公司基本信息 - 公司于2003年6月30日注册成立，2003年12月境外上市，2007年1月回归境内A股上市[4] - 公司注册资本为282.65亿元，截至报告期末拥有约3.26亿份有效长期保单[4] - 公司秉持“诚实守信、专业高效、客户至上、体验一流”的服务理念[15] - 公司坚持以科技创新为先导，践行“科技国寿”发展战略[16] 公司排名情况 - 2024年《福布斯》全球企业2000强排名第116位[20] - 2024全球保险品牌价值100强排名第3位[21] 董事会会议情况 - 第八届董事会第十三次会议应出席董事11人，实际出席10人[5] 利润分配情况 - 2024年中期已派发现金股利每股0.20元，共计约56.53亿元[6] - 拟向全体股东派发2024年末期现金股利每股0.45元，共计约127.19亿元[6] - 若2024年度利润分配方案获通过，全年现金股利为每股0.65元，共计约183.72亿元[6] - 2024年全年累计派息达183.72亿元[39] - 2024年公司已向全体股东派发中期现金股利每股0.20元（含税），共计约56.53亿元；拟派发末期现金股利每股0.45元（含税），共计约127.19亿元；如方案通过，2024年全年现金股利每股0.65元（含税），共计约183.72亿元，占净利润比率为17%[193] - 最近三个会计年度累计现金分红金额（含税）443.76亿元，年均归属于母公司股东的净利润金额533.76亿元，现金分红比例83%[197] - 公司利润分配优先采用现金分红方式，最近三年以现金方式累计分配的利润应不少于最近三年年均可分配利润的30%[198] - 本年度利润分配方案不实施资本公积转增股本[195] 2024年整体财务关键指标 - 2024年总保费671,457百万元，总资产6,769,546百万元，综合偿付能力充足率207.76%，归属于母公司股东的净利润106,935百万元，内含价值509,675百万元，一年新业务价值6,611,071百万元[23] - 2024年营业收入528,567百万元，较2023年增长30.5%；营业利润115,600百万元，较2023年增长120.8%；利润总额115,213百万元，较2023年增长121.6%[27] - 2024年归属于母公司股东的净利润106,935百万元，较2023年增长108.9%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润107,122百万元，较2023年增长108.6%[27] - 2024年经营活动产生的现金流量净额较2023年下降1.4%；资产总计6,769,546百万元，较2023年增长19.7%；负债合计6,248,298百万元，较2023年增长17.5%[27] - 2024年投资资产6,611,071百万元，较2023年增长22.1%；保险合同负债5,825,026百万元，较2023年增长19.9%；归属于母公司股东的股东权益509,675百万元，较2023年增长55.5%[27] - 2024年每股收益（基本与稀释）3.78元/股，较2023年增长108.9%；扣除非经常性损益后的基本每股收益3.79元/股，较2023年增长108.6%[27] - 2024年加权平均净资产收益率21.59%，较2023年增加6.84个百分点；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率21.63%，较2023年增加6.82个百分点[27] - 2024年资产负债比率92.30%，较2023年下降1.73个百分点；总投资收益率5.50%，较2023年增加2.93个百分点[27] - 2024年末总资产达6.77万亿元，投资资产达6.61万亿元，总保费达6714.57亿元，内含价值超1.4万亿元，归属于母公司股东的净利润达1069.35亿元[39] - 2024年货币资金为86,519，较2023年的150,520下降42.5%；卖出回购金融资产款为151,564，较2023年的216,704下降30.1%；归属于母公司股东的股东权益为509,675，较2023年的327,784增长55.5%[36] - 2024年承保财务损益为209,952，较2023年的127,426增长64.8%；所得税费用为6,273，2023年为 - 719；归属于母公司股东的净利润为106,935，较2023年的51,184增长108.9%[36] - 2024年一年新业务价值同比上升24.3%，实现总投资收益3082.51亿元，总投资收益率达5.50%[42] - 2024年公司总保费达6714.57亿元，同比增长4.7% [48] - 2024年总投资收益达3082.51亿元，归属于母公司股东的净利润达1069.35亿元，同比大幅增长108.9% [48] - 2024年首年期交保费达1190.77亿元，十年期及以上首年期交保费为566.03亿元，同比上升14.3%，占首年期交保费比重同比提升3.54个百分点 [49] - 续期保费同比增长6.2%，14个月保单持续率达91.60%，同比提升1.20个百分点 [49] - 截至报告期末，公司总资产、投资资产分别达6.77万亿元和6.61万亿元，归属于母公司股东的股东权益达5096.75亿元，同比大幅增长55.5% [50] - 2024年保险服务收入为208.161亿元，较2023年下降2.0% [93] - 2024年保险服务费用为180.544亿元，较2023年增长20.1% [95] - 2024年承保财务损益为209.952亿元，较2023年增长64.8% [98] - 截至2024年12月31日，公司投资资产达6611.071亿元，固定到期日金融资产占比74.29%，权益类金融资产占比19.19% [82] - 2024年公司总投资收益为308.251亿元，总投资收益率为5.50%；净投资收益为195.674亿元，净投资收益率为3.47% [85][87] - 2022 - 2024年公司平均净投资收益率为3.75%，平均总投资收益率为4.04% [88] - 