公司面临的风险 - 假设2024年12月31日外汇汇率相对美元升值或贬值10%，对公司净亏损影响不大[340] - 公司现金及现金等价物包括现金、货币市场账户和存单，不受利率波动影响，无利率风险[336] - 公司在一家或多家美国金融机构持有的现金及现金等价物超过联邦保险限额，存在信用风险[337] - 公司有以外币计价的收入和运营费用，存在外汇风险，国际业务增长会加大该风险，目前未进行外汇套期保值[338][339] - 公司普通股面值为每股0.001美元，上限看涨交易可能影响其价值并带来交易对手风险[19] - 公司面临多种风险，如iDose TR未获商业成功、经济下滑、供应链中断等[19] 审计相关情况 - 独立注册会计师事务所认为公司合并财务报表在所有重大方面公允反映了财务状况、经营成果和现金流量[343] - 注册会计师事务所对公司截至2024年12月31日的财务报告内部控制发表了无保留意见[344] - 审计公司净销售额具有挑战性，特别是评估客户折扣和激励计划的分类、完整性和计量[348][350] - 注册会计师事务所通过多种程序解决了客户折扣和激励计划审计问题，包括测试控制有效性、询问销售代表等[350][351] 财务数据关键指标变化 - 2024年末总资产为974,756千美元，较2023年末的940,414千美元增长约3.65%[353] - 2024年净销售额为383,481千美元，较2023年的314,711千美元增长约21.85%[354] - 2024年净亏损为146,372千美元，较2023年的134,661千美元亏损扩大约8.7%[354] - 2024年基本和摊薄后每股净亏损为2.77美元，2023年为2.78美元[354] - 2024年末总负债为207,825千美元，较2023年末的478,648千美元减少约56.58%[353] - 2024年末股东权益为766,931千美元，较2023年末的461,766千美元增长约66.09%[353] - 2024年综合亏损为144,922千美元，2023年为130,521千美元[356] - 2024年经营活动产生的亏损为122,366千美元，2023年为128,700千美元[354] - 2024年非经营费用为23,235千美元，2023年为5,027千美元[354] - 2024年所得税费用为771千美元，2023年为934千美元[354] - 2024年公司净亏损1.464亿美元，经营活动使用现金6130万美元，截至2024年12月31日累计亏损7.454亿美元[362] - 2024年折旧为1094.9万美元，无形资产摊销为2470.1万美元[359] - 2024年投资活动提供现金4783.1万美元，融资活动提供现金9154万美元[359] - 2024年现金、现金等价物和受限现金净增加7503.6万美元，期末余额为1.74359亿美元[359] - 2024年支付员工限制性股票单位相关税款656.3万美元，支付与可转换高级票据相关款项71.2万美元[359] - 2024年、2023年和2022年12月31日，现金及现金等价物分别为169,626千美元、93,467千美元和119,525千美元 [381] - 2024年和2023年12月31日，公司应收账款的信用损失备抵分别约为110万美元和120万美元 [386] - 截至2024年12月31日，短期投资公允价值为14928.9万美元，2023年为20196.4万美元[431][433] - 2024年和2023年应收账款净额分别为6074.4万美元和3985万美元[435] - 2024年和2023年存货分别为5767.8万美元和4198.6万美元[437] - 2024年公司因产品线优化对存货等计提440万美元减值，2023年无存货减值[437] - 2024年潜在稀释性证券未纳入计算的加权平均普通股等价股份数为333.3万股，2023年为848.3万股，2022年为844万股[428] - 2024年12月31日未纳入稀释每股净亏损计算的可转换高级票据加权平均普通股等价股份数为0，2023年和2022年为512.5万股[428] - 2024年12月31日未纳入稀释每股净亏损计算的已发行股票期权加权平均普通股等价股份数为231.8万股，2023年为261.3万股，2022年为237.3万股[428] - 2024年12月31日未纳入稀释每股净亏损计算的未归属受限股票单位加权平均普通股等价股份数为101.1万股，2023年为74.3万股，2022年为93.4万股[428] - 2024年末物业和设备净值为9786.7万美元，2023年末为1.03212亿美元；2024、2023、2022年折旧和摊销费用分别为1010万美元、730万美元、660万美元[438] - 2024年末应计负债为6209.9万美元，2023年末为6057.4万美元[439] - 2024年末金融资产公允价值总计2.33884亿美元，金融负债公允价值总计1622.5万美元；2023年末金融资产公允价值总计2.65709亿美元，金融负债公允价值总计1129.4万美元[441][443] - 2024年或有对价负债从140万美元增至160万美元[447] - 2023年末可转换票据公允价值为4.44亿美元[449] - 2024年末租赁资产总计7207万美元，2023年末为7132.6万美元；2024年末租赁负债总计1.05873亿美元，2023年末为1.03197亿美元[455] - 2024年固定经营租赁成本中，销售成本为189.9万美元、研发成本为168万美元、销售及管理费用为91.3万美元；2023年对应分别为117.5万美元、190.3万美元、112.8万美元[456] - 2024年融资租赁成本中，使用权资产摊销为238.5万美元、租赁负债利息费用为427.4万美元；2023年对应分别为242.1万美元、431万美元[456] - 截至2024年末，经营租赁付款总额为5881.2万美元，融资租赁付款总额为1.18796亿美元；扣除利息后，经营租赁负债为3528.9万美元，融资租赁负债为7058.4万美元[457] - 