公司概况 - 公司成立于1997年4月23日，2017年3月15日上市，注册资本17,530.39万元[8] - 公司是眼镜零售连锁企业，采用连锁经营模式，属零售业（行业代码：F52）[123] 业绩数据 - 2024年度营业收入为120,281.61万元，2023年为117,586.55万元，2022年为96,223.70万元[15] - 2024年度净利润为10,131.74万元，2023年为13,175.50万元，2022年为7,443.87万元[15] - 2024年末资产总计125,337.09万元，2023年末为112,177.51万元，2022年末为97,667.10万元[16] - 2024年末负债合计48,214.76万元，2023年末为30,948.64万元，2022年末为28,303.17万元[16] - 2024年末所有者权益合计77,122.33万元，2023年末为81,228.86万元，2022年末为69,363.93万元[16] - 2024年12月31日流动比率为2.37倍，2023年为2.70倍，2022年为2.97倍[15] - 2024年12月31日资产负债率（合并）为38.47%，2023年为27.59%，2022年为28.98%[15] - 2024年度经营活动产生的现金流量净额为27,551.49万元，2023年为28,093.66万元，2022年为20,841.41万元[16] - 每股经营性现金净流量分别为1.57元、1.61元、1.20元[17] - 基本每股收益分别为0.59元/股、0.74元/股、0.45元/股[17] - 加权平均净资产收益率分别为13.17%、17.64%、11.69%[17] - 2022 - 2024年销售毛利率分别为61.84%、63.07%和61.71%[34] - 2022 - 2024年计入当期损益的供应商返利金额分别为6,634.31万元、7,970.19万元和9,524.67万元，占比分别为6.89%、6.78%及7.62%[36] - 2022 - 2024年末应收账款账面价值分别为4,867.68万元、6,434.89万元和7,597.93万元[38] - 2022 - 2024年向前五大供应商采购额占当期采购总额比例分别为53.04%、48.13%和48.68%[49] 用户数据 - 截至2024年末，公司拥有557家连锁门店，其中直营510家，加盟47家，经营网点覆盖全国25个省、市、自治区[10][26] - 公司在华南地区直营门店278家，占直营门店总数比例为54.51%[26] - 2022 - 2024年，华南地区营业收入分别占公司营业收入的53.37%、49.70%、49.99%[27] 未来展望 - 2024年末公司拟扩展225家眼镜门店，项目经营期内净利率预计为6.48%[22] - 连锁眼镜门店建设及升级改造项目建成后预计年均营业收入31,087.20万元，年均利润总额3,320.31万元[41] 市场扩张和并购 - 连锁眼镜门店建设及升级改造项目拟拓展225家连锁眼镜门店，属于现有业务扩产和升级[127] 其他新策略 - 本次拟发行可转换公司债券募集资金总额不超过37500万元，期限六年，按面值发行，每年付息一次[61][63][64][66] - 连锁眼镜门店建设及升级改造项目拟使用募集资金18,000.00万元[105] - 总部运营管理中心及品牌建设项目拟使用募集资金7,000.00万元[105] - 数字化平台升级建设项目拟使用募集资金7,000.00万元[105] - 补充流动资金拟使用募集资金5,500.00万元[105] 风险提示 - 公司所属零售行业受宏观经济景气度影响明显，宏观经济不利变化或致业绩下滑[47] - 国内眼镜零售市场竞争激烈，公司面临市场竞争加剧风险[48] - 本次发行尚需取得深交所审核通过及中国证监会注册批复，存在不确定性[51] - 公司发生未偿还金额超5,000万元且达母公司最近一期经审计净资产10%以上的其他有息负债可能致可转债违约[97] 保荐相关 - 保荐机构为平安证券股份有限公司，法定代表人为何之江[133] - 项目保荐代表人是杨惠元先生和甘露女士[108] - 项目协办人是姜雄健先生，有4年以上投行业务经验及3年以上审计业务经验[111] - 保荐机构需督导发行人严格按法定程序变更，关注变更比例并及时公告[1] - 保荐机构要规范发行人担保行为决策程序，要求重大担保事前与保荐机构沟通[1] - 保荐机构与发行人建立经常性信息沟通机制，获取相关信息[1] - 保荐机构必要时对发行人进行现场检查，查阅资料并实地专项核查[1]