交易概况 - 公司拟以广电科技100%股权置换交科集团51%股权，交易作价均为141,104.14万元[14][17] - 《资产置换协议》于2025年5月29日签订[14] - 审计和评估基准日为2024年12月31日[15] - 利润补偿期间为2025 - 2027年度[15] - 本次交易构成关联交易和重大资产重组，有业绩和减值补偿承诺[17] 业绩数据 - 2024年交易完成后，营业收入从135,901.31万元升至318,953.53万元，净利润从 - 88,285.38万元升至19,987.44万元[45] - 2024年交易完成后，基本每股收益从 - 0.53元/股升至0.12元/股[45] - 交易前资产负债率91.04%，交易后降至75.76%[34] - 交易前利息保障倍数 - 3.95倍，交易后提升至1,282.14倍[34] 市场与业务 - 2015 - 2024年我国全社会固定资产投资规模从347,827.00亿元增长至520,916.00亿元[24][116] - 广西高速规划新增路线6,600公里，提升通道能力项目1,400公里，实施后将形成15,200公里高速公路规模[29][122] - 新材料产品推广应用里程达2,500余公里[28][120] - 交易完成后公司将退出广电有线传输等业务，打造智慧交通领域全产业链一体化布局[43] 资产情况 - 拟置出的广电科技100%股权评估值141,104.14万元，增值率114.87%[19][80] - 拟置入的交科集团51%股权评估值369,700.00万元，增值率45.40%[21][80] - 2025年5月29日交科集团决议分红93,025.22万元，分红后100%股权交易价值为276,674.78万元[21] - 交易前流动资产141,454.75万元，交易后623,207.04万元[34] - 交易前负债总计662,157.08万元，交易后527,319.64万元[34] 未来展望 - 置入业务将成公司未来主要盈利来源，提升持续经营能力[30] - 交易完成当年和未来两年，公司将发展新增业务，提高竞争力[136] 审批与风险 - 本次交易已获部分批准，尚需完成评估报告广西国资委核准、广西国资委正式批准、上市公司股东大会审议通过等程序[51][52] - 本次重组可能因股价异常波动、置入标的业绩下滑等原因被暂停、中止或取消[75] - 拟置出资产和拟置入资产存在估值与实际情况不符的风险[80] - 交科集团可能因多种不利因素无法实现业绩承诺[82] 其他 - 计算机软件开发合同纠纷原告请求赔偿损失、违约金合计147,904,325.00元[83] - （2023）桂01民初937号案判决公司等共同赔偿售后服务违约金3,506,182.50元[83] - 金融机构债务已100%取得债权人书面同意函或清偿完毕[86]