交易情况 - 拟现金25.15亿元购买标的公司100%股权，30%用自有资金，70%债务融资[6][8] - 公司债和银行并购贷款融资额均不超18亿元，期限不超7年，票面利率不超2.66%[9] 财务数据 - 交易完成后资产负债率由19.10%升至45.39%，归母净资产由42.64亿元降至37.83亿元[7] - 2024 - 2022年1 - 11月标的公司营业收入分别为9.10亿、10.86亿、6.54亿元[51] - 2024 - 2022年1 - 11月标的公司扣非后归母净利润分别为0.36亿、0.47亿、 - 3.48亿元[51] - 2024 - 2022年公司营业收入分别为18.19亿、18.40亿、13.07亿元[55] - 2024 - 2022年公司扣非后归母净利润分别为2.17亿、2.17亿、 - 0.79亿元[55] 资金安排 - 2025 - 2027年母公司新增营运资金需求合计5927.33万元[14][15] - 2025 - 2029年子公司拟减资，公司收回投资约5亿元[16] - 2025年拟向新海轮渡拆借3亿元，2032年拟向中远海运客运拆借10亿元[18] 市场数据 - 2023年全国水运客运量增长至2.58亿人次，增长121.84%，货运量增长至93.67亿吨，增长9.51%[35] - 2023年渤海湾客运量143万人次，货运量483万辆，货运市场规模达18.72亿元，客运市场达10.63亿元[37] - 渤海轮渡与标的公司合计在渤海湾客滚业务市场占有率约90%[32] 运力情况 - 2023年渤海轮渡与标的公司船舶数量分别为14艘和12艘，客位数分别为20035位和13732位[59] - 2023年渤海轮渡与标的公司车道线分别为31880米和22798米，客运量分别为276.96万人和166.53万人[59] - 2023年渤海轮渡与标的公司车运量分别为78.47万辆和54.19万辆，航运收入分别为18.34亿和10.71亿元[59] 补贴情况 - 2024 - 2022年1 - 11月公司计入当期损益政府补助金额分别为9894.28万、16949.89万、14865.56万元[74][81] - 2024 - 2022年1 - 11月公司燃油补贴金额分别为9403.20万、10258.00万、10258.00万元[74][75] 评估情况 - 收益法评估标的公司股东全部权益价值为22.99亿元，增值率12.53%；资产基础法评估为25.15亿元，增值率23.11%[103] - 标的公司固定资产评估增值率为17.32%，船舶资产评估增值33,657.45万元，增值率13.16%[113][114] 资质与关联交易 - 标的公司《国内水路运输经营许可证》将于2028年6月30日到期，2025年度核查结果合格[126][130] - 报告期内标的公司对关联方采购金额分别为5.22亿、5.24亿、4.52亿元，占采购总额比分别为68.65%、60.98%、64%[135] - 控股股东及一致行动人出具减少和规范关联交易承诺函[146]