各业务线占公司合并净销售额比例 - 美国印刷及相关服务业务在2024和2023年分别占公司合并净销售额的约87%和86%[222] - 国际业务在2024和2023年分别占公司合并净销售额的约13%和14%[223] 公司债务减少情况 - 2024年公司合并债务和融资租赁义务减少1.435亿美元[232] - 2024年经营活动提供现金1.129亿美元用于减少债务[232] - 2024年出售财产、厂房和设备所得款项4910万美元用于减少债务[232] - 2024年现金及现金等价物减少2370万美元用于减少债务[232] - 2024年出售投资所得款项2220万美元用于减少债务[232] 抵消债务减少因素 - 2024年购买财产、厂房和设备支出5720万美元部分抵消债务减少[232] - 2024年支付现金股息940万美元部分抵消债务减少[232] 美国邮政服务绩效目标变化 - 2025年美国邮政部分服务绩效目标降低，如一类信件3 - 5天准时送达目标从90%降至80%[240] 公司财务关键指标变化（总净销售额、销售成本等） - 2024年总净销售额为26.722亿美元，较2023年的29.577亿美元减少2.855亿美元，降幅9.7%[251] - 2024年总销售成本为20.922亿美元，较2023年的23.812亿美元减少2.89亿美元，降幅12.1%[251] - 2024年经营收入为1920万美元，较2023年的2570万美元减少650万美元，降幅25.3%[251] - 2024年净亏损5090万美元，较2023年的5540万美元有所收窄[247] - 2024年每股摊薄亏损1.07美元，较2023年的1.14美元有所减少[247] - 2024年重组、减值和交易相关费用净额增至1.015亿美元，较2023年增加2400万美元，增幅31.0%[247][249][251][259] - 2024年利息费用降至6450万美元，较2023年减少550万美元[249] - 2024年净养老金收入降至80万美元，较2023年减少90万美元[249] - 2024年所得税费用减少600万美元[250] - 2024年EBITDA为1.225亿美元，占净销售额4.6%，较2023年的1.562亿美元（占比5.3%）减少3370万美元[261] - 2024年净亏损5090万美元，2023年为5540万美元，2024年利息费用6450万美元、所得税费用640万美元、折旧和摊销1.025亿美元[264] - 2024年总净销售额为26.722亿美元，较2023年的29.577亿美元下降约9.65%[367] - 2024年净亏损为5090万美元，较2023年的5540万美元有所收窄，降幅约8.12%[367] - 2024年基本和摊薄后每股亏损为1.07美元，2023年为1.14美元[367] - 2024年总综合亏损为6450万美元，2023年为4470万美元[370] - 截至2024年12月31日，总资产为129.9亿美元，较2023年的150.97亿美元下降约13.96%[373] - 截至2024年12月31日，总负债为124.91亿美元，较2023年的139.02亿美元下降约10.15%[373] - 2023年1月1日股东权益为17.29亿美元，2023年12月31日为11.95亿美元，2024年12月31日为4.99亿美元[379] - 2023年净亏损5.54亿美元，2024年净亏损5.09亿美元[379] - 2023年外汇交易收益4400万美元，2024年外汇交易损失6400万美元[385] - 2024年和2023年研发成本分别为3200万美元和3100万美元[396] 美国印刷及相关服务业务数据关键指标变化 - 美国印刷及相关服务业务2024年产品销售减少1.747亿美元（9.0%），服务销售减少5010万美元（8.3%），经营收入增加5620万美元（99.3%），经营利润率从2.2%增至4.8% [266] - 美国印刷及相关服务业务重组、减值和交易相关费用净额2024年为4280万美元，较2023年的6630万美元减少2350万美元（35.4%）[266] 国际业务数据关键指标变化 - 