交易概况 - 公司拟发行股份购买云铜集团持有的凉山矿业40%股份，并向中铝集团、中国铜业发行股份募集配套资金[22] - 发行价格原9.31元/股，除息调整后为9.07元/股，不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%[26][30] - 募集配套资金总额不超过15亿元，中铝集团认购不超10亿，中国铜业不超5亿[30][90] - 交易构成关联交易，不构成重大资产重组和重组上市[22][32][33][35][97][98][196] 财务数据 - 2025年3月31日资产总额为4,925,647.69万元，2024年12月31日为4,355,675.57万元[116] - 2025年1 - 3月营业总收入3775401.85万元，2024年度17801227.39万元[119] - 2025年1 - 3月净利润73525.02万元，2024年度191667.80万元[119] - 2025年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额 - 170691.34万元，2024年度14462.89万元[121] 标的资产 - 本次交易标的资产为凉山矿业40%股份[142] - 截至2025年3月底，凉山矿业保有铜金属量77.97万吨，铜平均品位1.16%[149] - 2025年1 - 3月，凉山矿业营业收入306775.54万元，净利润9805.95万元[152] 过往收购 - 2024年7月公司以14,801.49万元现金收购昆明冶金研究院有限公司33%股权[179] 股价表现 - 2025年5月13日开市公司股票开始停牌，停牌前20个交易日公司股票收盘价涨幅9.30%[182] - 剔除大盘因素影响，公司股票在停牌前20个交易日涨跌幅为 -0.59%[182] - 剔除同行业板块因素影响，公司股票在停牌前20个交易日涨跌幅为0.94%[182] 未来展望 - 2025 - 2027年要提升铜产业链供应链韧性和安全水平，增强铜原料保障能力[64] 风险提示 - 交易可能因股价异常等多种原因被暂停、中止或取消[52] - 交易完成后若标的公司效益不及预期，每股收益等指标可能被摊薄[58] - 有色金属行业周期和价格波动影响标的公司业绩[59]