信用评级与支持 - 公司主体长期信用等级和“冀东转债”信用等级均维持AAA，评级展望为稳定[4][97] - 公司个体信用等级为aa+，外部支持调整因素（股东支持）为+1[17] 业绩数据 - 2022 - 2025年3月合并口径营业总收入分别为345.44亿、282.35亿、252.87亿、39.03亿元[18] - 2022 - 2024年末及2025年3月合并口径资产负债率分别为47.43%、48.58%、50.67%、51.94%[18] - 2022 - 2024年及2025年1 - 3月利润总额分别为18.22亿、 - 18.65亿、 - 8.96亿、 - 9.24亿元[18] - 2022 - 2024年末及2025年3月合并口径营业利润率分别为18.81%、9.93%、15.85%、5.41%[18] - 2024年公司营业总收入252.87亿元，综合毛利率18.10%，同比增长6.32个百分点[41] - 2025年1－3月公司营业总收入39.03亿元，同比增长16.82%，综合毛利率8.46%，同比由负转正[42] - 2024年公司销售总收入252.87亿元，同比下降10.44%，毛利率18.10%，同比增长6.32个百分点[54] - 2025年公司计划实现营业收入300亿元[59] 产能与市场 - 公司熟料产能位列国内水泥制造企业第3名，在京津冀地区市场占有率超50%[15] - 截至2024年底，公司熟料年产能为1.1亿吨，水泥年产能为1.8亿吨[33] - 2024年公司特种水泥及定制化水泥等全年累计销量814.8万吨，占当年水泥销量的10.80%[33] - 截至2024年底，公司熟料和水泥产能利用率分别为62.07%和45.85%，预计2024年水泥行业水泥熟料产能利用率为53%[34] - 2024年华北区域收入占公司总收入的72%[14] - 2024年华北地区销售占比持续在70%以上，公司在雄安新区工程搅拌站供应混凝土约93%[53] 财务状况 - 截至2024年底，公司从金隅集团及财务公司取得拆入资金余额为13.30亿元[12] - 2024年，财务公司给予公司70.00亿元授信额度，贷款利率范围为1.71% - 2.60%[15] - 截至2025年3月底，公司合并资产总额597.35亿元，所有者权益287.10亿元[28] - 截至2025年4月底，公司由联合资信评级的存续债券余额81.16亿元[29] - “冀东转债”初始转股价格为15.78元/股，最新转股价格为13.11元/股[29] - 2024年末较2023年末，货币资金增长9.97%达69.35亿元，固定资产下降3.74%为311.35亿元，无形资产增长1.93%至69.26亿元[62] - 2024年末较2023年末，负债总额增长2.45%至300.55亿元，所有者权益总额下降5.76%为292.59亿元[62] - 截至2024年底，公司货币资金受限比例为8.25%，受限资产占总资产比重为2.01%[64][65] - 2024年底公司全部债务规模204.13亿元，平均融资成本2.62%[73][75] - 2024年公司资产负债率50.67%，带息债务/全部投入资本41.02%[77] - 2024年公司费用总额同比增长0.11%，管理费用同比增长1.73%[80] - 2024年公司经营活动现金流量净额31.81亿元，投资活动现金流量净额 - 16.98亿元，筹资活动现金流量净额 - 8.88亿元[83] - 2024年公司现金收入比94.52%[83] 业务板块 - 2024年公司水泥业务收入185.91亿元，占比73.52%，毛利率16.43%；熟料业务收入19.78亿元，占比7.82%，毛利率10.67%；骨料业务收入18.31亿元，占比7.24%，毛利率44.28%；危废固废处置业务收入9.62亿元，占比3.80%，毛利率31.15%[41] - 2024年公司各板块收入构成仍较稳定，水泥及熟料业务占营业总收入的比重超80.00%[41] 客户与销售 - 2024年公司客户群体中房地产、重点工程及基建和农村市场占比分别为24.90%、49.80%和25.30%[53] - 2024年公司水泥销售量7547万吨，销售均价246元/吨；熟料销售量893万吨，销售均价221元/吨[57] - 2024年公司前五大客户销售额合计25.23亿元，占年度销售总额比例为9.98%，关联方销售额占年度销售总额的4.24%[56] 产能收购 - 2024年公司收购两家公司增加熟料204万吨/年、水泥372万吨/年，2025年1月收购公司增加熟料产能124万吨/年、水泥产能220万吨/年[44] 资源与能耗 - 截至2024年底，公司已获得石灰石资源45.04亿吨以及建筑石料用灰岩和白云岩3.37亿吨，2024年石灰石自给比例为85%[34] - 2024年公司利用余热发电17.43亿千瓦时，同比下降12.10%，余热发电约占总用电量的24.66%[34] - 2024年度公司平均熟料单位产品综合能耗93.57kgce/t，同比降幅2.68%，熟料单位产品综合煤耗87.00kgce/t，同比降幅2.76%，燃料替代率11.58%，原料替代率9.28%[93] 人员情况 - 截至2024年底公司在职员工总数20943人，女性员工占比约19%，少数民族员工占比约3%，2024年度离职率低于3%，五险一金缴纳率100%[94] 子公司持股 - 公司对辽宁金中新材料产业集团有限公司直接持股比例为50.00%，注册资本18.00亿元[103] - 公司对北京金隅红树林环保技术有限责任公司直接持股比例为100.00%，注册资本16.98亿元[103]