截至2024年12月31日，经营租赁加权平均剩余租赁期限为12.9年，融资租赁为17.3年；经营租赁加权平均折现率为8.0%，融资租赁为6.0%[458] - 2024年无形资产最低补偿付款确认为520万美元，将在4年内摊销至销售成本[459] - 2024年有限寿命无形资产摊销费用在销售成本和销售、一般及行政费用中分别记录为2220万美元和250万美元[462] - 截至2024年12月31日和2023年12月31日，估计应计返利分别为800万美元和890万美元[470] - 2024年可转换票据利息费用为599.3万美元，有效利率为2.1%；2023年和2022年利息费用为927.9万美元，有效利率为3.2%[476] - 2024年末，时间型股票期权未摊销的股份支付费用为730万美元，将在约4.0年（加权平均2.4年）内确认[499] - 2024年末，业绩型股票期权未摊销的股份支付费用为30万美元，将在约不到1年（加权平均0.9年）内确认[503] - 2024年末，时间型受限股票单位未摊销的股份支付费用为6570万美元，将在约4.0年（加权平均2.6年）内确认[507] - 2024、2023、2022年授予的时间型股票期权加权平均估计授予日每股公允价值分别为50.10美元、27.07美元、25.43美元[497] - 2024、2023、2022年归属的时间型股票期权总公允价值分别为690万美元、370万美元、360万美元[498] - 2024、2023、2022年归属的时间型受限股票单位总公允价值分别为3070万美元、2500万美元、1950万美元[506] - 2024 - 2022年归属绩效RSU的已归属总公允价值分别为410万美元、440万美元和160万美元[508] - 2024 - 2022年基于股份的薪酬相关税费分别为2000万美元、530万美元和 - 50万美元[510] - 2024 - 2022年美国和外国税前亏损分别为1.45601亿美元、1.33727亿美元和0.98429亿美元[512] - 2024 - 2022年所得税拨备分别为77.1万美元、93.4万美元和76.6万美元[512] - 2024年递延所得税资产估值备抵净增加5070万美元[514] - 截至2024年12月31日，公司联邦、州和外国净运营亏损结转额分别约为5.275亿美元、4.37亿美元和65万美元[515] - 截至2024年12月31日，公司联邦和州研发税收抵免结转额分别约为4820万美元和2860万美元[516] - 2024 - 2022年公司401(k)计划供款分别约为320万美元、290万美元和250万美元[522] - 截至2024年和2023年12月31日，递延薪酬计划负债公允价值分别约为1460万美元和1130万美元[523] - 截至2024年和2023年12月31日，与阿利索工厂相关的信用证保证金分别约为450万美元和560万美元[524] 公司业务活动 - 2024年6月公司以普通股和现金回购2.3亿美元可转换高级票据，减少资产负债表上可转换票据余额2.267亿美元，确认非现金诱导费用1740万美元[365][367] - 2024年10月公司发出赎回通知，12月以100%本金赎回5750万美元可转换票据[368] - 2024年12月公司与期权交易对手达成上限期权平仓协议，收到约5320万美元[369] - 2024年3月公司发行500万美元普通股并支付约510万美元现金收购一家临床阶段生物制药公司100%股权[370] - 2024年公司开始iDose TR商业推广活动，并于2月开始有控制地商业化该产品[360] 会计政策相关 - 公司财产和设备按成本入账，折旧采用直线法，资产估计使用寿命为3至5年 [391] - 公司有限寿命无形资产包括开发技术和客户关系，按直线法在4至11年的估计使用寿命内摊销 [393] - 公司每年10月1日对商誉进行年度减值测试，2024年未发生减值 [396] - 公司确定大多数与客户的合同存在一项履约义务，即按正常交货时间交付产品，收入在控制权转移给客户时确认 [405] - 公司为某些客户提供基于销量的返利协议，返利按产出法计量进度 [407] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年青光眼产品美国销售额为19957.1万美元，国际销售额为10370.5万美元；角膜健康产品美国销售额为7052.3万美元，国际销售额为968.2万美元[464] 公司股权及期权相关 - 公司有500万股授权可发行优先股，截至2024年和2023年12月31日无优先股流通在外[428] - 2020年6月公司发行2.875亿美元可转换票据，年利率2.75%，发行所得款项为2.422亿美元[473] - 2024年6月投资者交换2.3亿美元可转换票据获得4253423股普通股，剩余5750万美元可转换票据于12月16日赎回[474] - 2020年6月公司使用3570万美元可转换票据净收益进行上限看涨期权交易，覆盖约510万股普通股[478] - 上限看涨期权交易成本3570万美元记为合并资产负债表中额外实收资本的减少[479] - 2024年12月2日公司与部分期权对手方签订协议，解除50%上限看涨期权交易，签约时确认公允价值为5390万美元的衍生资产[480] - 三天VWAP期间，衍生资产重估损失70万美元，2024年12月6日结算，公司收到5320万美元现金[482] - 截至2025年1月1日，公司为2024年股票计划预留2580万股普通股，为员工股票购买计划预留470万股普通股[489] 客户收入占比及广告费用 - 2024年、2023年和2022年，公司没有客户的收入占比超过10% [382] - 2024、2023和2022年广告费用分别约为360万美元、340万美元和250万美元[413] 公司租赁情况 - 公司租赁物业包括加州阿利索维耶霍约16万平方英尺办公大楼、加州圣克莱门特约12万平方英尺设施、马萨诸塞州伯灵顿约6万平方英尺设施及外国子公司少于3.5万平方英尺办公和仓库空间[452][454][455] - 经营租赁付款中与续租选择权相关金额为2470万美元，融资租赁付款中与续租选择权相关金额为7580万美元[458]