募集资金 - 向特定对象发行股票募集资金总额不超16.5亿元[3] - 年产25GW组串式光伏逆变器产业化建设项目拟用募集资金8.9亿元[4] - 年产15GW储能变流器产业化建设项目拟用募集资金6.1亿元[4] - 补充流动资金项目拟用募集资金1.5亿元[4] 行业数据 - 2013 - 2023年全球新增装机十年复合增长率为27.73%，2023年达444GW，同比增长76%[5] - 我国风光合计装机占全国发电装机容量比由2012年的5.7%提升至2024年的42.03%[7] - 我国居民和第三产业用电量占比由2012年的24%提升至2024年的33.79%[8] - 全球新型储能新增装机由2018年的3.7GW提升至2023年的45.6GW，年化复合增长率65.25%[11] - 2024年中国新型储能新增投运43.7GW/109.8GWh，同比增长103%/136%[12] - 2023年全球光伏新增装机预计达444GW，2024年有望达489GW，到2030年有望达842GW，未来长期增速10 - 15%[18] - 2023年我国光伏新增装机216.88GW，同比增长147.45%，累计光伏并网装机容量达608.92GW，2024、2025年预计新增装机量分别为250GW、270GW[18][19] - 组串式逆变器全球占比从2016年的32%提升至2023年的79%，我国从2018年的60.4%增长至2023年的80%[20] - 2023年全球电化学储能新增装机规模91.3GW，是2022年同期近两倍，锂离子电池年增长率超100%[33] - 2023年中国新型储能新增装机21.5GW/46.6GWh，累计装机规模34.5GW/74.5GWh，功率和能量规模同比增长均超150%[34] - 我国锂电储能占比从2022年的94%增长到2023年的97%[34] - 保守场景下，预计2030年我国新型储能累计装机规模达240.5GW，2025 - 2030年复合年均增长率为22.2%[34] - 理想场景下，预计2030年我国新型储能累计装机规模达326.2GW，2024 - 2030年复合年均增长率为28.7%[34] 公司业绩 - 2021 - 2024年1 - 9月，公司分别实现营业收入109237.43万元、233854.18万元、493266.31万元、306905.68万元，最近三年年均复合增长率112.50%[47] - 2023年公司储能PCS及系统集成业务销售收入19.27亿元，比上年增长88.62%[35] 项目情况 - 年产25GW组串式光伏逆变器产业化建设项目总投资129,592.91万元，拟投入募集资金89,000.00万元[17] - 项目计划建筑面积112,000.00㎡，建设期2年，建成后新增年产分布式光伏逆器15GW、大组串式光伏逆变器10GW的生产能力[17] - 项目税后投资内部收益率为23.03%，税后投资回收期为7.23年（含建设期）[29] - 年产15GW储能变流器产业化建设项目总投资89,497.88万元，本次募集资金拟投入61,000.00万元[31] - 项目建设期2年，税后投资内部收益率31.41%，税后投资回收期6.17年（含建设期）[42][43] - 项目于2025年1月21日取得《江苏省投资项目备案证》，环评审批手续尚在办理[44] 公司现状 - 截至2024年9月末，公司总资产743161.99万元，总负债538658.44万元，资产负债率72.48%[46] - 2024年9月末，公司短期借款合计150512.94万元[46] - 公司现有产能为已投产IPO募投项目产能（0.5GW储能双向变流器、0.3GWh储能集成系统）及未投产可转债募投项目规划产能（5GW储能变流器、3GWh储能集成系统）[35] 公司荣誉与合作 - 公司先后荣获“高新技术企业”等荣誉，建有博士后科研工作站等[24] - 公司参与制订《光伏并网逆变器技术规范》等多项行业、团体标准[24] - 公司与中核集团等国内发电集团及多个国家光伏开发商建立合作关系[25] 公司排名与技术 - 公司在中国储能PCS提供商2021、2022年度国内市场储能PCS出货量排名中连续两年位列第一[40] - 2023年度，公司在中国企业国内储能第三方大功率PCS 215kW以上出货量排名第一[40] - 公司逆变器最大效率已达到99%以上[23] - 公司组串式逆变器可提供3 - 350kW全功率段产品，分布式领域完成3 - 125kW全功率段产品开发及认证并规模化销售[23] - 公司领先的储能变流器技术方案为200kW组串式[39] 发行影响与意义 - 向特定对象发行募集资金到位后公司总资产与净资产相应增加[53] - 短期内公司净资产收益率及每股收益或将有所下降[53] - 长期来看项目投产后公司销售收入和营业利润将实现稳步增长[53] - 本次发行符合行业发展趋势及公司战略需求[53] - 本次募投项目实施是公司增强竞争力、持续发展的重要战略措施[53] - 本次发行符合公司及全体股东的利益[53][54] - 本次发行募集资金是必要且可行的[54]