交易基本信息 - 上市公司为新奥天然气股份有限公司，标的公司为新奥能源控股有限公司[13] - 独立财务顾问为中国国际金融股份有限公司，报告签署日期为2025年4月[1] - 公告日3.5为2025年3月26日，最后截止日期为2026年3月13日[13][14] 交易方案 - 新奥股份拟以新能香港为要约人私有化新奥能源，协议安排生效后新奥能源将成新能香港全资子公司并从联交所退市[13] - 新奥股份将通过介绍上市方式在联交所主板上市，计划股东将成为新奥股份H股股东[13] - 每1股计划股份可获2.9427股新奥股份H股股份及24.50港元现金付款，理论总价值约80.00港元/股[14][18] 交易对价 - 假设全部购股权未行权，总对价59.5186445亿港元，其中股份对价41.2613173亿港元，现金对价1.82573272亿港元[86] - 假设全部购股权行权，总对价59.9239135亿港元，其中股份对价41.5720595亿港元，现金对价1.8351854亿港元[85] 股权结构 - 交易前新奥股份总股本为30.97087607亿股，交易后总股本为53.01332541亿股[25][26] - 交易前实际控制人持股比例72.44%，交易后为42.32%；交易前H股股东无持股，交易后持股比例41.58%[106] 财务数据 - 2024年交易完成前总资产1324.875亿元，交易后不变；总负债交易前719.4389亿元，交易后888.6603亿元[28] - 2024年归属于母公司所有者权益交易前234.6726亿元，交易后351.2032亿元；营业收入交易前后均为1358.3649亿元[28] - 2024年资产负债率交易前54.30%，交易后67.08%；基本每股收益交易前1.46元/股，交易后1.56元/股[28] 公司业务 - 新奥能源主要业务分为天然气、泛能和智家业务[177] - 公司运营261个城市燃气项目，服务超3100万户家庭和27万个企业客户[178] - 公司累计投运泛能项目达356个，2024年度综合能源销量达416亿千瓦时[179] 交易影响 - 交易完成后公司将融合双方优势，强化“天然气产业链一体化协同”战略定位[76] - 交易完成后公司需遵守两个司法管辖区的上市规则和监管制度[53] 审批情况 - 本次交易方案已通过新奥股份第十届董事会第二十六次、二十七次会议及第十届监事会第十九次、二十次会议审议[30] - 本次交易尚需经新奥股份股东大会等多项审批、备案或注册程序，结果和时间不确定[31][32]