发行情况 - 发行价格为17.86元/股，不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%及最近一期末经审计的每股净资产值[8][38][66] - 发行股票数量不超过225,083,986股，未超发行前总股本30%[9][40][67][68] - 募集资金总额不超402,000.00万元，拟投12英寸集成电路生产线项目400,000.00万元和补充流动资金2,000.00万元[10][41][42][79] - 发行对象为北京电控，拟现金认购全部股票，构成关联交易[8] - 发行对象认购的股票自发行结束之日起36个月内不得转让[9][43][75] - 发行决议有效期为12个月，自股东大会审议通过之日起计算[13][46] - 发行方案已获公司第二届董事会第八次会议审议通过，尚需多部门批准和决定方可实施[8][53] 股权结构 - 发行前北京电控持股420,573,126股，占比34.96%，合计控制51.03%股份；发行后将直接持股645,657,112股，持股比例45.21%，合计控制58.75%股份[32][48][49][103] 项目情况 - 12英寸集成电路生产线项目计划建成后产能达5万片/月[80] - 项目技术节点涵盖28nm及以上制程，推动公司工艺由65nm向更高节点迈进[84] - 项目总投资额为330亿元，资金来源包括股东出资200亿元、债务融资130亿元[91] - 项目2024年开始建设，2025年四季度设备搬入，2026年底实现量产，2030年满产[93] - 项目达产年（2031年）收入预计83.40亿元[95] - 项目计算期（2027年至2038年）平均税后利润为66,014万元，销售利润率为9.51%，总投资利润率2.21%[95] 业绩数据 - 2023年合并报表中归属于上市公司股东的净利润为45229.25万元，现金分红金额（含税）为4796.42万元，现金分红占比10.60%[145] - 2022年合并报表中归属于上市公司股东的净利润为46212.58万元，无现金分红[145] - 2021年合并报表中归属于上市公司股东的净利润为55044.50万元，无现金分红[145] - 2024年1 - 6月归属于上市公司股东的净利润为 - 1,513.40万元，扣非后为 - 7,354.30万元[164] - 2024年度归属于上市公司股东的净利润模拟测算为 - 3,026.80万元，扣非后为 - 14,708.60万元[164] 未来展望 - 短期内公司每股收益可能将被摊薄，中长期有利于扩大经营规模、提升盈利能力[108] - 发行完成后，公司筹资、投资、经营活动现金流量将有所增加，整体现金流情况将进一步优化[109] 研发情况 - 截至2024年6月30日，公司拥有研发人员565名，占员工总数比例为28.04%[173] - 公司拟加大研发投入，引入高层次人才，扩充研发团队规模[173] 风险提示 - 行业周期性及宏观环境因素或影响公司经营业绩[114][115] - 公司客户相对集中，主要客户经营变化可能导致订单下降[116] - 公司主要原材料供应商集中度较高，供应问题或影响盈利能力[117] - 公司核心技术若泄密，可能导致市场竞争力下降[118] - 公司毛利率受业务结构、原材料成本等因素影响，存在波动风险[119][120] - 公司报告期内应收账款账面余额相对较高，存在坏账损失风险[121] - 公司存货周转率低于同行业可比公司，存货管理不善或影响经营业绩[122] - 本次发行后，公司可能面临每股收益和净资产收益率摊薄风险[123] - 本次向特定对象发行股票需多项审批，结果存在不确定性[130] 分红政策 - 除特殊情况外，公司每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的10%[135] - 未来三年（2024 - 2026年）原则上每年进行一次利润分配，董事会可提议中期分红[150][151][152] - 现金分红不少于当年可分配利润的10%，弥补亏损后亦同[153] - 调整利润分配政策需经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过[157]