国际业务2024年产品销售减少6020万美元（15.7%），服务销售减少50万美元（2.6%），经营亏损4570万美元，较2023年的经营收入1830万美元减少6400万美元[266] - 国际业务重组、减值和交易相关费用净额2024年为6190万美元，较2023年的960万美元增加5230万美元[266] 公司业务数据关键指标变化 - 公司业务2024年经营费用为4790万美元，较2023年的4920万美元减少130万美元（2.6%）[266] - 公司业务重组、减值和交易相关费用净额2024年为 - 320万美元，较2023年的160万美元减少480万美元[266] 公司流动性及资金需求情况 - 截至2024年12月31日，公司总流动性为3.281亿美元，包括2.989亿美元未使用的循环信贷额度和2920万美元现金及现金等价物[283] - 公司认为未来经营活动现金流、当前流动性和资本资源足以满足未来12个月及以后的运营、偿债和养老金需求[284] 公司现金流量情况 - 2024年经营活动提供的净现金为1.129亿美元，较2023年的1.476亿美元减少3470万美元[285] - 2024年投资活动提供的净现金为1270万美元，较2023年使用的4640万美元增加5910万美元[286] - 2024年融资活动使用的净现金为1.491亿美元，较2023年的7360万美元增加7550万美元[287] - 2024年自由现金流为5570万美元，较2023年的7680万美元减少2110万美元[291] - 2024年经营活动提供的净现金为1.129亿美元，较2023年的1.476亿美元下降约23.49%[376] - 2024年投资活动提供的净现金为1270万美元，2023年使用的净现金为4640万美元[376] - 2024年融资活动使用的净现金为1.491亿美元，较2023年的7360万美元增加约102.58%[376] - 2024年现金及现金等价物净减少2370万美元，2023年净增加2770万美元[376] 公司债务杠杆比率变化 - 2024年12月31日债务杠杆比率降至1.56倍，较2023年的2.01倍下降0.45倍[296][298] 高级担保信贷安排情况 - 2024年1月4日，高级担保信贷安排的定期贷款A增加2500万美元本金[300] - 2024年10月18日，高级担保信贷安排的循环信贷额度从3.425亿美元降至3.246亿美元[301] - 截至2024年12月31日，高级担保信贷安排的循环信贷额度无未偿还余额，定期贷款A未偿还余额为3.608亿美元[303] - 2024年12月31日，定期贷款A未偿还余额为3.608亿美元，循环信贷安排无未偿还余额[331] 公司债务偿还情况 - 2024年11月25日，公司偿还150万美元主票据及担保协议的未偿本金余额[305] 公司杠杆比率及利息覆盖率情况 - 截至2024年12月31日，公司总杠杆比率为1.68，高级担保杠杆比率为1.57，利息覆盖率为4.18 [307] - 截至2024年12月31日，公司总杠杆比率为1.68:1，高级担保杠杆比率和总净杠杆比率均为1.57:1，不受相关支付限制[311] 公司股票回购计划情况 - 2018年7月30日公司董事会授权最高1亿美元A类普通股回购计划，截至2024年12月31日，剩余7750万美元授权回购额度[312] 公司资产减值费用情况 - 2024年和2023年公司分别确认3330万美元和2110万美元的财产、厂房和设备及使用权资产减值费用[326] 公司工人赔偿相关情况 - 公司对超过80万美元的个别工人赔偿索赔购买保险，截至2024年12月31日，工人赔偿净储备金为2400万美元[328] - 2024年12月31日，公司工人赔偿索赔的应计负债为3130万美元[354] - 公司为超过80万美元的个别工伤赔偿索赔购买保险，截至2024年12月31日，工伤赔偿净储备金为2400万美元，其中560万美元计入其他流动负债，2570万美元计入其他长期负债，扣除计入其他长期资产的730万美元[408] - 截至2023年12月31日，公司工伤赔偿净储备金为2870万美元，其中670万美元计入其他流动负债，3100万美元计入其他长期负债，扣除计入其他长期资产的900万美元[408] 