13周和39周，利息费用分别会降低0.2百万美元[255] - 截至2020年9月27日和2019年12月29日，包含利率互换协议影响的加权平均利率分别为4.2%和5.8%[255] - 2020年LIBOR利率上升1%，在第三财季和前39周不会显著影响利息费用[255] - 在截至2020年9月27日的13周和39周，净坏账费用分别为0.3百万美元和0.7百万美元[256] - 在截至2019年9月29日的13周和39周，净坏账费用分别为0.2百万美元和0.2百万美元[256] - 截至2020年9月27日，潜在未来坏账准备金为0.0百万美元[256] - 截至2019年12月29日，潜在未来坏账准备金为1.4百万美元[256] 公司业务相关情况 - 公司是新兴成长型公司，可享受特定报告要求豁免，且选择不放弃延长过渡期[30][31] - 公司自1921年起通过子公司UQF从事零食生产等业务，销售渠道广泛[32] - 公司通过收购扩大生产和分销能力，产品包括多种零食[33] - 公司进行分销路线收购和销售交易，收购路线记为无形资产并进行年度减值测试[37] - 公司对商誉和无形资产进行评估和减值测试，采用特定方法处理[38][40][41] - 公司向员工和董事提供股份支付，采用不同模型确定公允价值[43] - 公司收入主要来自零食销售，通过多种渠道销售，按特定条件确认收入[44][45] - 公司贸易促销成本需管理层判断，截至2020年9月27日和2019年12月29日储备分别为1800万美元和1640万美元[46] - 公司评估收购交易类型，采用收购法核算被收购业务[47][48] - 公司购买受价格波动影响的原材料和包装材料[254] - 公司为降低大宗商品市场波动风险，与供应商签订远期采购协议[254] - 公司为管理利率风险，选择性签订利率互换协议[255] 公司收购相关情况 - 公司收购Utz Brands Holdings, LLC，交易于2020年8月28日完成，总企业价值为18.60647亿美元，其中总现金对价1.99161亿美元，TRA义务5139.3万美元，替换奖励1117.5万美元，留存受限单位5406.7万美元，非控股权益8.96701亿美元，承担净债务6.4815亿美元[55][58] - 收购中获得资产的暂定公允价值为13.82182亿美元，包括现金及现金等价物1371.3万美元、应收账款净额1.19339亿美元等；承担负债的暂定公允价值为1.8587亿美元，包括应付账款4953.1万美元、应计费用7808.2万美元等；净可辨认资产为11.96312亿美元，商誉6.64335亿美元[63] - 收购中可辨认无形资产的暂定公允价值为8.56606亿美元，其中无限期使用的商标3.555亿美元，有限期使用的商标5600万美元，客户关系4.265亿美元等，不同资产有不同的摊销年限[64] - 收购中公司需按TRA向持续成员支付85%的适用现金节省（若有），该或有付款在交易完成时的公允价值为5140万美元，已记录为非流动应计费用[55][59] - 2020年6月28日至8月28日和2019年12月30日至8月28日，UBH的前身财务报表分别包含1800万美元和2500万美元的交易成本；交易完成前，CCH产生了1340万美元与业务合并相关的交易成本[65] - 若业务合并于2019年1月1日发生，2020年第13周和第39周的预计净销售额分别为2.48028亿美元和7.18034亿美元，2019年同期分别为2.31341亿美元和6.53311亿美元[67] - 2019年11月19日公司签订协议收购Kitchen Cooked，12月30日完成收购，现金支付690万美元，记录200万美元递延付款义务[68][69] - Kitchen Cooked收购日资产公允价值606.6万美元，负债118万美元，净可辨认资产488.6万美元，商誉406万美元[70] - 假设2019财年初完成收购，2019年截至9月29日的13周和39周，预估净销售额分别为222.4万美元和631.4万美元，预估净收入（亏损）分别为2.2万美元和 - 2.5万美元[73] - 2020财年第一季度，公司收购Kitchen Cooked和知识产权，递延购买价格分别为200万美元和50万美元[92] - 2020年11月2日，公司子公司UQF以不到1000万美元收购H.K. Anderson业务的某些资产[145] 公司金融工具及协议相关情况 - 2017年11月21日公司签订1亿美元资产抵押循环信贷协议，2020年4月1日修订，额度增至1.16亿美元，到期日延至2024年8月22日，截至2020年9月27日和2019年12月29日无未偿还金额[84] - 2017年11月21日，公司签订第一留置权定期贷款信贷协议，本金5.35亿美元，第二留置权定期贷款信贷协议，本金1.25亿美元[86] - 第一留置权定期贷款自2018年3月起每季度支付本金130万美元，2020年8月28日提前还款1.116亿美元，2020年9月27日和2019年9月29日利率分别为3.70%和5.60%[87] - 2019年10月1日，公司用出售优先股和普通股所得款项偿还第二留置权定期贷款，总还款额1.263亿美元，提前还款损失约430万美元[89] - 2019年10月21日，公司签订高级有担保第一留置权浮动利率票据，本金1.25亿美元，2020年8月28日还款1.288亿美元，含提前终止费250万美元和应计利息130万美元[90] - 2019年9月6日，公司签订利率互换合同，名义金额2.5亿美元，固定利率1.339%，2020年9月27日，对冲的长期债务有效固定利率为4.2%[96] 公司股权激励相关情况 - 2020年8月，公司2020综合股权激励计划获批准，预留950万股A类普通股用于发行[102][103] - 2018 LTIP幻影单位转换为2020 LTIP RSUs，最多可结算为1,479,445股A类普通股，被替换幻影单位公允价值在交易完成时约为1120万美元，2020 LTIP RSUs公允价值超出部分约为1390万美元[105] - 2020年8月29日至9月27日，公司授予128,935份初始授予RSUs，授予日公允价值为每份18.40美元，未确认薪酬费用为230万美元，预计在2.3年加权平均期间确认[107] - 2020年8月29日至9月27日，公司授予140,076份PSUs，加权平均授予日公允价值为每份23.67美元，截至9月27日，未确认薪酬成本为320万美元，将在2.8年加权平均期间确认[109] - 公司于2020年8月28日授予286,268份股票期权，行使价格为16.34美元，每份期权公允价值为7.38美元，截至9月27日，未确认薪酬成本为170万美元，将在2.8年加权平均期间确认[110][111][112] - UBH对2018 LTIP归属幻影单位的估计公允价值储备在2019年12月29日为1440万美元，在2020年8月28日交易完成日为1120万美元[113] 公司风险储备及担保相关情况 - 公司因销售和使用税审计预留130万美元以支付评估费用，截至2020年9月27日和2019年12月29日未变[115] - 公司对不同银行向IOs提供的贷款提供部分担保，如Cadence Bank