业务目的与范围 - 套期保值业务以规避原材料及产品价格波动风险为目的，不得投机套利[3] - 应在中国境内期货交易所进行场内交易，品种限于与生产经营相关产品[3] - 套期保值数量原则上不超实际现货交易量，持仓时间与现货保值计价期匹配[5] - 业务包括对现货库存、固定/浮动价格购销合同、预期采购量或产量等进行套期保值[6] 决策与执行 - 期货套期保值领导小组为决策机构，负责制订计划、审批方案、监督管理等[9] - 执行组负责市场分析、编制方案、执行指令等，风控组负责监督操作、控制风险等[10][11] 审议规则 - 预计动用保证金和权利金上限占公司最近一期经审计净利润50％以上且超500万元，或预计任一交易日最高合约价值占公司最近一期经审计净资产50％以上且超5000万元，需提交股东大会审议[14] - 可对未来12个月内套期保值业务范围、额度及期限进行预计并审议，期限内金额不超已审议额度[14] - 与关联人之间的套期保值业务需提交股东大会审议，期限内投资金额不超审批额度[14] 业务管理 - 做好信息隔离，相关人员须遵守保密制度，不得泄露套期保值相关信息[19] - 开展业务前需慎重选择经纪公司等并合理设置组织机构和安排人员[21] - 内审部应定期或不定期检查套期保值业务[21] - 领导小组按不同月份实际生产能力确定和控制当期套期保值量[21] - 操作人员在多种情况发生时应立即向公司期货领导小组报告[21] - 合理计划和安排使用保证金并合理选择保值月份[22] - 操作人员应定期向领导小组提交套期保值业务报告[24] - 操作人员每次交易后需向领导小组报告相关情况[25] 信息披露 - 进行期货套期保值业务应按深交所规则及时履行信息披露义务[27] - 指定的期货交易已确认损益及浮动亏损金额每达到公司最近一年经审计的归属于上市公司股东净利润的10%且绝对金额超过一千万元人民币时应及时披露[27] 责任承担 - 越权操作者对交易风险或损失承担个人责任[29]