公司收入确认政策 - 公司对预印和其他服务在服务完成并获客户接受时确认收入，印刷收入在发货时确认[317][318] 公司付款条款政策 - 公司通常提供30天净付款标准条款，不提供超过一年的延期付款条款[320] 公司交易价格评估政策 - 公司在评估交易价格时分析所有适用可变对价和非现金对价，并进行约束分析[321] 公司债务分类及利率情况 - 2024年12月31日，公司将2亿美元可变利率债务归类为固定利率债务，可变利率债务未偿还余额为1.654亿美元，加权平均利率7.9%，固定利率债务和融资租赁未偿还余额为2.138亿美元，加权平均利率7.6%[331] 市场利率变动对公司债务公允价值影响 - 市场利率假设变动10%，2024年12月31日浮动利率债务公允价值将变动约140万美元，固定利率债务公允价值将变动约20万美元[331] 公司外汇折算风险情况 - 2024年12月31日，公司外国子公司面临外汇折算风险的净流动资产为8290万美元，假设外汇汇率不利变动10%，净流动资产将减少约830万美元[333] 公司信用损失准备金情况 - 截至2024年12月31日，公司已建立2150万美元的信用损失准备金[337] 公司最大客户占比情况 - 2024年全年，公司最大客户占净销售额比例低于5%[338] - 2024年和2023年无单一客户占公司合并净销售额或合并应收账款的比例超过5%[397] 审计师对公司财务报表及内部控制评价 - 审计师认为公司2024年和2023年合并财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况、经营成果和现金流量[348] - 审计师认为截至2024年12月31日，公司在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制[358] 原材料价格变动对公司影响 - 公司认为纸张和其他原材料价格假设变动10%，不会对合并年度经营成果或现金流量产生重大直接影响[345] 公司股息及股权相关情况 - 2024年宣布每股0.20美元的现金股息，共计1.03亿美元[379] - 2023年库存股购买金额为1.26亿美元，2024年为2100万美元[379] - 2023年股票薪酬为5600万美元，2024年为7300万美元[379] 公司风险管理政策 - 公司使用衍生金融工具对冲利率、商品和外汇风险，不进行投机或杠杆交易[392] 公司所得税核算政策 - 公司按资产和负债法核算所得税，递延税项资产和负债根据财务报表与税基差异，按预计差异转回年度的法定税率计量[409] 公司递延税项资产估值政策 - 公司记录净递延税项资产，若认为无法全部实现则建立或增加估值备抵，反之则调整减少估值备抵[410] 公司税务审计及确认政策 - 公司定期接受国内外税务机关审计，审计可能导致额外税款、罚款和利息，公司按更可能持续的原则确认税务状况[411] 公司全球税务拨备政策 - 公司确定全球税务拨备及相关税项资产和负债需重大判断，应用不确定税务状况会计指引确定应确认的税务利益[414] 公司养老金计划情况 - 公司在2010年收购World Color Press时承担了某些冻结的资金不足的既定福利养老金计划，养老金计划成本通过精算方法确定并通过供款提供资金[415] - 2024年12月31日净养老金和多雇主养老金计划（MEPPs）资金不足义务从2023年的6340万美元降至5560万美元，减少780万美元[309] - 2024年养老金折现率从5.11%升至5.55%，增加1640万美元利息成本[309] - 2024年养老金计划资产实际收益为560万美元，收益率2.99%，低于6.30%的预期长期回报率[309] 公司MEPPs计划调整情况 - 公司因MEPPs资金严重不足而退出所有重要MEPPs，用公司赞助的“现收现付”既定供款计划取代工会赞助的“未来支付承诺”既定福利计划，并记录了退出负债[416] 公司股票奖励薪酬费用政策 - 公司按授予时工具的公允价值在归属期内确认向员工和董事授予的所有基于股票的奖励的薪酬费用[417] 公司资产使用寿命估计 - 建筑物的估计使用寿命为10 - 40年，机器设备为3 - 15年，其他为3 - 10年[403]