股票发行 - 向特定对象发行股票定价基准日为2025年4月23日，发行价格3.93元/股，不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的80%[8] - 发行股票数量不超过3560万股，未超过发行前公司总股本的30%[9] - 募集资金总额不超过13990.80万元，扣除发行费用后用于补充流动资金及偿还借款[10] - 发行前陈坤江持股80249765股，占比18.63%，发行后持股比例提升至24.84%[10][37][52] - 发行对象认购的股份自发行结束之日起18个月内不得转让[9] - 发行相关事项已通过公司第六届董事会第十次会议审议，尚需公司股东大会审议通过、深交所审核通过并获得中国证监会同意注册的批复[8] 市场数据 - 预计到2029年全球超高清市场规模将达2574.4亿美元，2024 - 2029年年复合年增长率达23.51%[24] - 2023年中国超高清视频产业规模约3.66万亿元，2025年将增至5万亿元[24] - 2024年我国网络视听行业市场规模达12226.49亿元，同比增长6.1%，用户规模达10.91亿，网民使用率达98.4%，有线电视实际用户2.09亿户，IPTV用户总数4.08亿户[32] 财务数据 - 2022 - 2024年末公司应收账款余额分别为17029.86万元、19761.64万元和16040.17万元[34][75][97] - 2022 - 2024年末公司5年以上账龄应收账款分别为4228.83万元、6804.21万元和6839.96万元，占期末应收账款余额比例分别为24.83%、34.43%和42.64%[97] - 2022 - 2024年度公司归属上市公司股东净利润分别为-7708.69万元、-6661.95万元和-5805.43万元，亏损幅度持续收窄[96] - 2024年末公司归属上市公司股东的所有者权益为2711.19万元[96] - 2024年末公司合并口径资产负债率89.15%，银行借款多，利息费用大[73] 未来展望 - 若2025年度经审计的利润总额、净利润、扣除非经常性损益后的净利润三者孰低为负值，且扣除后的营业收入低于1亿元，或2024年经审计的期末净资产为负值，公司股票将面临退市风险警示[96] - 本次发行完成后，公司总资产、净资产增加，资产负债率下降[88] - 本次发行完成后，筹资活动现金流入增加，有助于增加未来经营活动现金流量[90] - 本次发行完成后，若利润未相应增长，即期回报存在被摊薄风险[135] 新策略 - 公司将改进业务流程，加强信息化管理，催收销售回款，提高资产和营运资金周转效率[138] - 公司将加强预算管理，执行采购审批制度，约束职务消费[138] - 公司将完善薪酬和激励机制，引进人才，激发员工积极性[138] - 公司将严格执行《公司章程》《未来三年股东回报规划（2024 - 2026年）》的现金分红政策[139] - 除本次发行外，未来十二个月内，公司董事会将根据情况确定是否安排其他股权融资计划[130]