截至报告期末，公司持仓信用债外评AAA级占比超98%，债权型金融产品外评AAA级占比超99% [89] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为378,795百万元，较2023年下降1.4%；投资活动产生的现金流量净额为 -354,620百万元，较2023年变动 -16.4%；筹资活动产生的现金流量净额为 -86,759百万元，2023年为60,273百万元；汇率变动对现金及现金等价物的影响为28百万元，较2023年下降56.3%[108] - 截至2024年12月31日，核心资本为767,446百万元，实际资本为1,039,821百万元，最低资本为500,489百万元；核心偿付能力充足率为153.34%，较2023年底下降4.85个百分点；综合偿付能力充足率为207.76%，较2023年底下降10.78个百分点[111] - 2024年交易性金融资产公允价值从1月1日的1,705,375百万元增至12月31日的1,908,098百万元，变动202,723百万元，对当期利润影响金额为119,063百万元；其他债权投资公允价值从2,744,169百万元增至3,458,895百万元，变动714,726百万元；其他权益工具投资公允价值从138,005百万元增至171,817百万元，变动33,812百万元；合计公允价值变动951,261百万元[113] - 2024年扣除要求资本成本之后的一年新业务价值为337.09亿元，2023年为368.60亿元[138] - 2024年经调整的净资产价值为8978.31亿元，2023年为6757.60亿元；2024年扣除要求资本成本之后的有效业务价值为5033.15亿元，2023年为5848.07亿元；2024年内含价值为14011.46亿元，2023年为12605.67亿元[139] - 2024年内含价值预期回报为998.09亿元，新业务价值为337.09亿元，运营经验差异为6.81亿元，投资回报差异为640.61亿元等[141] - 风险贴现率提高50个基点，扣除要求资本成本之后的有效业务价值为4745.62亿元，一年新业务价值为319.36亿元；降低50个基点，分别为5344.92亿元和356.10亿元等[143] - 最近一个会计年度合并报表中归属于母公司股东的净利润1069.35亿元，母公司报表年度末未分配利润3579.28亿元[197] 2024年分季度总保费情况 - 2024年分季度总保费：第一季度337,638百万元，第二季度151,928百万元，第三季度118,685百万元，第四季度63,206百万元[30] 非经常性损益情况 - 2024年非经常性损益合计 -187百万元，2023年为 -175百万元，2022年为 -93百万元[32] 业务成果情况 - 2024年新增保险金额超200万亿元，理赔近2500万件，涉农保险为2.7亿人次农村人口提供保险保障[40][41] - 2024年投资实体经济存量规模超4.62万亿元，助力现代化产业体系建设、服务国家区域战略投资规模分别达2.37万亿元、3.03万亿元[41] 公司业务优势情况 - 公司营销体系改革逐步深入，队伍规模稳居行业首位，育成、留存、产能等质态指标持续向好[43] - 公司作为年度理赔案件量超两千万的寿险公司，理赔时效保持领先地位，人身保险服务质量指数连续两年排名行业第一，消保监管评价蝉联行业最高档[43] - 公司“偿二代”风险综合评级和SARMRA评估得分稳居行业前列[44] 各业务线保费情况 - 2024年寿险业务总保费5387.11亿元，同比增长5.1%；健康险业务总保费1191.36亿元，同比增长4.5%；意外险业务总保费136.10亿元，同比下降7.6% [58] - 个险渠道2024年总保费为5290.33亿元，同比增长5.5%，续期保费为4098.23亿元，同比增长4.8% [61] - 个险渠道首年期交保费为1002.48亿元，同比增长9.2%，十年期及以上首年期交保费为565.64亿元，同比增长14.3%，占比为56.42%，同比提升2.50个百分点 [61] - 个险渠道一年新业务价值基于2023年经济假设同比增速达18.4% [61] - 截至报告期末，个险销售人力为61.5万人，月人均首年期交保费同比提升15.0% [63] - 银保渠道总保费为762.01亿元，首年期交保费为187.76亿元，续期保费占比60.76%，客户经理1.9万人[64] - 2024年银保渠道总保费787.48亿元，首年期交保费207.35亿元[65] - 团险渠道总保费276.25亿元，同比下降1.9%；短期险保费247.34亿元，同比下降1.0%；销售人员3.2万人，人均产能增长8.2%[67] - 其他渠道总保费385.98亿元，同比增长17.3%，参与承办200多个大病、80个长护、130多个城定医疗险项目[69] - 2024年互联网保险业务总保费826.20亿元，同比增长8.7%[70] - 2024年协同销售财险业务保费246.88亿元，保单件数同比增长5.2%；协同养老险业务规模238.29亿元；广发银行代理银保首年期交保费14.42亿元[72] - 个险渠道2024年总保费501.58亿元，首年期交保费91.81亿元[75] - 2024年公司总保费为671.457亿元，主要来源于经济较发达或人口较多的省市，江苏、广东、浙江、山东、四川五省保费分别为74.327亿元、64.769亿元、51.691亿元、50.709亿元、33.529亿元[79] 产品相关情况 - 2024年公司新开发、升级产品超百款[76] - 总保费前五产品中，国寿鑫耀龙腾两全保险总保费373.80亿元，国寿鑫享未来两全保险372.18亿元等[78] 养老项目情况 - 截至报告期末，在14个城市布局17个机构养老项目，推出三款“随心居”旅居产品[74] - 2024年新增承保老年群体达1.4亿人次，个人养老金业务位列行业榜首，累计在14个城市布局17个机构养老项目[184] 投资资产结构情况 - 截至2024年12月31日，公司投资资产达6611.071亿元，固定到期日金融资产占比74.29%，权益类金融资产占比19.19% [82] 货币市场基金情况 - 2024年货币